DXG - Hoạt động kinh doanh bết bát hay đơn giản là “đen”

Chủ đề trong 'Thị trường chứng khoán' bởi NguyenMyBinh291, 20/10/2020.

Có 3928 người đang online, trong đó có 390 thành viên. 00:24 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta
  1. Có 1 người đang xem box này (Thành viên: 0, Khách: 1)
Trang 1/4
Chủ đề này đã có 5483 lượt đọc và 34 bài trả lời
  1. NguyenMyBinh291

    NguyenMyBinh291 Thành viên tích cực

    Tham gia ngày:
    12/10/2020
    Đã được thích:
    28
    #1
    20/10/2020, 19:44
    Note: Bài này mình viết khá lâu vào khoảng giữa tháng 9, và chỉ chia sẻ ở fb cá nhân nên là bh có thể giá cả của dxg đã không còn được giá tốt như hồi mình viết, nên anh em bỏ qua phần đó ạ

    Thời điểm tháng 8, Tin CTCP Tập đoàn Đất Xanh (mã DXG) công bố báo cáo tài chính 6 tháng năm 2020 sau soát xét với kết quả kinh doanh đảo ngược, từ lãi hợp nhất 152 tỷ đồng sang lỗ 374 tỷ đồng. Nguyên nhân đến từ việc khoản đầu tư 36,72% vốn CTCP Đầu tư LDG (LDG) được định giá lại, giảm từ 1.079 tỷ đồng xuống còn 542 tỷ đồng. Lúc đó, DXG giao dịch ngập tràn trong sắc đỏ, ai cũng nghĩ rằng DXG thế là tiêu rồi.
    Nhưng quan điểm của tôi hồi đó DXG cũng không hẳn là bết, chỉ là “đen thôi đỏ quên đi”. Kẹp vốn hơn 3500 tỷ đầu tư cho Gem Riverside bên Xa lộ Hà Nội, sau đấy thì Gem chung số phận với tất cả các dự án trên địa bàn vướng giấy phép xây dựng nên treo đó cả năm.

    Tiền vốn bị kẹp đâu phải lá mít trên cây hái xuống, ngân hàng cũng đâu có cho vay mà không thu lãi. BLĐ của Đất Xanh cũng không phải bù nhìn, thế là DXG của hiện tại lại đang đi chạy dự án Gem Sky chỗ Long Thành để xoay vòng. Tựu chung lại, đợi sau Đại hội Đảng, các bác có ký gì mới ký lúc đó DXG thoát được cái Gem thì lại như chưa hề có cuộc chia ly.

    Phải chú ý, khoản lỗ từ vụ bán LDG để lại trên BCTC nửa đầu năm 2020 là một khoản lỗ không bằng tiền, không ảnh hưởng đến rủi ro thanh khoản vốn chúng ta đang lo ngại về DXG.
    Ngoại trừ đen do kẹp vốn thì còn do DXG nuôi thêm tham vọng mảng môi giới BĐS đó là nhập BĐS theo lô (mua sỉ) về bán lẻ, ai ngờ lại gặm phải xương, nên chỉ cần DXG dừng hoạt động mua sỉ bán lẻ lại thì dòng tiền sẽ lại dương trở lại.

    Ai có tiền nhàn rỗi thì cứ gom, giá đầu 9 cũng cũng coi như là giá gốc, nếu hiện tại chưa có thì yên tâm đợi đạp về thì múc. Tính sương sương đếm cua trong lỗ sau khi thông giấy phép xây dựng, tất cả các dự án của DXG có thể mang về cho nó 1 upside lên giá 18-20 tương đương với 100-120% từ nền giá đầu 9.
    Trong trường hợp DXG không thể đạt được upside như mong đợi, thì giá trên thị trường của DXG cũng đang nằm dưới bookvalue trong khi một doanh nghiệp như DXG thì có gì ngoài toàn đất cát và sản phẩm BĐS nên giá đã phản ánh hết cái xấu của doanh nghiệp rồi, đợi qua chu kỳ khó khăn thì ít DXG cũng về giá book.

    Trong một con sóng dài luôn có những đợt sóng ngắn, là một đứa thiếu kiên nhẫn vì vậy em và khách đã múc được 2 vòng DXG từ 9.3-10.3 rồi từ 9.6-10.75. Bỏ qua lịch sử lên như vũ bão, xuống chơi cầu trượt úp bô nhà đầu tư của DXG vì chúng ta có thể phòng rủi ro khi múc từ đầu 9-10 thì đây vẫn là một case đáng để tâm cho cuối năm nay và đầu năm sau.
    Loan tin| |Báo vi phạm
  3. dautudichthuc

    dautudichthuc Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    26/08/2014
    Đã được thích:
    5.907
    #2
    20/10/2020, 19:57
    Ngon, nhưng nay em bán 1/2 số lượng rồi
    Loan tin| |Báo vi phạm
  4. NguyenMyBinh291

    NguyenMyBinh291 Thành viên tích cực

    Tham gia ngày:
    12/10/2020
    Đã được thích:
    28
    #3
    20/10/2020, 20:13
    Mấy con gía quanh 10k này quay trong phiên ăn mấy line luôn bạn ơi. Cầm dài 1 phát đợi đến target thì cũng hơi tiếc á
    Loan tin| |Báo vi phạm
  5. gago8x

    gago8x Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    04/03/2014
    Đã được thích:
    951
    #4
    20/10/2020, 20:27
    Target DXG bao nhiêu vậy bạn?
    Loan tin| |Báo vi phạm
  6. NguyenMyBinh291

    NguyenMyBinh291 Thành viên tích cực

    Tham gia ngày:
    12/10/2020
    Đã được thích:
    28
    #5
    20/10/2020, 20:34
    Trước mắt thì sẽ là khoảng 13-14 quay lại quanh giá book. Về lâu dài sau khi thông được giấy phép thì mình để khoảng 18 ạ
    Loan tin| |Báo vi phạm
  7. dautudichthuc

    dautudichthuc Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    26/08/2014
    Đã được thích:
    5.907
    #6
    20/10/2020, 20:39
    Thôi chưa có bc đợi ra bc tính tiếp, lại dẹo như dpg vci thì toi :D
    Loan tin| |Báo vi phạm
  8. NguyenMyBinh291

    NguyenMyBinh291 Thành viên tích cực

    Tham gia ngày:
    12/10/2020
    Đã được thích:
    28
    #7
    20/10/2020, 21:05
    VCI lên như vũ bão mà bác ơi, con này thì em đoán là đội công ty tự quay cho nhau luôn
    DPG là nó đánh theo tin trúng thầu cách đây phải 4-5 tháng gì đó rồi á bác, nên bác nào k có tin trước đu theo thì hẹo thôi á bác ơi, cái này thì chắc luôn vì em có tin và em mua từ giá 21-22 bán đúng đỉnh 29 =))
    DXG thì báo cáo quý này em nghĩ có lãi, chắc tầm 250-300 tỷ =))
    Loan tin| |Báo vi phạm
  9. duc92010

    duc92010 Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    03/05/2020
    Đã được thích:
    142
    #8
    21/10/2020, 06:31
    * CTCP Tập đoàn Địa ốc Đất Xanh (DXG) công bố KQKD quý 3/2020 với LNST sau lợi ích CĐTS
    khiêm tốn đạt 100 tỷ đồng (-71% YoY). Tuy nhiên, DXG báo cáo khoản lỗ ròng 9 tháng đầu năm
    2020 trị giá 388 tỷ đồng so với LNST sau lợi ích CĐTS 9 tháng đầu năm 2010 trị giá 907 tỷ đồng.
    Nếu không bao gồm khoản lỗ tài chính trị giá 526 tỷ đồng từ thoái vốn khỏi LDG trong tháng 7,
    LNST sau lợi ích CĐTS 9 tháng đầu năm 2020 của DXG sẽ đạt 138 tỷ đồng (-85% YoY), chủ yếu
    đến từ đóng góp của mảng dịch vụ môi giới. Chúng tôi cho rằng tiến độ bàn giao BĐS thấp hơn
    so với cùng kỳ trong 9 tháng đầu năm 2020 đến từ thời gian ghi nhận các dự án chính của DXG,
    dự án Gem Sky World Long Thành, dự kiến vào quý 4. Do đó, chúng tôi cho rằng không có ảnh
    hưởng đáng kể đến dự báo của chúng tôi cho DXG năm 2020, với LNST sau lợi ích CĐTS đạt
    348 tỷ đồng cùng kỳ vọng có sự đóng góp từ dự án Gem Sky World và khoản lãi từ thoái vốn khỏi
    quỹ đất ngoài cốt lõi trong quý 4, dù cần thêm đánh giá chi tiết.
    * Tính theo diễn biến bán hợp đồng, DXG ghi nhận triển khai mở bán thành công dự án Opal
    Skyline trong quý 3/2020 (khoảng 1.500 căn hộ trung cấp tại Bình Dương) với tỷ lệ hấp thụ 95%,
    tương ứng khoảng 2,8 nghìn tỷ đồng giá trị bán theo hợp đồng, theo ước tính của chúng tôi. Trong
    khi đó, sau đợt mở bán chính thức đầu tiên của dự án Gem Sky World vào tháng 7, DXG tiếp tục
    chủ động giới thiệu dự án này và đang chuẩn bị cho đợt mở bán thứ hai vào cuối năm 2020. Trong
    khi tiến độ bán hợp đồng tại dự án Gem Sky World phù hợp với dự báo của chúng tôi là 1.400 căn
    hộ đã được bán trước trong năm 2020, doanh số bán theo hợp đồng của dự án Opal Skyline vượt
    kỳ vọng của chúng tôi. Do đó, chúng tôi nhận thấy khả năng điều chỉnh tăng dự báo doanh số bán
    theo hợp đồng năm 2020 của DXG ở mức 2,9 nghìn tỷ đồng (-26% YoY).
    --- Gộp bài viết, 21/10/2020, Bài cũ: 21/10/2020 ---
    nguồn từ VCI
    Loan tin| |Báo vi phạm
  10. dautudichthuc

    dautudichthuc Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    26/08/2014
    Đã được thích:
    5.907
    #9
    21/10/2020, 06:36
    Có 100 ty lấy đâu 250-300 vậy bác, bác nói dpg biết trước giả định lạc hướng dxg ah:D
    Loan tin| |Báo vi phạm
  11. duc92010

    duc92010 Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    03/05/2020
    Đã được thích:
    142
    #10
    21/10/2020, 08:28
    Loan tin| |Báo vi phạm
Trang 1/4

Chủ đề cùng chuyên mục

Chia sẻ trang này