Lilama vươn lên từ khủng hoảng !

[r2)][r2)]

Dữ liệu chia cổ tức L44 đây ( lấy từ cafef ) . Sáu tháng chia 7%/ lần :


- 04/04/2013: Cổ tức bằng Tiền, tỷ lệ 7%
- 03/07/2012: Cổ tức bằng Tiền, tỷ lệ 7%
- 08/08/2011: Cổ tức bằng Tiền, tỷ lệ 7%
- 02/12/2010: Cổ tức bằng Tiền, tỷ lệ 7%
- 14/06/2010: Cổ tức bằng Tiền, tỷ lệ 7%

Xin giới thiệu với room Lilama 2 CP đầu tư giá trị sau :

Một con khác có thể coi là đầu tư giá trị là VFMVF4:
1/ Rủi ro đầu tư gần như bằng 0 .( chi tiết này sẽ phân tích sau )
2/ Chiết khấu giá / NAV =20% . ( Thị giá =80% NAV )
3/ Tự doanh HSC đang mua mạnh .
4/ Tháng 6 này sẽ họp để tháng 10 chuyển sang quỹ mở lúc đó giá sẽ = NAV ( Kiếm LN 20% ) .
5/ Danh mục VF4 gồm tầm 70% BC HSX 30( 5 Cp có tỷ trọng lớn nhất là VNM , DPM , FPT , VCB , MSN ) còn lại 30% là cash và TP .

Giả sử đến tháng 10 TT đi ngang ta kiếm 20% LN ( giá lên bằng NAV ) nếu TT tăng 20% ta kiếm 40% LN . Nếu TT giảm 20% coi như ta huề vốn. Risk free là ở chỗ đó.


Các bác có đánh giá con SHB là hàng đầu tư giá trị k ?
1/ SHB thanh khoản cao nhất 2 sàn .
2/ LN có thể đột biến từ VAMC.
3/ 2013-2014 k phải nộp thuế TNDN.
4/ Cổ tức 2013 =TM 8-10% . Tỷ lệ cổ tức / thị giá cao nhất dòng ngân hàng.
5/ 90% VNM ETF sẽ bán 28.7 tr STB vào tháng 6 này và sẽ cân lại CP ngành ngân hàng khác ( SHB chứ còn ai nữa ) . Số tiền đó đủ mua 80 triệu SHB đó.
6/ Mình đánh giá SHB đủ điều kiện tăng giá 100% trong vòng 1 năm.
7/ SHB đang dư tiền khả năng sẽ mua mấy chục triệu CP quỹ như ACB là rất cao.
8/Nhóm Anh Hiển sau khi sát nhập HBB chỉ sở hữu chưa tới 10% SHB đây là miếng mồi cực ngon cho M&A ngành ngân hàng ( như đả từng xẩy ra với STB , Đại Á Bank hay đang đe dọa ACB ).

Họ Lilama dạo này có gì mới không các bác ?

L44:
L44 giá 6.5

1/ Công ty làm trong lĩnh vực lắp máy ở khu vực phía Nam.Có các đặc điểm sau :
1-1 Tổng công ty Lilama nắm 50% CP và có kế hoạch giảm xuống còn 36%.
1-2 Cổ tức chia đều đặn bằng tiền14%/năm.
1-3 Chủ tịch HDQT kiêm Tổng giám đốc nắm khoảng 5% CP và liên tục đăng ký mua thêm.
1-4 Công ty đang tham gia lắm máy ở vài dự án lớn của PTSC(PVS) , Bouxite Lâm Đồng , Thủy Điện Đồng Nai 3,4 , Nhiệt điện Duyên hải 3 và đặt biệt tham gia lắp thành công 10 trụ điện gió ngoài biển của công ty Công Lý ( dự kiến công ty sẽ tiếp lục lắp nốt 51 trụ còn lại của dự án này) Tiềm năng điện gió của Vn còn cực lớn khi dự kiến tới 2020-2025 điện gió sẽ chiếm 2-4% sản lượng điện. VN có trên 4000 hòn đả . 1/3 trong số này phải thi công điện gió.Với công trình này L44 đang chiếm 100% thị phần lắp ráp điện gió ngoài biển của VN.
1-5 Book value =16.000 đ. VDL 40 tỷ.

2/Lợi nhuận L44 , cổ tức qua các năm :
Năm LN ( EPS ) Cổ tức bằng tiền
2010 3060 đ 14%( đã chốt và chia )
2011 3060 đ 14%( đã chốt và chia )
2012 673 đ 14%( đã có nghị quyết DHCD nhưng chưa chốt và chia )
2013 2754 đ (F) 10%( F )
2014 3060 đ (F) 14%( F )
2015 3400 đ (F) 14%( F )
EPS 2013-2015 dc dự đoán căn cứ trên thông tin đưa ra trong báo cáo thường niên “ LN tăng dần 10% năm và đạt mốc 17 tỷ ( trước thuế hay sau thuế? ) vào năm 2015”. Thuế TN DN =20%.

3/.Nhiều công trình xây dựng lớn cần đến lắp máy sắp triển khai như công trình đường sắt trên cao và đi ngầm nội đô SG ( mới ký HD mua thiết bị với Hitachi ). Một loạt các nhà máy công nghệ cao của Nhật chuẩn bị động thổ tại khu vực phía Na., dự án đường sắt trên cao vận chuyển bauxite ( Nga – Việt) tàu điện ngầm và trên cao nối Suối Tiên Bình Dương, Lọc dầu Long Sơn , Lọc Dầu Phú Yên , Nhiệt Điện của Sumitomo tại Khách Hòa , Lọc dầu tại Bình Định ….. …..

4/Lãi vay 2012 trung bình 20-25% .Từ 1/12/2012 -10/5 /2013 lãi vay TB 13-19%. Từ sau 10/5/2013 lãi vay về dưới 13 % hết thậm chí có khoản còn 8-10% . Chính Phủ sớm giải ngân 30.000 tỷ nợ xây dựng cơ bản ( vào 2 tuần đầy tháng 6 2013 ) phần nợ còn lại 60.000 tỷ sẽ dc giải ngân dần từ giờ đến cuối năm điều đó có nghĩa là công ty sẽ được thanh toán 1 khoản tiền lớn.

5/ Sau khủng hoảng CK bật mạnh nhất bên Thái chính là CP xây lắp.

6/ Cấu trúc công ty đơn giản , không có đầu tư tài chính, BDS , k công ty con và liên kết như thường thấy ở nhiều công ty NY .

7/ Với tốc độ chia cổ tức đều đặn cao, giá vốn L44 vào 2015 chỉ tầm 1000đ/1 CP . Với 1 CP có EPS (F) =3400 đ thì sẽ có giá không dưới 20 000đ/1 CP.

Nghe nói LM8 là CP khá tốt để đầu tư của họ Lilama bác nào rành em này phân tích hộ.

Em này là đầu đàn trong một vài cty mạnh nhất của nhóm cty LILAMA đó, tiềm năng xây lắp công trình công nghiệp rất tốt, nhà thầu phụ cho cả các công trình dầu khí, năm sau dự án lọc dầu Nghi Sơn đi vào thi công em nàyối việc.
Trong nhóm cty LILAMA trên sàn tôi đánh giá em này cao nhất.
Có cái thanh khoản kém là bất lợi.

Cũng ôm khá khá L44

LM8 gần cán đích LN năm 2013,

LM8 cho biết trong kỳ công ty có hoàn nhập khoản trích trước chi phí bảo hành, thanh lý một số tài sản đã hết khấu hao, khiến lợi nhuận khác đạt 1,5 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ lỗ 1,3 tỷ đồng.
Công ty Cổ phần Lilama 18 (LM8) công bố kết quả kinh doanh quý 2 và 6 tháng đầu năm 2013.

Mặc dù doanh thu tăng, nhưng lãi thuần thu được từ hoạt động kinh doanh chính của LM8 quý 2 không chênh lệch nhiều so với cùng kỳ 2012, đạt 13,9 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ đạt 13,5 tỷ đồng.

Khác biệt kết quả kinh doanh quý 2/2012 đến từ khoản mục lợi nhuận khác. LM8 cho biết trong kỳ công ty có hoàn nhập khoản trích trước chi phí bảo hành, thanh lý một số tài sản đã hết khấu hao, khiến lợi nhuận khác đạt 1,5 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ lỗ 1,3 tỷ đồng.

Kết quả quý 2 LM8 báo lãi 11,6 tỷ đồng, tăng 2,6 tỷ đồng so với cùng kỳ, tương đương mức tăng gần 29%. Lũy kế 6 tháng, LM8 lãi ròng 22,8 tỷ đồng, tăng không đáng kể so với 6 tháng đầu năm 2012. EPS 6 tháng 2013 của LM8 đạt 2.832 đồng.

LNTT 6 tháng đạt 30,39 tỷ đồng, gần hoàn thành kế hoạch 31,5 tỷ đồng trước thuế cho năm 2013 mà cổ đông giao phó.

Ký biên bản ghi nhớ BOT Nhiệt điện Sông Hậu 2
Dự án xây dựng tại huyện Châu Thành (Hậu Giang) và là dự án nhiệt điện sử dụng than nhập khẩu.
Lễ ký Biên bản ghi nhớ (MOU) giữa Bộ Công Thương và Tập đoàn Toyo-Ink (Malaysia) về phát triển dự án BOT Nhiệt điện Sông Hậu 2 diễn ra chiều 1/8 tại Hà Nội.

Dự án BOT Nhà máy nhiệt điện Sông Hậu 2 có công suất 2.000MW, gồm hai tổ máy đã được Chính phủ Việt Nam giao Tập đoàn Toyo-Ink (Malaysia) làm nhà đầu tư để đầu tư và phát triển dự án vào tháng 3. Dự án góp phần đảm bảo an ninh năng lượng quốc gia trong những năm tới, đặc biệt cho khu vực phía Nam.

Ông Phạm Mạnh Thắng, Tổng Cục trưởng Tổng cục Năng lượng (Bộ Công Thương) cho biết theo MOU, tổ máy số 1 của dự án sẽ vận hành thương mại vào quý II năm 2021 và toàn bộ nhà máy sẽ đi vào vận hành thương mại trong quý II năm 2022.

Phát biểu tại lễ ký MOU, Thứ trưởng Bộ Công Thương Lê Dương Quang khẳng định từ nay đến năm 2020, tổng công suất nhiệt điện đốt than của Việt Nam cần đạt tới 36.000MW, chiếm gần 47% tổng công suất phát của hệ thống.

Đối với dự án BOT Sông Hậu 2, Thứ trưởng giao Tổng cục Năng lượng chủ trì cùng các Bộ, ngành liên quan và tỉnh Hậu Giang tiếp tục phối hợp chặt chẽ với nhà đầu tư để hướng dẫn và đẩy nhanh việc triển khai đàm phán các Tài liệu dự án nhằm hoàn thành dự án, đảm bảo tiến độ theo chỉ đạo của Chính phủ.