Hai sắc thái tâm lý thị trường

Hiện nay, nhiều NĐT trên TTCK đang ở trong một trong hai tâm trạng: lạc quan và bi quan thái quá, hơn là ở trong trạng thái tâm lý cân bằng.

Nhìn ở góc độ phân tích kỹ thuật: lạc quan và bi quan thái quá

Cách đây hơn 10 phiên giao dịch, nhiều NĐT còn tỏ ra chán nản và lo lắng, thậm chí còn bi quan đến mức đề cập đến việc VN-Index sẽ về 300 điểm, 250 điểm trong khi chỉ số này vẫn còn chưa xuống dưới 350 điểm và đang ở xung quanh mức hỗ trợ dài hạn, được tạo bởi đường xu hướng nối hai đáy của VN-Index trong năm 2003 và 2005 (xem đồ thị). Đặc biệt là sau bẫy tăng giá (bull trap) vừa diễn ra không lâu, tâm lý nhiều người thật sự rất xấu. Tuy nhiên, chỉ sau vài phiên tăng điểm, người ta đã lạc quan trở lại, nhiều người lạc quan quá mức khi đề cập VN-Index sẽ đạt 500 điểm, 600 điểm và cho rằng, xu thế tăng dài hạn đang trở lại.

Trong khi đó, đồ thị tháng của VN-Index chưa có tín hiệu cho thấy, thị trường sẽ tăng giá mạnh trở lại trong dài hạn. Nhìn ở khía cạnh phân tích kỹ thuật, trong cả đợt giảm giá dài thời gian qua và đợt tăng giá 10 phiên hiện nay (từ ngày 23/6 đến ngày 4/7), khi VN-Index chưa giảm xuống hay tăng lên qua khỏi những mức cản kỹ thuật quan trọng thì NĐT đã vội nghĩ đến những điều cực xấu hay rất tốt. Phải chăng, các NĐT hiện nay đang chuyển biến từ trạng thái bi quan thái quá sang trạng thái phấn khởi phi lý?

Nhìn ở góc độ phân tích cơ bản: sự giằng co tâm lý

Sự giằng co giữa trạng thái tâm lý lạc quan và bi quan thái quá cũng thấp thoáng ở cách nhìn của các NĐT và nhà phân tích về tình hình kinh tế vĩ mô và kết quả hoạt động kinh doanh của DN. Nhiều người sau vài tin tốt về tình hình vĩ mô, nhất là tin lạm phát "giảm" (thực tế là vẫn tăng, nhưng tăng chậm hơn tháng trước) và thâm hụt thương mại lạc quan hơn thì tỏ ra tin tưởng mạnh mẽ về trạng thái tương lai của thị trường. Ngược lại, không ít người vẫn lo ngại về những khoản lỗ lớn bất ngờ sẽ được công bố trong báo cáo kinh doanh quý II/2008 của các công ty niêm yết.

Có thể hiểu, khi liên tục bị "tấn công" bởi những tin xấu về kinh tế vĩ mô, đặc biệt là từ phân tích của một số báo cáo nước ngoài và đợt "sốc" tỷ giá, NĐT đã bị đè nén quá mức, rơi vào trạng thái bức bối. "Tức nước vỡ bờ", khi thị trường xuất hiện một số tin tốt về phía vĩ mô và một số đánh giá lạc quan hơn về nền kinh tế, TTCK đã đảo chiều mạnh mẽ, đặc biệt là các blue-chip được hỗ trợ từ một số NĐT chiến lược đã có thể chống đỡ được tình hình giải chấp ào ạt. Khi vấn đề giải chấp được tạm thời giải quyết nhờ lực thị trường này, TTCK được hỗ trợ mạnh và đi lên. Vì vậy, NĐT có cơ sở để lạc quan ngắn hạn và đẩy thị trường ra khỏi mức giá mà người ta cho là quá rẻ.

Tuy nhiên, khi thị trường nhích lên được vài phiên và tâm lý NĐT đã "khỏe khoắn" hơn, người ta lại bắt đầu lạc quan nhiều và đề cập rằng, suy thoái đã đi qua và đón đầu cơ hội tăng giá dài hạn hậu suy thoái. Nhớ lại chuyện của Mỹ, cách đây hơn 1 tháng, nhiều NĐT ở Mỹ cho rằng, khó khăn của thị trường nhà đất Mỹ đã đi qua, tình hình kinh tế sẽ sáng sủa hơn. Tuy nhiên, chỉ không lâu sau đó, TTCK Mỹ, châu Âu lại nhuốm màu đỏ và kéo dài liên tục đến nay, vì tình hình kinh tế vẫn chưa thực sự được cải thiện, khoản lỗ của nhiều công ty tiếp tục được công bố và tin kinh tế vĩ mô vẫn biểu hiện một gam màu xám. Các NĐT đã lạc quan quá sớm đối với tình hình kinh tế Mỹ. Điều này cũng có thể đúng cho tình hình hiện nay của Việt Nam.

Hiện nhiều DN đang trong tình trạng khó vay vốn hoặc phải vay vốn với lãi suất quá cao. Đây là một thực tế rất nan giải, có thể dẫn đến đình đốn và thất nghiệp. Với tình hình khó khăn từ đầu năm, những tác động xấu đến các DN niêm yết, trong đó có ngân hàng (với các khoản cho vay bất động sản) có thể sẽ được thể hiện trong báo cáo quý II/2008 sắp được công bố, nhưng sẽ rõ ràng hơn từ quý III/2008 trở đi (rõ nhất là quý IV/2008). Khi nền kinh tế còn nhiều khó khăn thì hàn thử biểu của nền kinh tế là TTCK liệu có thể tăng mạnh?

Cần thận trọng và biết chấp nhận

Hiện tại, những thái cực bi quan thái quá và lạc quan thái quá trong tâm lý NĐT đang chi phối đường đi của TTCK. Điều mà NĐT cần làm lúc này là trở nên cân bằng hơn trong tâm lý và trong nhận định. Tình hình kinh tế vĩ mô cần có thời gian để cải thiện, nhưng tình hình kinh doanh của DN cũng không đến nỗi "bi kịch" như không ít người lo ngại. Vì vậy, cần thận trọng và biết chấp nhận mình có thể sai lầm khi đón nhận những tin sắp tới.

Về khía cạnh phân tích kỹ thuật, trên đồ thị tháng, chỉ số ADX đang giảm xuống dưới 40 chỉ ra rằng, TTCK trong một vài tháng tới có thể không tăng hay giảm mạnh, mà sẽ đi ngang như giai đoạn 2002 - 2004 (chỉ số ADX giai đoạn này cũng thấp như hiện nay).
Hồ Quốc Tuấn, Thạc sĩ tài chính, Trường đại học Melbourne
Theo ĐTCK

Tham khảo chỉ báo ADX theo liên kết này: http://quacauvang.com.vn/Chitiettint...1/Default.aspx

Link bà?i gẮc: http://www.adwin.com.vn/?mode=tintuc_id&id_chinh=4&id_phu=2&id=4346

PhĂn tìch thì trươ?ng tuĂ?n tư? 14/07/-18/07/2008: CuẶc chiẮn phà?i 'ược tiẮp tùc.

VĂ? trung hàn xu thẮ vĂ?n dược duy trì?, trong quà trì?nh giao dìch sèf khĂng trành khò?i nhiĂ?u phiĂn 'iĂ?u chì?nh và? thẶm chì 'iĂ?u chì?nh mành ngươfng khàng cự tĂm lỳ mf́c phà?i ơ? mức 483 sèf gĂy nhiĂ?u 'f́n 'o, mẶt giai 'oàn 'i ngang ơ? xung quanh mức 440-460 là? cĂ?n thiẮt. Ngươfng khàng cự kỳf thuẶt như 'àf nĂu trĂn. Chùng tĂi cho rf?ng bà?i phĂn tìch thì trươ?ng tuĂ?n tư? 04-11/07/2008 sèf cò?n mang già trì thĂm mẶt thơ?i gian khà dà?i nưfa. The War must go on....

Xin lược lài 'Ăi dò?ng vĂ? quà khứ, tươ?ng thuẶt diĂfn biẮn thì trươ?ng ơ? cĂ? phiẮu STB ngà?y 02/07 (vfn viẮt theo phong càch Humphrey Hawksley):

BĂŚN CHƯƠNG DƯƠNG
Giờ ' Giờ GMT: 01h31â?T thứ tư 02/07/2008

Mơ? cư?a, bĂn mua trước khi giao chiẮn liĂ?n tung thfm dò? mẮy phàt 'ài bàc ATO rĂ?i nàf lèt 'èt thĂm và?i chùc ngà?n lẶnh mua ơ? già sà?n, bĂn kia chiẮn tuyẮn, phe bàn cho rf?ng bĂn mua sèf mf́c bĂ?y ATO liĂ?n ra lẶnh tham chiẮn với quĂn sẮ vư?a 'ù? khớp khèo lèo 'ưa STB lĂn trĂ?n 23.1.

BĂŚN CHƯƠNG DƯƠNG
Giờ ' Giờ GMT: 02h15â?T thứ tư 02/07/2008

Sau khi kẮt thùc hiẶp 1, tư? sìf chưa kìp 'ưa ra khò?i cuẶc chiẮn, phe bàn liĂ?n Ă? àt 'Ă? quĂn, phe mua lù?i binh chiẮn lược 'Ă? giưf thẮ gif?ng co dươfng sức cho buĂ?i 'Ă?u xĂm lẮn, tuy vẶy chiẮn trươ?ng 'àf 'Ăfm màu nơi cành phà?i phìa ành mf̣t trơ?i, mẶt cành quĂn thf́ng giò?n giàf ơ? mức già 22.

NEWYORK
Giờ ' Giờ GMT: 02h16â?T thứ tư 02/07/2008

USD 'Ă tiếp tục 'Ă trượt giĂ của nĂ so v>i hầu hết cĂc '"ng tiền khĂc trong r. tiền t? khi th< trường chứng khoĂn Mỹ tiếp tục dấu hi?u suy thoĂi. Ch? s' cĂng nghi?p Dow Jones 'Ă mất hơn 160 'ifm trong phiĂn giao dn nhất thế gi>i nĂy cĂng suy yếu. Tuy những những dữ li?u kinh tế 'ược cĂng b' tại Mỹ 'Ă h- trợ cho '"ng USD khĂng tiếp tục trượt sĂu. Ch? s' sản xuất ISM 'ược cĂng b' Y mức cao hơn nhiều so v>i mức kỳ vọng của th< trường (50.2 so v>i 48.6). ĐĂy cũng lĂ lần 'ầu tiĂn trong vĂng 5 thĂng nay hoạt 'Tng sản xuất tại Mỹ gia tfng. GiĂ dầu 'ang trĂn con 'ường tiến t>i mục tiĂu 150 USD/thĂng cĂng gĂy thĂm nhiều Ăp lực lạm phĂt cho nền kinh tế Mỹ v'n 'Ă suy yếu. Tuy nhiĂn những 'Tng thĂi gần 'Ăy của Fed thĂ 'ang chứng tỏ cho th< trường rằng Fed khĂng mấy quyết li?t trong cuTc chiến ch'ng lạm phĂt. Điều nĂy cũng d. hifu bYi những dữ li?u kinh tế 'ược cĂng b' trong thời gian gần 'Ăy chưa cĂ bất kỳ dấu hi?u gĂ h- trợ cho t'c 'T tfng trưYng kinh tế. MTt khi vấn 'ề nĂy 'ược giải quyết thĂ khả nfng trong vi?c ch'ng lạm phĂt sẽ gia tfng. HĂm nay th< trường sẽ cĂ 'ược những cĂi dự bĂo 'ầu tiĂn cho bảng lương phi nĂng nghi?p 'ược cĂng b' vĂo ngĂy mai khi ch? s' ADP 'ược cĂng b'. â?oMua vĂo '"ng USD trong giai 'oạn hi?n nay cĂ vẻ như 'ang 'i trĂi v>i xu hư>ng th< trường,â? Masanobu Ishikawa â?" giĂm ''c kh'i kinh doanh ngoại h'i của tập 'oĂn Tokyo Forex & Ueda Harlow Ltd. nhận 'i dự bĂo khĂng mấy khả quan, do 'Ă dự bĂo hĂm nay '"ng USD sẽ lại rơi vĂo thế bất lợi trĂn th< trường ngoại h'i.


BĂŚN CHƯƠNG DƯƠNG
Giờ ' Giờ GMT: 02h11â?T thứ tư 02/07/2008


Thơ?i khf́c quan tròng; Bì dĂ?n nèn lĂu ngà?y bĂn bàn liĂ?n 'Ă? quĂn à?o àt ra quyẮt 'Ă?y lù?i bĂn mua quay trơ? vĂ? nơi xuẮt phàt, hà?ng hà?ng quĂn sẮ hù?ng hĂ? ra chiẮn trẶn, giao thĂng qua 'iẶn thoài, internet, và? phiẮu lẶnh gĂ?n như tf́c nghèfn, kè? chẮt ngươ?i bì thương màu nhuẶm 'ò? bẮn chương Dương. Phe mua dĂ?n thf́ng thẮ, trĂn chiẮn trươ?ng 'àf cò hơn 2,4 triẶu tư? sìf hy sinh cho 'ài cuẶc.

BĂŚN CHƯƠNG DƯƠNG
Giờ ' Giờ GMT: 03h41â?T thứ tư 02/07/2008

Đài bàc ATC cù?a phe mua nĂ? dĂ?n dẶp và?o cĂ? phiẮu STB ngay khi hiẶp 3 cuẶc chiẮn mơ? mà?n. YẮu ớt chẮng 'ơf rĂ?i thẮt trẶn hoà?n toà?n phe bàn quyẮt 'ình lù?i binh sau khi hy sinh tẮt cà? 3.359.180 chiẮn sìf kĂ? cà? nhưfng chiẮn binh chẮt theo thò?a thuẶn. Cò lèf hò sèf ra trẶn và?o ngà?y mai.

PHÙC THÌNH BUILDING HCMC
Giờ ' Giờ GMT: 05h41â?T thứ bà?y 05/07/2008

Dựa trĂn nguyĂn lỳ DOW và? càc già? 'ình cù?a trươ?ng phài phĂn tìch kỳf thuẶt, bà?i PhĂn tìch tuĂ?n tư? 07/07/-11/07/2008, Adwin Company nhẶn 'ình â?oâ?hơn 3 tri?u CP STB 'ược trao tay thĂng qua kh>p l?nh, vậy ai 'ang mua vĂ ai bĂn? chắc chắn lĂ cĂc nhĂ 'ầu tư 'ang mua vĂ chĂnh cĂc nhĂ 'ầu tư 'ang bĂn nhưng vấn 'ề lại lĂ cĂc nhĂ 'ầu tư nĂo?

V>i những nhĂ 'ầu tư m>i bf́t 'Ă?u tham gia hoặc nhà? 'Ă?u tư rời bỏ th< trường 'Ă lĂu quay trơ? lài tham gia vĂo th< trường, c. phiếu 'ầu tiĂn họ chọn mua là? càc bluechips mà? thươ?ng chĂnh lĂ CP STB, ACB vĂ DPM (thử chia lượng c. phiếu 'ang lưu hĂnh của từng mĂ nĂy cho toĂn dĂn Vi?t Nam, bạn sẽ thấy bĂnh quĂn 'ầu người Vi?t nam lĂ 6CP STB, 5CP DPM dĂ 'a s' trong s' họ chưa bao giờ biết về chứng khoĂn). Bạn hĂy thử hỏi mTt nhĂ 'ầu tư m>i tinh xem họ mua c. phiếu nĂo 'ầu tiĂn khi tham gia vĂo th< trường, bạn sẽ cĂ cĂu trả lời chĂnh xĂc minh chứng cho lĂ luận trĂn.


VĂ như vậy bĂn bĂn của c. phiếu nĂy sẽ lĂ cĂc nhĂ 'ầu tư cũ mua CP nĂy Y "'Ăy", cĂc nhĂ 'ầu tư cần rĂt tiền về vĂ cĂc t. chức, ngĂn hĂng cầm c' c. phiếu nĂy cần thanh khoản, tất cả hTi 'ủ 'iều ki?n cho mTt kỷ lục giao d
Bì?nh luẶn thì trươ?ng:

Như tuĂ?n trước trong bà?i phĂn tìch PhĂn tìch Vn-Index tuĂ?n tư? 07/07-11/07/2008: KiĂ?m chứng lỳ thuyẮt DOW chùng tĂi'Ă? cẶp sự tham gia nhanh chòng cù?a cĂng chùng qua viẶc phĂn tìch khẮi lượng cĂ? phiẮu STB 'Ă?y thì trươ?ng trượt 'i dù? càc giao 'Ặng sòng ơ? tì?nh tràng sf?n sà?ng tào lẶp 'ì?nh, kẮt thùc phiĂn giao dìch ngà?y 11/07/2008 xu thẮ vĂ?n 'ược duy trì?.

Nhưfng tin xẮu nhẮt dà?nh cho thì trươ?ng dươ?ng như cùfng 'àf 'ược 'ưa ra và? càc nhà? 'Ă?u tư cùfng 'àf biẮt 'Ă? 'òn nhẶn nẮu khĂng nòi là? sf?n sà?ng hứng chìu: làm phàt, làfi suẮt, dự trư? ngoài tẶ, biẮn 'Ặng tỳ? già, thua lĂ? - phà sà?n, tfng già xfng dĂ?u â?. Cò?n gì? xẮu hơn xin 'ưa nẮt ra 'i.

PhĂn tìch kỳf thuẶt:

TĂm tắt s' li?u kỹ thuật mẶt sẮ chì? bào cơ bà?n: Chì? bào 'o dò?ng tiĂ?n MFI mang già trì 76.5 sau khi tfng 1 'iĂ?m so với phiĂn trước 'ò, già trì nà?y khà cao và? 'ang cò chiĂ?u hướng tiĂn thf?ng và?o vù?ng mua quà mức; trong bẮi cà?nh hiẶn tài cù?a thì trươ?ng cò sự tham gia nhanh cù?a cĂng chùng thì? già trì nà?y chẮp nhẶn 'ược. Chì? bào sức mành tương 'Ắi RSI 'àt 72.4 'iĂ?m - tfng 2 'iĂ?m cùfng nòi lĂn rf?ng sức mành cù?a thì trươ?ng 'ang gia tfng và? tương tực như chì? bào MFI, trong 'iĂ?u hiẶn tài thì? già trì nà?y tương 'Ắi tẮt tuy nhiĂn cĂ?n theo dòfi 2 chì? bào nà?y 'à?o chiĂ?u và? 'àt 'iĂ?m giao dìch hiẶn thực lợi nhuẶn 'Ă?u tư (và?o vù?ng mua quà mức sau 'ò cf́t xuẮng 'ươ?ng 80và? 70). Chì? bào ADX giữ nguyĂn 38 so với phiĂn trước nhưng giảm 6 'ifm so với phiĂn trước nưfa, D+ = 55, D- =27 cho thẮy thì trươ?ng 'ang cò xu hướng và? xu hướng cù?a xu hướng là? yẮu dĂ?n 'i tuy hiẶn tài vĂ?n giưf nguyĂn vì thẮ. Cài bòng cù?a thì trươ?ng, chì? bào PSAR mang già trì 419.819 và? 'ang chày dưới Vn-Index cùfng khf?ng 'ình xu thẮ cù?a Vn-Index.

HĂnh 1: Vn-Index v>i giao dc ngoĂi vĂ giao 'Tng TaiO CCI.


Giai 'oàn khò khfn nhẮt dươ?ng như 'àf qua 'ược thĂ? hiẶn qua viẶc volume tfng cao cù?ng với volume giao dìch nhà? 'Ă?u tư nước ngoà?i, tình thanh khoà?n 'àf trơ? lài và? 'iĂ?u nà?y là? tẮt cho tẮt cà? thì trươ?ng lĂ?n nĂ?n kinh tẮ mới nĂ?i như ViẶt Nam.

Càc vì thẮ và?o ra thì trươ?ng 'ược tự 'Ặng phàt ra trĂn 'Ă? thì theo hướng mùfi tĂn.

HĂnh 2: Vn-Index v>i giao 'Tng sĂng dạng sin vĂ cĂc mức h. trợ, khĂng cự theo Fibonacci


TẮt cà? càc dao 'Ặng sòng dàng Sin 'ang ơ? vù?ng mua quà mức và? sf?n sà?ng khf?ng 'ình 'ì?nh cù?a giao 'Ặng bẮt cứ khi nà?o.
Xèt khu vực giao 'Ặng tư? 859 'Ắn â?odouble bottomâ? vư?a qua Mức khàng cự cù?a giai 'oàn nà?y 'ựơc xàc 'ình theo Fibonacci tư? ơ? mức 38.2% là? 550.62 â?" quà xa so với hiẶn tài.


KẮt LuẶn : VĂ? trung hàn xu thẮ vĂ?n dược duy trì?, trong quà trì?nh giao dìch sèf khĂng trành khò?i nhiĂ?u phiĂn 'iĂ?u chì?nh và? thẶm chì 'iĂ?u chì?nh mành ngươfng khàng cự tĂm lỳ mf́c phà?i ơ? mức 483 sèf gĂy nhiĂ?u 'f́n 'o, mẶt giai 'oàn 'i ngang ơ? xung quanh mức 440-460 là? cĂ?n thiẮt. Ngươfng khàng cự kỳf thuẶt như 'àf nĂu trĂn. Chùng tĂi cho rf?ng bà?i phĂn tìch thì trươ?ng tuĂ?n tư? 07/11/2008 sèf cò?n mang già trì thĂm mẶt thơ?i gian khà dà?i nưfa.

Adwin

Kỳ? tới: PhĂn tìch Hasino tuĂ?n tư? 14/07 - 18/07/2008

KhuyẮn cào: Càc phĂn tìch nhf?m mùc 'ìch 'ưa thĂng tin cho càc nhà? 'Ă?u tư nf́m ròf hơn tì?nh hì?nh chung cùfng như xu thẮ cù?a thì trươ?ng Càc nhà? 'Ă?u tư cĂ?n phà?i hiĂ?u rf?ng già cĂ? phiẮu cò thĂ? lĂn hof̣c xuẮng nĂn phà?i tự chìu tràch nhiẶm trước càc quyẮt 'ình 'Ă?u tư. Mòi thĂng tin trìch dĂ?n vui lò?ng ghi ròf nguĂ?n Adwin.






Được adwincompany sửa chữa / chuyển vào 22:36 ngày 13/07/2008

Có những phút giây hóa thành bất tử,

Có những con người do ... sơ ý sinh ra !

Trời đã sinh Du ắt phải sinh Lượng!

SAFC Club: www.adwin.com.vn

hì. Long tranh, hổ đấu đây.

 
Tham khảo thêm về khối lượng giao dịch trong PTKT
 
Khối lượng giao dịch (Volume)

Khối lượng giao dịch là một trong những công cụ quan trọng trong phân tích kỹ thuật để xác nhận hướng di chuyển của đường giá. Khối lượng giao dịch tăng mỗi khi người bán và người mua thực hiện giao dịch.

Có 2 điều lưu ý quan trọng về khối lượng giao dịch.

1. Khi đường giá đang tăng hoặc giảm mà khối lượng giao dịch đang tăng lên thì đây là một sự xác nhận chắc chắn việc tăng hoặc giảm giá sẽ tiếp tục diễn ra với cường độ di chuyển của đường giá là rất mạnh.



2. Khi đường giá đang tăng hoặc giảm và có sự suy giảm về khối lượng giao dịch thì điều này thể hiện cường độ di chuyển của đường giá là khá yếu. Bởi vì khi đường giá di chuyển với 1 chút cường độ thì chỉ làm cho những nhà đầu cơ quan tâm đến nó mà thôi.

Những điều quan trọng về khối lượng giao dịch khi phân tích hướng di chuyển của đường giá

Sự gia tăng đột ngột của khối lượng giao dịch trong khoảng thời gian đủ lâu với sự tăng hoặc giảm đột ngột của đường giá có thể dẫn đến 2 tình trạ ng trái ngược nhau khi phân tích khối lượng giao dịch

• Khi đường giá và khối lượng tăng rõ ràng thì nghĩa là đang trong trạng thái tăng nhưng đã kiệt sức. Tất cả những người cần mua đã được mua và không có một ai có ý định bán. Kết quả sau đó sẽ là sự giảm giá.



• Khi đường giá giảm rõ ràng và khối lượng giao dịch tăng rõ ràng thì nghĩa là đa số mọi người không còn muốn nắm giữ cổ phiếu nữa. Vì thế lúc này người mua đóng vai trò là phe đối nghịch.

Như vậy khối lượng giao dịch có thể được xem là nhân tố cần thiết để xác nhận hướng di chuyển của đường giá. Khi đường giá tăng hoặc giảm thì điều hỗ trợ hữu hiệu nhất cho nhà phân tích là trạng thái của người mua, người bán đang trong giai đoạn kiệt sức hay hưng phất tột độ.
[nick]


được khoile28 sửa chữa / chuyển vào 22:50 ngày 19/07/2008