SBT: (The Gift for Life), món quà cho cổ đông trung và dài hạn.

Chủ đề trong 'Thị trường chứng khoán' bởi thangnd9780, 21/05/2018.

1304 người đang online, trong đó có 98 thành viên. 05:37 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta
  1. 1 người đang xem box này (Thành viên: 0, Khách: 1)
Chủ đề này đã có 113698 lượt đọc và 985 bài trả lời
  1. thangnd9780

    thangnd9780 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    28/02/2014
    Đã được thích:
    35.701
    Dear SBTERs, @};-@};-@};- b-)b-)b-)

    Sau một thời gian dài, nằm gai nếm mật, ăn tuyết nằm sương :)):)) hôm nay tôi QĐ quay trở lại diễn đàn tích phân một số vấn đề về cổ phiếu SBT sau một tg dài vi phân trong im lặng :)):)) b-)b-)
    Cụ thể như sau:
    I/ Nới room ngoại 100%.
    [​IMG]
    ---> Theo đó, trước đây khi doanh nghiệp chưa nới full room, mặc dù tỷ lệ ngoại đang giữ 9% nên mn bám vào con số 30% và nghĩ 39% thì thoải mái chốt deal cho ngoại cần nới room chi đâu? Ích gì? Tuy nhiên hiệu ứng từ việc này khác nhiều nhiều so với trước: (1) Nhiều nđt ngoại đang nhòm ngó đã thấy SBT cởi mở hơn và nếu họ muốn mua SBT với tỷ lệ cao nhất thì việc nới room ngoại 100% coi như đã gỡ bỏ cái "vòng kim cô" trong ý nghĩ họ. Trong khi gia đình bác Thành TTC cầm cái " Key " là 51% nên sẵn sàng trao key với điều kiện bán đc giá cao nhất và TTC chỉ cần hold 36% là đủ chi phối như trường hợp SCIC hold 36% VNM, 36% VCG. (2) Hiện SBT trong VN30 và lọt vào 05 rổ của 05 fund nội & ngoại như VanEck Vectors Vietnam ETF (2,44%), FTSE Vietnam Index (1,22%), E1VFVN30 ETF (1,196%), FUESSV50 ETF (0,49%), iShares MSCI Frontier 100 ETF(0,2%) nhưng thực tế hoạt động trên thị trường có vài chục fund từ trung bình đến lớn, họ thấy sbt nới room vậy họ cũng thấy rất hấp dẫn và có thể sẵn sàng thêm mới SBT vào danh mục của mình. (3) Trước đây SBT cũng khó thoái vốn do thủ tục, chính sách đối với doanh nghiệp sản xuất nhu yếu phẩm nên việc nới room 100% cho thấy rào cản này được gỡ bỏ. b-)b-) ----> Tóm lại TTCK đang Bigtrend doanh nghiệp trên sàn pht giấy để hút vốn cho sản xuất (xét theo chiều hướng tích cực) và SBT cũng không ngoại lệ tranh thủ cơ hội bigtrend này, tuy nhiên TTC chơi đẳng cấp hơn là gom trôi nổi và bán cho ngoại :))b-)

    Kết luận 1: Như vậy việc nới room ngoại 100% cho thấy SBT hấp dẫn hơn rất nhiều trong con mắt nđt và cũng gấp lắm rồi.
    @-)@-)

    II/ SBT mua cổ phiếu quỹ từ 18/4-17/5 với gần 62 triệu cp, giá bình quân 17.856đ/cp

    Tôi chắc chắn 100% cổ đông lâu dài của SBT rất hoan nghênh việc này,=D>=D> dù họ tạm thời chịu thiệt thòi về thị giá trong ngắn hạn bởi lý do sau: Khi mua cpq số lượng lớn như thế mà không đẩy lên cao để rút ruột công ty b-)@-) như vậy điều này sẽ đem lại thặng dư vốn cổ phần rất khủng cho SBT trong tương lai sau khi bán cho đối tác ngoại với giá cao nhất có thể ^:)^^:)^ ngoài ra một số giá trị gia tăng khác cho cổ đông lâu dài mà các vị không chịu để ý như: số vol cpq theo quy định sẽ bị khóa lại và không được nhận cổ tức, theo đó đương nhiên cổ đông dài hạn sẽ được hưởng cổ tức cao hơn và cũng đồng nghĩa thêm với việc EPS, ROE, sẽ cải thiện nhiều, ít nhất là tăng 11-15% tính theo đơn giản là so ngang với việc mua 11-15% cpq và P/E cũng giảm đi đáng kể so với hiện hành. b-)@-) ^:)^

    III/ Doanh thu và sản lượng

    1. Tính lũy kế 9 tháng năm tài chính 2017-2018, tổng doanh thu của SBT đạt 8.230 tỷ đồng (gấp 2,5 lần cùng kỳ) trong khi Mục tiêu năm tài chính 2017-2018, SBT phấn đấu đạt 9.900 tỷ đồng tổng doanh thu.
    ---> như vậy, chỉ cần 9.9- 8.23 = 1.670 tỷ doanh thu quý 4 sẽ hoàn thành xuất sắc mục tiêu đề ra (bởi vì thị trường sugar quá xấu nên phải dùng cụm từ " hoàn thành xuất sắc" :))), trong khi từ tháng 4 đến 6 là mùa hè nhu cầu sugar cho nước giải khát tăng mạnh và doanh thu quý 3 là 2700 tỷ ( doanh thu Q3 tăng trưởng hơn Q2 hơn Q1) nên với cơ sở đó có thể kỳ vọng Q4 doanh thu vượt 2700 tỷ, khoảng 3000-3200 tỷ nhỉ? =))=)) như vậy có thể tính được doanh thu niên độ 17-18 khoảng 11.200 tỷ -11.400 tỷ và như thế tỷ lệ % tăng trưởng vượt 2 con số so với kế hoạch 9900 tỷ từ 13-15% (kiểm chứng 20/7/18) b-)@-)=)) trong khi thị trường sugar hiện nay thì như thế nào mọi người đã quá rõ mà ko cần bàn nữa.

    2. Về sản lượng đến 2020 SBT dự kiến đạt 1.1 triệu tấn, trong khi thực hiện :D năm 2018 là 515K tấn như vậy có thể thấy trong 2 năm tới sản lượng đường tiêu thụ tăng 100% :-o:-o với số liệu này thì sản lượng mỗi năm tăng trưởng 50% so với thực hiện 2018. b-) đây là mức tăng trưởng thực sự quá khủng khiếp mà doanh nghiệp nào cũng ko dám mơ ước ^:)^^:)^ -----> Mục tiêu đến năm 2020, sản lượng tiêu thụ của SBT đạt hơn 1,1 triệu tấn đường với tốc độ tăng trưởng kép 35%/năm.:drm4:drm4 ----> Nếu giá đường phục hồi và tăng mạnh thì SBT thành siêu cổ phiếu không??? :D*-:)

    IV/ Tồn kho

    Nhớ lại câu chuyện HSG năm 2015-2016; Năm2015 khi giá tôn/ thép tụt đáy bởi nạn nhập lậu tràn lan từ thị trường TQ, hàng giả, hàng nhái tràn lan... trong khó khăn như vậy HSG đã tranh thủ cơ hội tăng tồn kho mạnh và đến 2016 nhà nước bảo hộ ngành thép khiến HSG đã có lợi nhuận khủng từ số tồn kho này khi giá tôn/ thép tăng mạnh, theo đó thị giá cp HSG cũng tăng mạnh gấp 3 lần mà chưa tính 30% cổ tức cp trước đó, tuy nhiên đó là câu chuyện của HSG.
    Trở lại vấn đề tồn kho của SBT đang tăng mạnh từ 1900 tỷ lên gần 3000 tỷ trong Q3, điều này dễ lý giải vì đây là mùa vụ sản xuất mía đường và cũng kỳ vọng với chính sách nhà nước sớm muộn sẽ bảo hộ ngành đường trong thời gian tới để cứu 1.5 triệu nông dân trồng mía cũng như cả ngành sx đường thì tồn kho của SBT lúc đó cũng sẽ trở thành mỏ vàng lộ thiên như HSG năm xưa ???*-:) =))=))

    Kể thêm câu chuyện MSN: Năm 2017 lúc đó giá heo tụt giảm thê thảm, lao dốc ko phanh và cũng xuyên đáy, rồi dính vụ truyền thông nước tương hóa chất và tương truyền thống... ròng rã mấy tháng trời, lúc đó MSN cũng đăng ký mua một lượng cpq khá lớn... nhưng nhìn lại lịch sử thì ngay sau những sự kiện đó một tg thì MSN cũng có cú chạy nước rút từ 39 lên 12x có lúc và hiện h cũng đang 9x rồi. :x:x:x

    V/ Cổ tức 6% bằng cổ phiếu

    Tôi dự là sắp có ( kiểm chứng ) b-)b-) còn một số tin nữa chia sẻ và cập nhật dần sau.

    Kết luận cuối
    Với nhưng tích phân trên và những tích phân cũ trước đây :)) tôi tin rằng SBT sẽ là một siêu doanh nghiệp phát triển bền vững và giá cổ phiếu tự nó sẽ tăng lên theo thời gian.b-)

    P/s:
    - Topic này tôi lập để chia sẻ với cổ đông SBT những nhận định tích cực và cái nhìn cá nhân về cổ phiếu SBT mà ko nhằm mục đích khuyến nghị mua/ bán nên mọi rủi ro nếu có mọi người phải tự chịu với trách nhiệm với quyết định bán/ mua của mình.b-)
    - Tuyệt đối ko chửi bới, vi phạm nội quy diễn đàn và vô văn hóa một cách có hệ thống trong pic này và tôi sẽ báo MOD xử lý.:D
    - Khuyến nghị các nđt phân tích, chia sẻ thông tin về doanh nghiệp, về thị trường và giá cp SBT chấp nhận ý kiến khác biệt :xb-)
    --- Gộp bài viết, 21/05/2018, Bài cũ: 21/05/2018 ---
    @Phuongnamkt4 , @duchoang711 , @prometal , @binhminhtuoidep , @nguyenkiem915 , @nguyen_hung , @mekong1975
    gongrom, MrKids, Thoidaimoi12318 người khác thích bài này.
    gallant10duchoang711 đã loan bài này
  2. mekong1975

    mekong1975 Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    18/09/2003
    Đã được thích:
    223
    Chúc mừng bác quay lại f319, sau topic hót nhất năm 2017 mình tưởng bác đã rời xa SBT chuyển sang lướt sóng dòng bank rồi chứ.
  3. Trongdunguyen

    Trongdunguyen Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    30/10/2015
    Đã được thích:
    560
    Đường và tôn thép khác nhau bác ơi, nên tồn kho nhiều ko so sánh với nhau dc đâu....
  4. big_hand

    big_hand Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    02/12/2014
    Đã được thích:
    14.931
    Hàng này khoai lắm bro ơi, không dễ kiếm tiền từ bố con nhà Thành.
    handsomexcel thích bài này.
  5. PassiveIncome

    PassiveIncome Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    03/10/2017
    Đã được thích:
    184
  6. Phuongnamkt4

    Phuongnamkt4 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    10/03/2017
    Đã được thích:
    2.722
    Xác ướp sống dậy dồi cơ ah .... nay nude ko bác chủ =))=))=))
    --- Gộp bài viết, 21/05/2018, Bài cũ: 21/05/2018 ---
    Tồn kho là con bài giết tụi nhỏ lẻ sức cạnh tranh ko có, cho chết luôn. Sau khi hạ bớt đối thủ cạnh tranh thì số tồn kho kia lại thành hàng siêu lợi nhuận khi chu kỳ ngành đi lên từ 2019 ...
  7. minhanh3103

    minhanh3103 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    06/06/2017
    Đã được thích:
    379
    Một công ty vay vốn ngân hàng để mua cp quỹ. Thật là điên rồ. Vì thế đừng có lùa gà.
    Phuongnamkt4 thích bài này.
  8. Phuongnamkt4

    Phuongnamkt4 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    10/03/2017
    Đã được thích:
    2.722
    Vay mua để bán thì ngu gì ko làm... biết miếng đất ngon có chỗ cho vay tiền thì có ngu mà ko mua ah

    Cho ví dụ hàng tiêu dùng đây... MSN nhé. VD sinh động về vụ mua để bán nhé

    [​IMG]
    DauTuCanTrongduchoang711 thích bài này.
  9. duchoang711

    duchoang711 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    23/07/2017
    Đã được thích:
    529
    Tuần này ra tin cổ tức 6%, chắc chia trong tháng 6 thôi. SBT —> VNM 2.0 >:D<
    --- Gộp bài viết, 21/05/2018, Bài cũ: 21/05/2018 ---
    Ngân hàng nào cho vay mua cổ phiếu thế Bác? chỉ em hộ cái để em mách NHNN =))
  10. Phuongnamkt4

    Phuongnamkt4 Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    10/03/2017
    Đã được thích:
    2.722
    Thấy xác ướp sống dậy chắc có mùi tiền rồi ... nay anh vào lại hàng. Chú vào ko

Chia sẻ trang này