PVT-- Giá nào cho em ???

Chủ đề trong 'Thị trường chứng khoán' bởi Tienthongay, 21/03/2018.

5237 người đang online, trong đó có 911 thành viên. 18:50 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta
  1. 1 người đang xem box này (Thành viên: 0, Khách: 1)
Chủ đề này đã có 7647 lượt đọc và 117 bài trả lời
  1. Tienthongay

    Tienthongay Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    07/06/2017
    Đã được thích:
    52
    Ngành và vị thế công ty trong ngành:
    - PV Trans là doanh nghiệp vận tải cho ngành dầu khí với 18 tàu, trong đó 3 tàu vận chuyển dầu thô với tổng công suất là 305.000
    DWT, 8 tàu vận chuyển các sản phẩm từ dầu với tổng công suất là 144.000 DWT, và 7 tàu vận chuyển khí hóa lỏng và các phẩm khí
    khác với tổng công suất là 10.600 m3.
    - PVT có lợi thế cạnh tranh tuyệt đối trong việc vận chuyển cho dầu, hàng hóa cho các công ty con của PVN với 100% thị phần vận
    chuyển dầu thô, 90% thị phần vận chuyển LPG, 30% thị phần vận chuyển các sản phẩm dầu khí (hàng lỏng).
    Mô hình kinh doanh
    - Dịch vụ vận tải (~45% doanh thu) vẫn là ngành chính mang lại lợi nhuận cho PVT trong 9 tháng 2017. PVTrans đang độc quyền vận tải
    dầu thô nguyên liệu và ~20% dầu thành phẩm cho Nhà máy lọc dầu Dung Quất, ngoài ra vận chuyển khí LPG cho PV Gas, và than cho
    Nhiệt điện Vũng Áng, Thái Bình...
    - Dịch vụ cho thuê kho nổi FSO/FPSO chỉ chiếm ~13% doanh thu nhưng biên lợi nhuận rất cao, ổn định từ 2016 với 2 mỏ chính là FSO
    mỏ Đại Hùng Queen và FPSO mỏ Chim Sáo cho thuê theo ngày với phí khoảng ~25.000 USD và 50.000 USD/ngày
    - Mảng thương mại và các hoạt động khác gồm dịch vụ đại lý tàu, cung cấp thủy thủ, dịch vụ chuyển tiếp với tỷ suất lợi nhuận rất thấp,

    [​IMG]
    chỉ vào khoảng ~0.2-0.4%.
    Tiềm năng trong tương lai:
    - Năm 2017, doanh thu PVT giảm nhẹ do nhà máy lọc dầu Dung Quất bảo dưỡng 40 ngày trong quý 2, làm gián đoạn hoạt động của
    phần lớn đội tàu của PVT và theo đó đội tàu cũng được bảo dưỡng.
    - Cuối 2017, Nhà máy lọc dầu Nghi Sơn đi vào hoạt động với công suất ~10 triệu tấn. PVT ký hợp đồng vận chuyển khoảng 2.5 triệu tấn
    dầu thô (25% công suất của nhà máy Nghi Sơn và tương đương số cổphần của PVN tại nhà máy lọc dầu này) và 3 triệu tấn sản phẩm
    dầu cho nhà máy lọc dầu Nghi Sơn (30% đầu ra của nhà máy này). PVT cũng sẽ phải mua thêm tàu để phục vụ cho nhu cầu vận tải tăng
    thêm. với vốn đầu tư ~100 triệu USD để mua thêm 3-4 tàu.- Mở rộng nhà máy lọc dầu Dung Quất (từ 6,5 triệu tấn lên 8,5 triệu tấn
    dầu thô).
    - Triển vọng từ 2018 cho mảng vận chuyển khí, hàng rời (than) cũng rất tốt với việc đi vào hoạt động ổn định của các nhà máy khí GPP
    Cà Mau, Nhiệt điện Thái Bình 2, Long Phú, Sông Hậu...
    - Lãi suất đang ở mức rất thấp cũng là một yếu tố giúp gia tăng lợi nhuận trong ngắn hạn.
    Sức khỏe tài chính:
    - PVT có đòn bẩy nợ tương đối lớn với tổng nợ vay là ~2,690 tỷ, do đó rất nhạy cảm với thay đổi lãi suất và tỷ giá.
    - Tuy nhiên, công ty đã trả nợ vay gốc với tốc độ rất nhanh. Số dư nợ vay đã giảm ~525 tỷ trong năm 2016 và ~272 tỷ trong 2017
    - Ngoài ra, PVT còn có số dư tiền và tương đương tiền ~2,920 tỷ đồng.
    ( phân tích hsc)

    p/s : Bài viết chỉ mang tính chất tham khảo, hiểu công ty để hạn chế rủi ro mất tiền. Quan trọng vẫn là game thoái .
    gongrom, Hungdai2007MrBongBang thích bài này.
  2. Longkaka

    Longkaka Thành viên rất tích cực Not Official

    Tham gia ngày:
    23/12/2017
    Đã được thích:
    146
  3. Tienthongay

    Tienthongay Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    07/06/2017
    Đã được thích:
    52
    ngon lành bác
  4. Longkaka

    Longkaka Thành viên rất tích cực Not Official

    Tham gia ngày:
    23/12/2017
    Đã được thích:
    146
    Mình chê rẻ không mua để Tây mua ròng mấy ngày nay đợi 28 bên mình mới nhảy vô mua cho Tây bán
  5. Hungdai2007

    Hungdai2007 Thành viên tích cực

    Tham gia ngày:
    15/03/2017
    Đã được thích:
    19
    Con này ngon đấy, mua nắm giữ dài hạn được
  6. Tienthongay

    Tienthongay Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    07/06/2017
    Đã được thích:
    52
    Tuyệt vời bác . Tây này thì không biết là Tây nào, chủ quan tí thì Tây vẫn hơn ta :drm4:drm4:drm4:drm4:drm4
    --- Gộp bài viết, 22/03/2018, Bài cũ: 22/03/2018 ---
    ngon lành bác, thôi thì ae cùng vào, làm cổ đông dài hạn . :drm:drm:drm:drm:drm:drm
  7. Tienthongay

    Tienthongay Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    07/06/2017
    Đã được thích:
    52
  8. minhquihuynh

    minhquihuynh Thành viên mới

    Tham gia ngày:
    20/07/2016
    Đã được thích:
    12
    dòng tiền khá mạnh nhỉ. vào được
    Tienthongay thích bài này.
  9. Tienthongay

    Tienthongay Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    07/06/2017
    Đã được thích:
    52
    trong dòng P, Tiện vẫn đánh giá cao PVT nhất. Dòng tiền vào nữa là ngon, thị trường dần nhận ra công ty tốt=))=))=))=))=))=))=))
  10. Longkaka

    Longkaka Thành viên rất tích cực Not Official

    Tham gia ngày:
    23/12/2017
    Đã được thích:
    146
    Tôi vẫn đánh giá rất rất cao e PVT, các đường trung bình hỗ trợ mạnh,vượt đỉnh mọi thời đại khả năng về 30 khá cao đấy

Chia sẻ trang này