LTG - Khủng long thức giấc

Chuẩn bài rồi, cái khoản nợ khó đòi thì Công ty đã trích lập rồi nên nếu thu được thì hạch toán vào lợi nhuận thôi, bác dự tính doanh thu và lợi nhuận quý 3/2020 của LTG thế nào?

Tập đoàn Lộc Trời thành lập 50 hợp tác xã ở An Giang mục đích tận dùng quỹ đất của Nông dân cùng win-win. Quy trình khép kín từ Cây giống - Thuốc BVTV- Dịch vụ nông nghiệp - Thu hoạch-Xuất khẩu (Giảm lượng tồn kho, giảm chi phí tài chính, chi phí bán hàng...).

https://baoangiang.com.vn/tap-doan-loc-troi-thanh-lap-50-hop-tac-xa-o-an-giang-a278416.html

Như tôi có nói ở trên rôi, DT và LN của LTG phụ thuộc chủ yếu vào mảng thuôc bvtv mà mảng này chưa tìm ra nguồn cung ứng mới đa phần trước giờ nhập của TQ và giơ nghi định mới chuẩn bị đưa hang loạt tên thuốc vào hàng cấm ko được sử dung tử năm 2021-2025 ( bác tìm hiểu thêm về cái này), mảng gao thì LTG bây giờ tập trung chủ yếu nhưng biên độ lợi nhuận thấp 8-10%/ năm khá thấp, chỉ tận dụng được đât dai có sẵn và con người có sản để hoạt động hiểu quả, nhược điểm là LTG ko có người làm trong nhà nước, nên cơ chế xuất khảo gạo rất hạn chế và năm nay dù gạo rất được mùa nhưng LTG hầu như chả xuất khẩu được bao nhiêu. Một điểm đáng chú ý nhất của LTG liên quan đến DT và LN trong tương lai đó là Khoản phải thu : 2800 tỷ, khoản này chiếm tỷ trong lớn trong tài sản của LTG tương ứng vs khoản nợ 2000 tỷ thì trong 2800 tỷ này : Tỷ trong thuốc BVTv và Gạo và giống cây trồng chiếm tỷ trong bao nhiêu thì LTG ko có công bố cụ thể, đó là rủi ro tiềm tàng của DN vì nếu tỷ trong này nằm ở thuốc BVTV và những loại thuốc này sẽ ko còn được bán trong tương lai gần thì đó cung gần như nợ xấu của DN trong tương lai ngoài cái khoản phai thu 250 tỷ đã mất trăng nên trích lâp khoản lỗ đều 25 tỷ môi quý, LN hiên tại LTG đang có được là do buôn bán tài sản và tiếp tục se thanh lý tài sản để giảm áp lực vay nợ . Nên mua LTG ko mua sự phát triển DN mà mua vào nhưng quỹ đất, nhưng tài sản chìm của LTG có được trong quá khứ. Còn về DT và LN trong quy 3 va 4 sắp tới dự sẽ tiếp tuc giảm.

FA Ltg thế này thì Bác nghĩ kiểu gì mà LTG về dc 45-60 nhỉ ?

Bác đọc lại BCTC quý 2/2020 doanh thu và lợi nhuận LTG đều đến từ việc bán hàng và cung cấp dịch vụ cụ thể: Thuốc BVTV, gạo, cây giống, dịch vụ NN, bao bì, xây dựng không có hoạt động thanh lý tài sản.

Việc xuất khẩu gạo của LTG tôi nghĩ ko phụ thuộc nhiều vào quan hệ, tôi chỉ sợ Nhà nước cấm xuất khẩu gạo. Thời buổi kinh tế TT doanh nghiệp được quyền lựa chọn người mua và người bán, mặt khác UBND tỉnh An Giang vẫn là cổ đông lớn đang nắm giữ cổ phần LTG.

Doanh thu và lợi nhuận tôi chỉ mong được như Quý 2/2020 là quá tuyệt vời. Tuy nhiên, khả năng cao hơn là hoàn toàn khả thi vì quý 2/2020 chúng ta bị cách ly cả tháng 4/2020 nên hoạt động giao thương bị ngừng, Nhà nước cấm xuất khẩu gạo vì lo an ninh lương thực quốc gia.

Doanh thu 6 tháng đầu năm 2020 mảng TVBTV đóng góp: 1.346 tỷ, do vậy tôi nghĩ lượng tồn kho TVBTV thì quý 3,4 sẽ giải quyết việc này.

06 tháng đầu năm chi phí quản lý doanh nghiệp, chi phí bán hàng, chi phí lãi vay giảm khoảng 140 tỷ, doanh thu tài chính tăng 11 tỷ.

Bác đọc kỹ lại tôi viết, DT và LN LTG sẽ còn giảm trong tương lai do core chính thuoc bvtv sẽ giảm mạnh và LTG đang chuyển hướng qua ngành gạo. Còn về việc thanh lý tài sản đã có nghị định sẽ bán tài sản trong năm nay để thu về 300 tỷ , và tiếp tục sẽ thanh lý tài sản nào LTG ko mang lợi hiệu quả trong đầu tư và như tôi đã nói LTG có tài sản chìm khá lớn đó là điểm lợi thế của LTG, việc đánh giá có 2 phần định giá : dinh gia theo giá tri sổ sách tài sản ... và định giá theo DCF chiet khấu dòng tiền thì về phần DCF như tôi đã phân tích ở trên LTG có thể mang về 8-10% tang trưởng môi năm nhờ quy trinh khép kin, còn tăng cao hay thấp là do thanh lý tài sản trong tương lai

--- Gộp bài viết, 24/08/2020, Bài cũ: 24/08/2020 ---

Đó là vẽ đẹp của nganh tài chính

Tiem năng LTG rất lớn là nhờ vào người dân của 5 tỉnh đồng băng sông cửu long, nếu về phát triển và định hương gạo trong tuơng lai thì chi có tổng cuc 1 và 2 may ra so sánh vs LTG , nnoài ra ko có con nào so sánh về Gạo vs Loc trời, nếu trong tương lai kết hợp được vs nhưng cty nhật làm về giống cay trông và thuốc bvtv môi trường xanh thì đó là điểm lợi thế của LTG sau này, sau khi thanh lý hang loạt tài sản va đóng của nhưng nơi ko tạo ra lợi nhuận thì dòng tiền LTG trong tương lai khá tốt.
P/s : Về giá 25-30 fair price, nếu LTG ở múc giá 15-20 thì đó là mức giá sale off , nên tận dụng nhưng phiên đạp sâu gom vào mua tích trữ , đó la co phiếu tốt để nắm giư ăn cổ tức

Lịch sử LTG trả cổ tức rất cao, các NĐT đang đánh giá thấp LTG mới có giá này mà mua. Đang chờ một phiên phi mạnh của LTG đây bác.

Lịch sử trả cao chưa chắc tương lai sẽ giữ được như vây, LTG trong nhưng năm tới cổ tức chắc tâm 15-20%. Tôi thì con nào cung mua trong danh sách tôi cầm hết nhưng con đợt nay và sẽ tiếp tuc mua VNM SAB MWG nếu giá tốt

Cơ cấu cổ đông nhiều tổ chức rất tốt không như TAR, cổ tức tôi tin chắc sẽ chia cao nếu lợi nhuận LTG tốt lên.