Phân tích cổ phiếu CSM - Cao su miền nam

Chủ đề trong 'Thị trường chứng khoán' bởi tay_ho, 20/06/2017.

3863 người đang online, trong đó có 627 thành viên. 07:20 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta
  1. 1 người đang xem box này (Thành viên: 0, Khách: 1)
Chủ đề này đã có 3253 lượt đọc và 41 bài trả lời
  1. tay_ho

    tay_ho Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/07/2015
    Đã được thích:
    11.705
    [​IMG]
    Giá đóng cửa 19/06: 20.45
    *Ở quý 1, lợi nhuận giảm so với cùng kỳ 2016 là do
    - Giá đầu vào gồm 3 nguyên liệu chính chiếm 70% lốp xe là – cao su thiên nhiên, cao su tổng hợp và carbon đen tăng mạnh từ quý 3 -2016 tới quý 1 năm 2017. Làm tăng chi phí giá vốn , khiến biên lợi nhuận sụt giảm – cụ thể Giá cao su thiên nhiên tăng từ 150 yên/kg lên tới 350 yên/kg vào cuối tháng 1-2017
    - Giá dầu duy trì trên 50 usd trong 3 tháng đầu năm trong khi cùng kỳ năm ngoái chỉ xấp xỉ 40usd
    - Áp lực cạnh tranh từ săm lốp giá rẻ Trung Quốc
    ------------------
    Về cơ bản, CSM có các yếu tố hỗ trợ tương tự như DRC cho niên triển vọng quý 2 là rất khả quan: Doanh số tăng cao, chi phí đầu vào giảm:
    1. Giá đầu vào là cao su thiên nhiên giảm mạnh hiện chỉ giao dịch quanh 200 yên/kg - giảm giá vốn cho DRC - CSM
    2. Giá dầu cũng giảm dưới mốc 50 usd
    3. Sản lượng săm lốp tiếp tục tăng – khoảng 8% từ nay tới 2025, đặc biệt nhu cầu sử dụng xe máy và ô tô của Việt Nam ngày càng tăng . Cụ thể, sản lượng ô tô Việt nam quý 1 tăng 8% so với cùng kỳ năm ngoái.
    - Năm 2015, chính sách siết tải trọng của Bộ GTVT đã khiến lượng tiêu thụ ô tô tải tại Việt Nam bùng nổ. Đến nay, sau 2 năm kể từ thời điểm bùng nổ xe tải cũng là thời điểm các xe này tiến hành thay thế lốp mới.
    4. Doanh thu của cả DRC và CSM đều tăng trưởng so với cùng kỳ năm ngoái – sản lượng lốp Radial ngày càng tăng và hàng hóa đc bao tiêu hết khi sản xuất ra
    5. Đối với DRC cung cấp hàng cho Trường Hải auto – có tin đồn Trường Hải mua cp từ Vinachem sở hữu – là yếu tố giúp tăng giá
    CSM – hợp đồng xuất khẩu cho 1 công ty Mỹ ( bao tiêu ) 1.5 triệu lốp xe năm nay
    Như vậy – từ quý II – với việc đầu vào giảm mạnh và lợi nhuận sẽ tăng mạnh so với quý 1 – và tăng trưởng so với cùng kỳ năm ngoái.
    Khuyến nghị mua CSM ở mức giá 19-20
    Mục tiêu lợi nhuận 10-30% trong tháng 6, 7
    Giá cutloss: lỗ ~ 10% khi giá chạm đường MA21 tại mức giá 19
    -------------------
    Tại phiên ngày 12/06/2017, CSM đã break mạnh vượt ra khỏi kênh giảm giá.
    Các phiên ngày 13-16 tại thành mẫu nến bullish side-by-side củng cố xu hướng tăng giá
    Hiện tại dòng tiền đang đổ mạnh vào CSM, khối lượng giao dịch tăng 3-5 lần vol trung bình 20 ngày cho thấy sức hút của cổ phiếu.
    - Chỉ báo ADX đi vào khu vực 20-40 và có xu hướng tăng cho thấy sức mạnh tăng giá được tăng cường.
    Đồng thời phân kỳ RSI dương cũng cho thấy xu hướng này.
    --------------------
    Ngày 23/06/2017 là ngày GDKHQ chi trả cổ tức đợt 2/2016 với mức chi trả 13% bằng tiền mặt.
    love4youmit2014 thích bài này.
  2. love4you

    love4you Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/09/2013
    Đã được thích:
    4.574
    chỉ chim lợn mới không nhận ra cổ phiếu tiềm năng thế này, sóng lên 3x nhé
  3. mit2014

    mit2014 Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    23/04/2016
    Đã được thích:
    59
    CSM trong tuần này sẽ lên 22k
  4. dangkylai2015

    dangkylai2015 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    25/05/2015
    Đã được thích:
    1.403
    đây là tính toán dựa trên giá dầu duy trì trên 50$ và giá cao su duy trì trên 200$ nhé -- giờ thì các cty săm lốp mở cờ trong bụng khi giá cao su cũng như dầu liên tục giảm mạnh đồng thời giá thép tanh cũng như bố thép đang sụt giảm theo giá thép
    [​IMG]
    [​IMG]

    CSM dự kiến lợi nhuận trước thuế 80 tỷ đồng trong quý II

    Tuy thị trường trong nước có những khó khăn, song triển vọng từ một số thị trường xuất khẩu là lợi thế của CSM. Cụ thể, với việc ký hợp tác chiến lược với Tireco (Mỹ), giai đoạn đầu, đối tác này đã bao tiêu 500.000 lốp xe/năm đối với sản phẩm lốp radial bán thép dành cho dòng xe du lịch (PCR), dòng sản phẩm mới được CSM đưa ra vào đầu tháng 4 năm nay. Sau đợt hàng này, Tireco dự kiến tiếp tục tiêu thụ 100.000 lốp PCR trong tháng 5/2017. Theo lãnh đạo CSM, đối tác này cũng đã đồng ý hợp tác giai đoạn 2 để tăng sản lượng tiêu thụ lốp PCR của CSM lên 1 triệu lốp/năm.
    Last edited: 20/06/2017
  5. tay_ho

    tay_ho Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/07/2015
    Đã được thích:
    11.705
    Cứ bình tĩnh bác ơi
  6. love4you

    love4you Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/09/2013
    Đã được thích:
    4.574
    :drm3
    kô 3x hơi phí, còn nhiều cơ hội lên tầu CSM
  7. anhhungthoiloan1982

    anhhungthoiloan1982 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    17/12/2013
    Đã được thích:
    1.840
    Giá mủ cao su đang tăng lại 200
  8. tay_ho

    tay_ho Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/07/2015
    Đã được thích:
    11.705
    Quá ngon
  9. love4you

    love4you Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    18/09/2013
    Đã được thích:
    4.574
    doanh thu và lợi nhuận năm nay sẽ tăng mạnh so với năm ngoái khi nhà máy mới hoạt động hết công suất
  10. dangkylai2015

    dangkylai2015 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    25/05/2015
    Đã được thích:
    1.403
    giờ đất CSM đúng là bao la.. nếu hoạch toán thì giá trị CSM ko dưới giá 40
    Nhưng CSM muốn tăng mạnh phải vượt qua 21,5 đã
    --- Gộp bài viết, 20/06/2017, Bài cũ: 20/06/2017 ---
    Dòng tiền vào lăn chốt CSM cổ tức 13%

Chia sẻ trang này