Bank và bất động sản???

Gần đây các chiên za liên tục phán rằng: hết dịch, đầu tư công, kích cầu, tiền chảy ra như nước để hỗ trợ kinh tế phục hồi thì cổ phiếu bất động sản hưởng lợi, lợi nhuận các công ty bđs sẽ tăng bằng lần, bằng chục lần nếu quỹ đất nhiều. Còn cổ phiếu dòng Bank cực xấu ( nợ xấu, khả năng lợi nhuận...). Xin thưa, đó chỉ là những luận điệu mà các đội lái đưa ra để định hướng là lùa gà mà thôi. Một vài phân tích của mình như sau:
Báo cáo tài chính quý 3 thì eps theo quý của nhóm bank cao hơn nhóm bđs nhiều. Quý 4 chắc chắn vẫn vậy. Có bạn nói rằng phải nhìn sang năm 2022, 2023.; Xin thưa, là vẫn vậy. Vì sao:
Khi nền kinh tế nhiều tiền, phục hồi thì bank vẫn là nhóm hưởng lợi nhất. Tiền có đi đâu cũng phải chạy qua ngân hàng. Các anh bất động sản, bán lẻ, sản xuất, xuất khẩu...đều phải mượn tiền của bank và trả cho bank, đặc biệt các anh bđs ( dùng vốn ngân hàng nhiều và cũng chiếm tỷ trọng nợ xấu của bank lớn nhất). Các anh phục hồi, làm ra tiền thì đầu tiên các anh phải trả nợ cho bank, đặc biệt nợ xấu xong còn dư tiền thì lãnh đạo tìm cách tuồn ra sân sau, eshop... Rồi sau đó mới đến lượt cổ đông. Còn bank thì hưởng lợi nhuận kép ( cho vay, hoàn nhập dự phòng)...
Bđs quỹ đất nhiều thì liệu trong vòng 3 năm tới p/e của những cổ phiếu bđs ( hiện đang là 30, 40) có thể trở về xấp xỉ bằng 10 như bank không ( giả đinhk giá cổ phiếu không đổi). Xin thưa là rất khó nhé ( đọc báo cáo tài chính phần dự án đang triển khai thì biết). Còn nói rằng năm đến mười năm sau thì khi đó kinh tế vĩ mô khác đi, nhà nước đánh thuế bđs như TQ hiện nay thì bđs lại tèo. ..