HHS - Cổ phiếu bị lãng quên

Không được ăn nói bậy bạ.

- Bỏ qua chỉ số VNI đang trồi sụt
- Bỏ qua DJ tăng giảm thất thường
- Bỏ qua FED, giá dầu, lạm phát
- Bỏ qua nhiều ý kiến trái chiều trong quá khứ dòng cp TCH, HHS

Chỉ xem các thông số cơ bản của HHS
- Giá : 5.63
- P/E : 7.42
- P/B : 0.45
- Kế hoạch 2022 lãi 250 tỷ
- Quí 1 lãi sau thuế : 72 tỷ
- CRV trả cổ tức bằng tiền 12.5% năm 2021 và dự kiến 10% năm 2022. HHS nắm giữ 43% CRV dự kiến nhận hơn 350 tỷ tiền mặt trong thời gian tới
- Chỉ xem kết quả kd trong những năm vừa qua
Năm LNST
2008 : 1,6 tỷ
2009 : 61 tỷ
2010 : 64 tỷ
2011 : 103 tỷ
2012 : 69 tỷ
2013 : 82 tỷ
2014 : 135 tỷ
2015 : 481 tỷ
2016 : 138 tỷ
2017 : 91 tỷ
2018 : 183 tỷ
2019 : 190 tỷ
2020 : 284 tỷ
2021 : 232 tỷ

- Kỳ vọng hồi phục mạnh mảng xe sau đại dịch
- Kỳ vọng mảng BĐS Hải Phòng với nhiều dự án tiềm năng và đặc biêt lợi thế nhiều tiền mặt ko vay NH trong thời kỳ lạm phát
- Kỳ vọng CRV sắp lên sàn

HHS liệu có phải là cp phù hợp để đầu tư dài hạn hưởng lợi trong tương lai?

Thị trường ổn định trở lại, các mã thị giá nhỏ cơ bản tốt được quan tâm

- Năm 2019 cổ tức 400đ tiền mặt
- Năm 2020 cổ tức cổ phiếu 25:3 và 20:1

Liệu có đhcđ bất thường chia 2021 ko bác )

Năm nay, các dự án bất động sản được HHS gián tiếp đầu tư thông qua công ty liên kết như Hoàng Huy - Sở Dầu (Hoang Huy Grand Tower) bước đầu được bàn giao và hạch toán sẽ đem lại khoản lợi nhuận lớn, giúp hỗ trợ kết quả kinh doanh cả năm.

Trước đó, năm 2021, HHS ghi nhận doanh thu thuần đạt 516 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế 236 tỷ đồng, giảm 15% và 17% so với cùng kỳ năm trước. Với kết quả này, HHS quyết định không thực hiện chia cổ tức cho năm 2021, tuy nhiên trong trường hợp tình hình làm ăn thuận lợi hơn, hội đồng quản trị trình cổ đông chủ trương chỉ trả sau.

--- Gộp bài viết, 16/07/2022, Bài cũ: 16/07/2022 ---

https://m.vietnamfinance.vn/dau-tu-...ng-chia-co-tuc-nam-2021-20180504224267418.htm

Nửa cuối năm 2022 là thời đến cản ko nổi của dòng CP nhà bác Hạ (TCH/HHS/CRV), soi riêng con HHS đã thấy xứng đáng 1 penny chip khi giá cp hiện tại chỉ hơn 6.000 đ mà có tiềm năng như sau:
- Giá trị sổ sách 12.000 đ
- Tài sản 4.200 tỷ/321 tr CP = 12.000 đ, vay nợ rất ít nên có phá sản cũng được chia 12.000 đ/CP
- Lãi đều trên 100 tỷ mỗi năm, không năm/quý nào lỗ, EPS năm rồi đã 760 đồng thì giá cổ phiếu hiện tại phải 7.X mới xứng.
- Kế hoạch lợi nhuận năm 2022 là 250 tỷ, mỗi quý đạt 50-60 tỷ là trong tầm tay, Ngân hàng có tăng lãi suất thì lợi nhuận sẽ càng tăng do tiền gửi ngân hàng nhiều. Riêng quý I/2022 đã đạt 72 tỷ. Đặc biệt ngày 27.7 nhận cổ tức 350 tỷ từ CRV thì lợi nhuận năm 2022 khoảng 500-550 tỷ => EPS dự phóng năm 2022 tầm 1500 đ thì giá CP phải 15.000 đ
- Các dự án BDS của họ CP nhà bác Hạ ở Hải Phòng rất tiềm năng và đến thời kỳ thu hoạch, đặc biệt đang hạch toán Hoàng Huy Sở Dầu, nên lợi nhuận đang và sẽ có nhiều tích cực. Nói CRV nắm hết các dự án BDS là ngon hơn, nhưng họ đang quản trị theo mô hình cty mẹ-con, của CRV kiếm được thì cuối cùng cũng về TCH/HHS thôi ví dụ CRV chia 350 tỷ cổ tức như trên cho HHS á
- Lượng CP lưu hành của HHS là 321 triệu, trong đó nhà bác Hạ nắm hơn 164 triệu, trôi nổi có 157 triệu, thị giá thấp nên đễ dàng đánh lên hơn con TCH (lưu hành 668 tr)
- Thời gian qua, hầu hết CP tăng bằng lần, riêng giá CP nhà bác Hạ tăng thì ít mà lúc giảm thì toàn 100% (TCH giảm 20.x xuống 9.x, HHS giảm từ 12.x xuống 5.x), vùng giá hỗ trợ 5.x-6.x trước đây tích lũy hơn 10 tháng, giờ có đè giá xuống nhưng chẳng thấy ai muốn bán, có đè nữa là mất hàng, chỉ cần lượng tiền nhỏ là đủ kéo trần, cổ nén càng lâu thì lúc bung càng mạnh
- CRV dự kiến lên sàn vào tháng 10.2022 trùng thời điểm công bố lợi nhuận quý III đột biến của HHS nên thuận lợi đánh lên cả họ

Với những tiềm năng trên, HHS xứng đáng tối thiểu giá 12.x vào cuối năm

Mình cũng hơi ngạc nhiên với cp HHS mà lại có thị giá như vậy. Cần gì phải tìm kiếm rồi phân tích vẽ vời đâu cho mệt, đôi khi ngọc ở ngay trước mắt mà ko nhìn thấy .

Điểm note ok. Nhưng nói việc chia 350 tỷ từ CRV về là LN năm nay tăng thì chưa hẳn do đó là phần đã hạch toán về. Nhưng từ nguồn tiền mặt từ cổ tức này về thì có đk để anh Hạ chia 5-10% TM - theo ĐHCĐ đã có nghị quyết chia khi có nguồn tiền - chia cho cổ đông mà chính ở đây là TCH...vậy nên ta cần hy vọng.
Một cổ CP GTSS trên 12 - giá 6.x mà chia 5% TM thì quá ổn áp và gấp 1.5 lần so với gửi tiết kiệm...ai giữ 3 năm nay từ giá 4-5 cũng ấm...khi chia 4% TM và 17% CP...Hy vọng giờ mà lại chia 5-10% TM nữa thì tính ra cũng đã thu đc tương đối vốn.

Thường báo cáo tài chính của các cty CP, ngoài doanh thu/lợi nhuận từ hoạt động sxkd chính, còn có doanh thu/lợi nhuận từ hoạt động tài chính mà nhỉ. Bút toán kế toán hướng dẫn: Tài khoản 515 - Doanh thu hoạt động tài chính dùng để phản ánh tiền lãi cho vay, lãi gửi NH, lãi bán trả chậm, lãi đầu tư cổ phiếu, chiết khấu mua hàng, CỔ TỨC, lãi chuyển nhượng vốn...Sau khi trừ thuế, khoản lợi nhuận sau thuế này + lợi nhuận sau thuế chưa phân phối các kỳ trước nếu còn có thể bổ sung nguồn vốn đầu tư hoặc chia cổ tức cho cổ đông chứ. Nếu chia cho cổ đông thì tiền lại tiếp tục chảy về cty mẹ vì TCH nắm 51% vốn rồi