SOI HSG

ngomt · 19/06/2016, 11:02

E đặt chặn giá 37.1 rôi

tay_ho · 19/06/2016, 11:04

hungtri said: ↑

HSG - CƠ HỘI TIẾP TỤC BÙNG NỔ QUÝ 3 NIÊN ĐỘ 2015- 2016
Ngon

Không nhắc lại năng lực sản xuất , Thương hiệu quốc gia , quan hệ cộng đồng , tiềm năng phát triển , cũng như lợi thế cạnh tranh của HSG . Ở đây chỉ sẽ đi vào phân tích các số liệu và dự đoán tình hình , triển vọng kinh doanh của Doanh nghiệp qua từng thời điểm trong tương lai .

*Nhìn lại số liệu Kinh Doanh quý 2/2016 để dự đoán KQKD quý 3/2016 :

+ BIÊN LỢI NHUẬN :

- Doanh thu quý 1/2016 : 3913.2 tỷ - Doanh thu quý 2/2016 : 4383.5 tỷ - tăng 12 % .

- Sản lượng tiêu thụ ( T ) : quý 1/16 : 271.539 . quý 2/16 : 318.876 - tăng 17.4 %

Qua các con số trên cho thấy : giá bán Bình quân quý 2 vẫn thấp hơn quý 1 ( mặc dù giá Thép cuối quý 1 đã bắt đầu gia tăng ) . Với việc giá thép gia tăng mạnh trọng tháng 4 , dự đoán Biên lợi nhuận sẽ cải thiện hơn nữa trong quý 3/16 ( NĐTC 2015 – 2016 )

+ TỒN KHO : cuối quý 2/16 : 3052 tỷ . Với việc Luật PVTM bắt đầu có hiệu lực từ 1 tuần cuối quý 1/16 ( tức quý 2 NĐTC ) , do vậy lượng hàng TK này sẽ được tiêu thụ phần lớn ( ước trên 80% ) trong quý 3/16 , lưu ý là HRC đã tăng 31 % từ 1/04 đến 30/04/2016 , nên lô hàng trên biên Ln đã tăng thêm 7.5 – 8 % ( tính theo giá bán BQ tháng ) – dự báo Biên LN sẽ cải thiện hơn nữa trong quý 3/2016 hoặc ít nhất là tương đương quý 2 /2016.

+ DOANH THU - SẢN LƯỢNG TIÊU THỤ :

- Năm 2015 tiêu thụ 1.020.793 T , 6 tháng 2016 tiêu thụ 590.415 T – bằng 58% sản lượng tiêu thu 2015 , cùng với mùa vụ thường 6 tháng cuối năm , tiêu thụ cao hơn 6 tháng đầu năm – đặc biệt thường tăng mạnh trong quý 3 NĐTC . Ngoài ra trong quý 3 , bắt đầu có sự tham gia của Nhà máy Hoa Sen – Nghệ An ( Đông Hồi ) , do đó triển vọng tiêu thụ tăng trong quý 3/16 là khá rõ . Dự đoán Doanh thu quý 3/16 sẽ tăng so với cùng kỳ và quý 2 /16.

+ CHI PHÍ TÀI CHÍNH ;

- CFTC 6 tháng /2015 là 153.8 tỷ , 6T/2016 là 131.7 tỷ giảm 15% so với cùng kỳ , nguyên nhân là do lỗ tỷ giá đã giảm mạnh – cuối 2014 vay 254 tiệu USD , quý 1/2016 vay 24.5 triệu USD , và cuối quý 2/16 ko thấy xuất hiện vay USD trong BCTC .

- Ngoài ra Vay ngắn và dài hạn quý 2/2016 = 4.407 tỷ - giảm so với cùng kỳ và đầu năm

Dự đoán Chi phí Tài Chính quý 3/16 sẽ tiếp tục thấp hơn .

+ CHI PHÍ QUẢN LÝ DOANH NGHIỆP :

CF QLDN quý 2/15 : 126.6 tỷ , quý 2/16 : 255.3 tỷ tăng gấp đôi so với cùng kỳ . Thoạt nhìn đây là điểm trừ trong số liệu , nhưng đây chính là mấu chốt của vấn đề .( phát triển Doanh nghiệp )

Nhìn lại T.Lệ CF QUẢN LÝ DN /DOANH THU : số liệu lịch sử cho thấy tỷ lệ này trong năm 2014 và những quý đầu năm 2015 thường ở mức 2.2 – 2.9 % . Nhưng bắt đầu quý 4/2015 đã tăng lên 4.4 % , vá đến quý 2/16 thì tăng lên 5.8 % , tức tăng gấp 2 lần , trong khi Doanh thu không tăng .

Trong bối cánh số điểm bán hàng và Đại lý CN thời gian gần đây tăng nhanh , hiên nay tăng lên 197 điểm , và do đó Chi phí Quản lý tăng lên là điều tất nhiên , Doanh thu hiện nay chưa tăng tương xứng ( do mới ở giai đoạn đầu ) , do vậy có thể nghĩ đến việc Doanh thu sẽ tăng mạnh trong tương lai gần để cân bằng tương đối với CF QLDN . Lưu ý , trong CFQLDN sẽ có 1 số định phí , và một số có tính chất thời điểm , chu kỳ , nên khi Doanh thu tăng các chi phí này sẽ giữ nguyên , một số có thể giảm và do đó Tỷ Lệ CF QUẢN LÝ / DOANH THU sẽ giảm dần .

Dự đoán Doanh thu quý 3/16 tằng , sẽ kỳ vọng TL này sẽ giảm về mức 5 % trở xuống

Hiện nay Chi Phí Quản Lý chiếm tỷ trọng khá cao trong cơ cấu Lợi nhuân , do đó khi tỷ lệ này giảm , sẽ làm gia tăng đáng kể Lợi nhuận của Doanh nghiệp .

Tổng hợp các số liệu trên , Ước LNST quý 3 niên độ 2015 – 2016 đạt tầm 500 tỷ trở lên , và EPS năm 2015 – 2016 khả năng sẽ đạt 10 k trở lên ( tính theo chưa chia tách ) .

NĂM 2017 : Năng lực sản xuất gia tăng và mảng Nhựa cộng thêm sẽ là một ẩn số tiềm năng .

Năm 2017 và những năm tiếp theo , sản lượng tiếp tục gia tăng + mảng Nhựa có Biên LN cao , do đó có thể đầu tư HSG lâu dài - Một khi mảng Nhựa có đóng góp LN đáng kể , thì HSG sẽ còn bùng nổ nữa .

Click to expand...

phonglee · Jun 19, 2016

vnistockvn said: ↑

Mời các pác xơi >>> http://f319.com/threads/tuan-le-cua-banks.799579/
Click to expand...

bank thì khỏi nói với VCB đầu đàn, e đây cũng ăn đc chút ít sóng vừa rồi, nhưng bank phập phù giống P vậy, khó dẫn sóng.
HSG chắc chắn bước vào chu kỳ tăng mới, sang tuần sẽ tăng tốc, bác cứ kiểm chứng đi.

--- Gộp bài viết, Jun 19, 2016, Bài cũ: Jun 19, 2016 ---

ngomt said: ↑

E đặt chặn giá 37.1 rôi
Click to expand...

đừng vì chênh 1 vài line mà nhỡ tàu nhé

phonglee · 19/06/2016, 11:15

trabac said: ↑

Có một sự tổng kết rất hay cho mọi người suy ngẫm:
- Nếu kết bạn với 5 người thành công. bạn sẽ là người t6
- Nếu kết bạn với năm người bản lĩnh bạn sẽ là người thứ 6
- Nếu kết bạn với 5 người giầu có, bạn sẽ là người thứ 6
- Nếu giao du với 5 kẻ khánh kiệt bạn sẽ là người thứ 6
- Nếu đi theo 5 kẻ thua tha bất mãn bạn sẽ là người thứ 6
...
ở pic này số người thành công, bản lĩnh, giàu có và chân thành không chỉ là con số 5 đâu.
Click to expand...

lần đầu tiên HSG e bị âm khi chuyển giao lái )) mặc dù mới là T+4, cơ mà các dòng thép e cầm chưa bao h bán khi lợi nhuận đạt 15% với mức T+20 trở lên
muazhahahahaha

luonguct · 19/06/2016, 11:24

Mình không tin ngày mai sẽ có vé giá rẻ. Công cuộc chuyển giao đã tiến hành xong.
Lái bên bán đã hết số cổ dự định bán.
Lái bên mua chưa mua đủ số lượng cổ muốn mua vì hôm qua một bộ phận nhỏ lẽ đu theo mua giá rẻ.
Phiên ngày mai chắc chắn ATC sẽ là màu xanh của giá tăng.

Hieutran1975 · Jun 19, 2016

Qua vụ MTM mới thấy được có một doanh nghiệp TỐT, được quản lý bởi một nhà lãnh đạo có TÂM nó quý giá biết nhường nào ở thời buổi vàng thau lẫn lộn này!

samnv · 19/06/2016, 13:05

phonglee said: ↑

Sao biết... Bằng chứng đâu.
Nhỏ lẻ nào khớp đc gần 10tr cổ suốt 3 phiên nay thế. Quỹ này chốt thì quỹ khác nhảy vào thay phiên hiện thực hoá lợi nhuận đảo chiều dẫn sóng. Đã nghĩ đc là có quỹ chốt hiện thực hoá lợi nhuận, sao ko nghĩ nốt đến quỹ khác tạo sóng đi. Định lợn tiếp à
Click to expand...

Mỗi nhỏ lẻ 10k thì chỉ cần 1000 người. Xem cái topic này bao nhiêu người rồi

phonglee · 19/06/2016, 13:31

samnv said: ↑

Mỗi nhỏ lẻ 10k thì chỉ cần 1000 người. Xem cái topic này bao nhiêu người rồi
Click to expand...

Tưởng đưa ra dẫn chứng j chứ nói thế này thì đến chịu.
Thôi. Xem tuần sau hsg phi ntn nhé )

Meo_MeoTM · 19/06/2016, 13:31

phong_juve said: ↑

Lực cầu khủng đang chờ ở ga 37, 38 nhưng sẽ rất khó có giá này. Chân tình sáng sớm mai may ra có chút giá đẹp ai không múc sẽ không còn cơ hội mua giá rẻ nữa. Anh em Hsger mai là cơ hội gia tăng tỷ trọng.
Click to expand...

Chúc CĐ HSG 1 buổi chiều CN vui vẻ !