DPG: Từ bé hạt tiêu trở thành người khổng lồ?

Chủ đề trong 'Thị trường chứng khoán' bởi co_be_thich_dua, 05/10/2017.

1734 người đang online, trong đó có 261 thành viên. 06:37 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta
  1. 5 người đang xem box này (Thành viên: 1, Khách: 4):
  2. Moon1
Chủ đề này đã có 581134 lượt đọc và 4393 bài trả lời
  1. co_be_thich_dua

    co_be_thich_dua Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    23/03/2005
    Đã được thích:
    7.554
    Tính sai rồi bác! Bác xem cái bản mới nhất tính theo giá bán đợt 1 thì sẽ lãi tối thiểu bao nhiêu nhé? Giá các đợt mở bán đợt 2 tăng tiếp 10% và nếu đúng giá Shop house được bán như chia sẻ thì lợi nhuận còn cao nữa!

    Tính tối thiểu lợi nhuận thu về tầm 1140 tỷ trước thuế, về Cty mẹ 84% là tầm 890 tỷ! Riêng dự án này mang về eps tầm 20-30k cho Dpg . Bác xem hình chi tiết bên dưới!

    Nói chung tính dựa vào số liệu thực tế đã mở bán thì sẽ sát nhất

    [​IMG]
    cookies1Kysirong88 đã loan bài này
  2. duyhuongr

    duyhuongr Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    11/05/2010
    Đã được thích:
    1.091
    làm tạm căn song lập nhỉ giá quá hợp lí rồi :)
    co_be_thich_duatrabac thích bài này.
    co_be_thich_dua đã loan bài này
  3. thanhtung271

    thanhtung271 Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    05/07/2017
    Đã được thích:
    55
    Hôm nay có bác nào mua được dpg bằng margin chưa ạ, mbs của em chưa cấp mg, buồn quá :(
    trabac thích bài này.
  4. VmsMobifone

    VmsMobifone Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    14/02/2015
    Đã được thích:
    10.459
    Mấy thằng Bds lên sàn hose chủ yếu tạo thanh khoản để PHT lấy tiền từ cổ đông thôi. Nó chả mang lại lợi ích gì cho cổ đông cả ngoài giấy và giấy . 99% là vậy. Phân tích phân teo làm gi, vì có được mấy thằng trả cổ tức bằng tiền đâu??
  5. co_be_thich_dua

    co_be_thich_dua Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    23/03/2005
    Đã được thích:
    7.554
    Chú lại phán linh tinh rồi! Nhiều doanh nghiệp trả cổ tức bằng tiền đều đặn đó! Chẳng qua không chịu đào xới thôi!
    9 năm Dpg trả cổ tức tiền tầm 48000 vnd/1 cổ phiếu trong 9 năm ;) Giờ thì năm nào cũng trả bằng tiền mặt 20-30% nữa!

    [​IMG]

    Mới nhất là 17/12 chốt danh sách cổ đông trả 10% tiền, 7/1 tiền về tài khoản

    [​IMG]
    Kysirong88, STOCK_LAM, trabac1 người khác thích bài này.
  6. trabac

    trabac Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    22/07/2014
    Đã được thích:
    7.342
    Tính vậy cho anh em bán 48 bữa trc đỡ sót ruột:)
    co_be_thich_dua thích bài này.
  7. STOCK_LAM

    STOCK_LAM Thành viên rất tích cực

    Tham gia ngày:
    20/07/2017
    Đã được thích:
    126
    Nay có bạn bên SSI gửi khuyến nghị mua DPG giá mục tiêu hơi thấp, ae xem có chuẩn chưa.

    KQKD Quý 3 2018


    - Q3.2018 DPG ghi nhận doanh thu tăng trưởng ấn tượng, đạt 396,45 tỷ đồng và tăng 103% so với cùng kỳ. Lợi nhuận sau thuế đạt 33,6 tỷ đồng, tăng 16% yoy.

    - Trong Q3 biên lợi nhuận gộp giảm đáng kể so với cùng kỳ (từ 30% xuống còn 20%) do giá vốn hợp đồng xây dựng và giá vốn bán điện thương phẩm đều tăng xấp xỉ 129%, khiến cho tăng trưởng lợi nhuận gộp và lợi nhuận sau thuế không tương ứng mức tăng trưởng cao của doanh thu.

    - Lũy kế 9T.2018, doanh thu hợp nhất đạt 918 tỷ đồng (+30% yoy, 45% KH 2018), trong đó doanh thu từ hợp đồng xây dựng tăng 33%, chiếm 88% cơ cấu doanh thu, và LNST đạt 102 tỷ đồng (-11% yoy, 48% KH 2018).

    - Chi phí nguyên vật liệu xây dựng có xu hướng tăng, đặc biệt là giá nguyên liệu thép tăng khoảng 20% so với năm 2017, do đó giá vốn xây dựng tăng mạnh 37%, cao hơn tăng trưởng doanh thu. Giá vốn bán điện thương phẩm 9 tháng đầu năm cũng tăng 36% trong khi doanh thu bán điện chỉ đạt 90,48 tỷ đồng, giảm 10,38% yoy do lượng mưa không cao bằng năm 2017. Ngoài ra, các chi phí tài chính và chi phí quản lý doanh nghiệp cũng tăng lần lượt 28,3% và 21,3% cũng góp phần khiến lợi nhuận sau thuế giảm so với cùng kỳ năm 2017.

    Triển vọng đầu tư

    Triển vọng kinh doanh giai đoạn 2019 – 2020 đến từ BĐS và Thủy điện:

    - Thủy điện: Thủy điện Sơn Trà 1A phát điện từ ngày 30/7 và Sơn Trà 1B hòa lưới điện 29/8 có tổng công suất 60 MW, dự kiến đóng góp thêm 221 triệu kWh/năm. Dự kiến thủy điện Sơn Trà sẽ vận hành 100% công suất, bắt đầu ghi nhận doanh thu và cho ra dòng tiền ổn định từ 2019. Đến năm 2020, công ty còn dự kiến có thêm thủy điện Sơn Trà 1C đóng góp thêm 9 MW vào tổng công suất phát điện. Các nhà máy thủy điện của DPG có lợi thế đều là thủy điện nhỏ (30 MW trở xuống), và chủ yếu phát điện vào khung giờ cao điểm. Bên cạnh đó, quần thể thủy điện Sơn Trà nằm ở khu vực mưa nhiều, có hồ điều tiết đủ cho giờ cao điểm trong 1 tuần và còn hưởng lợi từ nguồn nước thượng Kon Tum nên sẽ chịu ảnh hưởng ít hơn các nhà máy thủy điện khác trong trường hợp hiện tượng El Nino hay hạn hán xảy ra.

    - BĐS: DPG có quỹ đất được phát triển từ các dự án BT đã bàn giao, bên cạnh đó các dự án bất động sản của công ty đều là dự án biệt thự tại khu vực Hội An (Quảng Nam), nên không gặp vấn đề về vốn hoặc pháp lý. Dự án Casamia – Võng Nhi (15,6 ha), nằm ở khu vực tập trung du lịch, cách phố cổ Hội An 5km và có bến du thuyền tại từng biệt thự. Cuối tháng 11 năm nay, DPG sẽ mở bán 51 căn nhà phố thương mại shop house, doanh thu dự kiến đạt khoảng 400 tỷ đồng và sẽ được ghi nhận năm 2019. Còn 165 căn shop house và biệt thự còn lại có thể hoàn thành bàn giao trong năm 2019.

    - Xây dựng: Mảng xây lắp, xây dựng cơ sở hạ tầng dự kiến tăng trưởng đều từ 5 – 10% hàng năm, giá trị các hợp đồng đã ký chưa thực hiện (backlogs) đạt khoảng 1.500 tỷ đồng. Một số dự án xây dựng tiêu biểu dự kiến đem lại doanh thu trong thời gian tới:

    • Dự án nút giao Trường Hải (tổng giá trị hợp đồng khoảng 500 tỷ) dự kiến hoàn thành bàn giao trong Q4.2018.
    • DPG trúng thầu gói thầu xây dựng nút giao Nam cầu Bính tổng giá trị hơn 900 tỷ đồng, dự kiến hoàn thành và bàn giao cuối 2019 đầu 2020.
    Cổ tức: Ngày 17/12 – ngày ĐKCC nhận tạm ứng cổ tức đợt 1/2018 bằng tiền tỷ lệ 10% (01 cổ phiếu nhận 1.000 đồng). Thời gian thanh toán 7/1/2019.

    Quan điểm môi giới

    - Dù kết thúc 9T.2018, DPG mới chỉ hoàn thành khoảng 50% kế hoạch doanh thu và lợi nhuận, tuy nhiên với đặc thù ngành xây lắp, doanh thu mảng này chủ yếu tập trung vào những tháng cuối năm. Năm 2018, VCBS dự phóng doanh thu hợp nhất toàn công ty đạt 1.850 tỷ đồng (+31,2% yoy, 93% KH 2018) và lợi nhuận sau thuế ở mức 178 tỷ đồng (+13% yoy, 94% KH 2018) tương đương EPS forward 2018 là 5.940 đồng/cp.

    - Khuyến nghị mua quanh vùng giá 50 – 51.000 đồng/ cp. Giá mục tiêu 55.000 đồng/ cp. Cắt lỗ khi giá cổ phiếu bị bán mạnh khỏi vùng 48.000 đồng/ cp

    Đồ thị PTKT

    [​IMG]


    Trân trọng,


    SSI Securities Services
    trabacco_be_thich_dua thích bài này.
  8. VmsMobifone

    VmsMobifone Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    14/02/2015
    Đã được thích:
    10.459
    99% chứ có phai 100% đâu bác
    Vậy tính 1 năm 2000cash thì 25 năm vốn về 0
    1 năm 3000d thì 17 năm vốn về 0
    Với diều kiện trong 20 năm tới kinh doanh thuận lợi
    co_be_thich_dua thích bài này.
  9. _Jose_Mourinho

    _Jose_Mourinho Thành viên gắn bó với f319.com

    Tham gia ngày:
    04/05/2011
    Đã được thích:
    264
    Suy nghĩ như bác thì sinh ra cái thị trường này làm gì. Bác cứ gửi tiếp kiệm là hay nhất
    co_be_thich_dua thích bài này.
  10. baolam9999

    baolam9999 Thành viên mới

    Tham gia ngày:
    13/10/2018
    Đã được thích:
    1
    Hôm qua dpg tổ chức họp ban cán sự đảng với quận có công bố báo cáo hơp nhất cả năm 2018 ước được 150 tỷ sau thuế ko đạt kế hoach năm nay

Chia sẻ trang này