Cổ phiếu nào cổ cổ đông sắp tới treo cổ sạch. Không đọc chết đừng đổ tại số

Giá giảm nhiều như thế thì khả năng phải xem lại , ai nhanh chân chạy được giá cao , ai muốn mua thì chờ qua đợt sụt giảm mạnh hãy vào , ai nhận định không thể tăng trong vài tháng nữa thì bán ôm tiền cho chắc đợi điểm mua , ai mua mà lỗ thì cắt không nên thương tiếc . Còn tiền là còn tất cả .Chân tình

VEF ai muốn xem tính toán thế nào thì họ tự sang topic VEF đọc. Còn SD2 thì chưa ai tính cả nên để tính hộ luôn

Phân tích sơ lược về Doanh nghiệp và Cổ phiếu SD2:

1. Vốn CSH
Vốn điều lệ 144 tỷ, vốn CSH: 217 tỷ trong đó nằm ở quỹ đầu tư phát triển là 26 tỷ (phần này coi như cổ đông k đc hưởng vì chả biết còn lại bao nhiêu )

2. Lợi nhuận.
- Lợi nhuận sau thuế quý III: 1.15 tỷ, giảm so với cùng kì năm trc : 4.9 tỷ (giảm -77%).
- Luỹ kế LNST 9 tháng : 7 tỷ so với 9 tỷ cùng kì 2015 ( giảm - 22.2% ).
- Lãi cơ bản/cp 9 tháng 2016: 454 đồng
- Nợ xấu có khả năng mất vốn, không thể đòi 4 tỷ, trong đó nếu may mắn có khả năng thu hồi giá trị 2 tỷ. Chưa trích dự phòng món 2 tỷ (thực chất đã mất) này. Nếu trích DPRR món này, lợi nhuận quý III sẽ lỗ ( -850 triệu đồng)

3. Tỉ suất lợi nhuận gộp/doanh thu hoặc lợi nhuận gộp/giá vốn từ hoạt động KD BĐS

- 9 tháng đầu năm, lợi nhuận gộp từ KD BĐS là 27 tỷ/doanh số BĐS 118 tỷ. Biên lợi nhuận gộp/DT= 0.23, thấp hơn nhiều so với VIC gần 0.5 - cổ phiếu L7 chê vì mảng BĐS kém hiệu quả (doanh thu BĐS của ViC quý III 4.700 tỷ, giá vốn 2.400 tỷ).
- Biên lợi nhuận gộp/giá vốn = 27/91 = 0.29
- Biên lợi nhuận ròng/giá vốn = 7/91 = 0.075

Kết luận: Biên lợi nhuận từ kinh doanh BĐS của SD2 không có gì ấn tượng.

4. Tình hình vay nợ.
- Nợ phải trả 723 tỷ (trong đó ng mua trả trc được có hơn 100 tỷ). Vay và thuê mua tài chính 389 tỷ (hầu hết vay NH đầu tư của @odi và NH Nông nghiệp), bên Vietinbank và Vietcombank mỗi bên chỉ dính gần 900 triệu (chúc mừng chú @ryudo ).
- Tỷ lệ Nợ (không tính phần ng mua trả trc) /Vốn CSH ( không tính quỹ đtu phát triển) : 623/190 = 3.27 ( quá cao)
- Chi phí tài chính 9 tháng là hơn 18 tỷ (trong đó lãi vay 13 tỷ) cao hơn cùng kì năm 2015, 14 tỷ. Chi phí tài chính 9 tháng 2016 cao gấp 2.5 lợi nhuận sau thuế 9 tháng 2016.

5. Tính lại lợi nhuận dự án HXR của SD2 theo phương án L7 PR:
http://f319.com/threads/tim-doi-tac...y-con-gan-1000-ty-ln-ko-tiep-tre-trau.873809/
---------
L7 viết : tổng vốn đầu tư 1019 tỷ (coi như bằng giá vốn)

2011 doanh thu 57 tỷ gía vốn 31.7 tỷ
2012 ...................103,5 tỷ giá vốn 73 tỷ
2013....................101 tỷ giá vốn 67,5 tỷ
2014 .....................105 tỷ giá vốn 73 tỷ
2015..............118,7 tỷ giá vốn 87 tỷ
2016........... 118,6 giá vốn 91,5 tỷ
Lũy kế = ghi nhận doanh thu 603 tỷ . giá vốn 432 tỷ=> đã hạch toán 603-432= 171 tỷ lợi nhuận
Tồn kho 148 tỷ => đã giải ngân 432+148= 571 tỷ
-----------------

Tính lại cho chuẩn:

- Giá vốn còn lại chưa hạch toán: 1019 - 432 = 587 tỷ
- Biên lợi nhuận ròng/ giá vốn = 0.075 (tính trên)
- Lợi nhuận còn lại có thể thu về = 587 x 0.075 = 44 tỷ.
- Chia đều cho 5 năm tới, mỗi năm SD2 sẽ đc hạch toán 9 tỷ LNST.

He he, vậy mà L7 đếm cua tận lợi nhuận 1000 tỷ . Đúng là lùa gà số 1

5. Kết luận

- Mọi chỉ số tài chính vượt ngưỡng rủi ro cho phép
- Với EPS 9 tháng: 454 đong/cp. Giả sử EPS 12 tháng 2016 là 700 đồng/ cp. Lấy P/E = 6-8 cho cp dòng SĐ, giá mục tiêu đầu tư khoảng 4k-5k/cp

@pigbank, @ryudo, @muopxanh, @anhsanglen, @Bboylync , @Tra Ly, @woodfish , @Nguyenduchung8x ,...

P/S: Hôm nay đùa với L7 đến đây là đủ rồi. Stop đã

Huy Khoa

Cổ phiếu bia đang “nóng bỏng tay”
Quốc Hải Thứ Năm, ngày 03/11/2016 08:45 AM (GMT+7)

(Dân Việt) Một tuần trở lại đây, cổ phiếu ngành bia trở thành “mục tiêu săn lùng” của nhà đầu tư khi giá cả... “tăng từng phút”. Đặc biệt, dự kiến cổ phiếu bia sẽ còn tăng hơn nữa vào thời điểm Sabeco chính thức niêm yết vào cuối năm nay...

• Tại sao Carlsberg chọn Habeco?
• Lo mất thương hiệu Sabeco, Habeco khi bán vốn?
• Sabeco, Habeco, Vinamilk sắp rơi vào tay nước ngoài?
• Thủ tướng chỉ đạo đưa Sabeco, Habeco lên sàn trước khi thoái vốn

Đáng chú ý nhất là cổ phiếu Habeco (mã: BHN), chỉ vài ngày sau khi chính thức chào sàn Upcom (ngày 28.10), cổ phiếu Habeco đã tăng phi mã.

Cụ thể, từ mức giá tham chiếu trong ngày giao dịch đầu tiên là 39.000 đồng/CP (mức giá giao dịch trên sàn OTC khi đó khoảng 60.000 đồng/CP), đến thời điểm hiện tại chỉ sau 4 ngày giao dịch, giá cổ phiếu BHN đã ở mức 82.900 đồng/CP (tăng 4 phiên liên tiếp). Như vậy, Habeco đã tăng tới 112% giá trị sau khi chào sàn.

Tuy nhiên, nếu BHN được “săn” 1 thì cổ phiếu Sabeco lại đang được giới đầu tư “săn” 10. Hiện, trên sàn giao dịch OTC, hàng loạt tin mua được giới đầu tư chào giá ở mức từ 125.000 đồng/CP đến 128.000 đồng/CP, song không thể mua được.

Anh Nguyễn Văn Huỳnh (Q.1), một nhà đầu tư chuyên “lướt sóng” cổ phiếu, nói: “Dự kiến thời điểm Sabeco niêm yết vào cuối tháng 11 này giá cổ phiếu sẽ vào khoảng 180.000 - 200.000 đồng/CP nên hiện tại ai đang nắm cổ phiếu này khá thoải mái. Thời điểm này đố ai mà mua được trên sàn OTC với giá 125.000 đồng/CP…”

Không chỉ có cổ phiếu Habeco, Sabeco, hàng loạt cổ phiếu bia khác cũng đang có một tuần tăng giá cực kỳ sôi động.

Chẳng hạn, trên UPCoM, mức tăng của cổ phiếu Công ty Cổ phần Bia Sài Gòn - Miền Trung (SMB) khiến nhà đầu tư giật mình. Nếu tính thời điểm đầu năm, cổ phiếu SMB chỉ có giá giao động khoảng 17.500 đồng/CP thì đến thời điểm hiện tại, SMB đang giao dịch ở mức giá 35.700 đồng/CP, tăng gấp đôi.

Song hấp dẫn hơn cả là cổ phiếu của Công ty Cổ phần Bia Sài Gòn - Miền Tây (WSB). Nếu tính thời điểm đầu năm 2016, cổ phiếu này chỉ quanh quẩn ở mức giá 32.000 đồng/CP thì hiện tại giá trị đã tăng lên tới 70.000 đồng/CP (tăng 118%). Riêng trong vòng 1 tuần, từ mức giá 50.000 đồng/CP, kết thúc phiên giao dịch ngày 2.11, giá trị của WSB đã tăng lên tới 40%.

Theo phân tích của giới đầu tư chứng khoán, ngoài “sóng” ngành bia, cổ phiếu WSB còn có chỉ số cơ bản rất tốt và khá "cô đặc" nên trở thành mã cổ phiếu được “săn” nhất.

Cụ thể, theo một chuyên gia chứng khoán của Công ty Chứng khoán TP.HCM (HSC), lãi trên mỗi cổ phiếu (EPS) 4 quý gần nhất của WSB là 6.600 đồng/CP, cao gấp đôi BHN (EPS 3.800 đồng/CP), thậm chí còn cao hơn cả công ty mẹ là Sabeco (EPS năm 2015 của Sabeco chỉ 5.300 đồng/CP).

Ngoài ra, WSB có thị phần khá lớn ở miền Nam với đà tăng trưởng mạnh qua các năm. Tổng doanh thu năm 2015 đạt mức 832,4 tỷ đồng, tăng 8,33% so với cũng kỳ năm trước. Lợi nhuận sau thuế đạt 95,5 tỷ đồng, EPS tương ứng 5.700 đồng trên cổ phiếu. Hiện tại kết thúc 3 quý năm 2016, WSB đạt lợi nhuận là 75 tỷ đồng.

--- Gộp bài viết, 06/11/2016, Bài cũ: 06/11/2016 ---

dòng họ Sabeco cơ bản tốt, cp cô đặt, tài sản nhiều ...và được nhă cái vn đánh lên! hihi

Bơm thổi trên giấy để lùa gà à, VEF 1 năm nữa giá sẽ về 20k

HDO có khả năng về mệnh bác có tin gì không , tiền mặt có 12 tỉ mà vốn hóa trên sàn 40 tỉ

Giai đoạn này không cẩn thận đau hơn hoạn

VEF hết vẹo rồi, biểu đồ đang cắm mỏ

khi nào thĩ biếnthafng ngọc nhỉ! hihi

--- Gộp bài viết, 06/11/2016, Bài cũ: 06/11/2016 ---

tập trung dòng họ bia bọt nhă Sabeco đi các bác!
chỉ mới khởi động ở chân sóng thôi nhé!