BAX - Cơ hội đầu tư trung hạn qua PTKT

BAX - Công ty Cổ phần Thống Nhất (HNX)

BAX hoạt động trong lĩnh vựcĐầu tư xây dựng và kinh doanh cơ sở hạ tầng khu công nghiệp, sở hữu KCN Bàu Xéo, huyện Tràng Bom, tỉnh Đồng Nai. BAX có 2 cổ đông nhà nước lớn gồm Công ty TNHH MTV Tổng Công ty cao su Đồng Nai nắm giữ 36,07% và Công ty cổ phần Tổng công ty Tín Nghĩa nắm giữ 28,98%. Có thể thấy, trong gần một năm qua thanh khoản giao dịch BAX khá thấp, cổ phiếu trôi nổi không nhiều.

BAX chi trả cổ tức khá cao và đều đặn từ khi niêm yết trên sàn HNX. Công ty đặt kế hoạch lợi nhuận năm 2020 tăng trưởng tương đối mạnh so với năm trước. Cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức P/E = 7.1, tương đối an toàn cho đầu tư nắm giữ trung hạn.

Tài chính của BAX rất lành mạnh, tiền mặt dồi dào, không vay nợ, dòng tiền dương. So với quy mô vốn, hoạt đông kinh doanh của BAX trong vòng 5 năm trở lại đây được đánh giá là hiệu quả.

1. Phân tích kỹ thuật


- BAX đã điều chỉnh giảm hơn 50% từ đỉnh gần một năm trước, tạo đáy trung hạn và đang hồi phục tích lũy.

- Giá đang tích lũy tương đối chặt trên đường Ma20 chart tuần và thanh khoản khá cạn kiệt.

- Giá đang rất tôn trọng đường hỗ trợ xu hướng tăng trên chart tuần.

- Giá có thể gặp đôi chút khó khắn tại kháng cự Fibonacci 0.236. Mức fibonacci này không phải là thử thách lớn trong quá trình hồi phục.

- Chart tuần xuất hiện mô hình cờ đuôi nheo và đang chờ một tín hiệu breakout. Nếu breakout 45 giá sẽ có sự bùng nổ mạnh mẽ. Ngược lại, nếu breakdown qua 35 thì sẽ có sự điều chỉnh tương đối.

2. Đánh giá, khuyến nghị

BAX có nến tảng tài chính lành mạnh và hiệu quả hoạt động kinh doanh tương đối tốt trong các cổ phiếu thuộc họ BĐS khu công nghiệp. BAX đang ở vùng giá tích lũy tạo nền với rủi ro ít cho việc đầu tư trung hạn.

- Vùng giải ngân khuyến nghị: 40 - 41

- Vùng giá cắt lỗ: Đóng cửa tuần thủng 37.5

- Target kỳ vọng 53.5 - 56

- Lợi nhuận kỳ vọng tối thiểu: 44%

- Rủi ro: 8 %

- Reward/Risk: 4,2

- Thời gian đầu tư dự kiến: 3-6 tháng

Cảnh báo:

- Những phân tích, nhận định, khuyến nghị của wikidautu mang quan điểm cá nhân như một ý tưởng có tính chất tham khảo cho nhà đầu tư. Nhà đầu tư cần cân nhắc kỹ lưỡng để tự đưa ra quyết và tự chịu trách nhiệm về quyết định của mình.

- Những cổ phiếu được khuyến nghị đầu tư thường cô đặc, cổ phiếu trôi nổi ít, thanh khoản thấp nên nhà đầu tư có thể phải mua gom nhiều phiên.

- Không bỏ hết trứng vào một giỏ, một danh mục đầu tư cá nhân nên giữ từ 2 đến 5 cổ phiếu và không giải ngân quá 50% vốn cho một cổ phiếu.

- Những cổ phiếu được khuyến nghị đầu tư trung, dài hạn có thể sẽ không phù hợp với các nhà đầu cơ lướt sóng.

- Các vùng giá khuyến nghị (mua, cắt lỗ, chốt lời) có thể được điều chỉnh lại do công ty chi trả cổ tức, phát hành thêm hoặc được wikidautu thay đổi để phù hợp với diễn biến giá cổ phiếu.