Chiến lược trong 3 tuần còn lại tháng 7/2021

Tuần qua, thị trường biến động rất mạnh khi chỉ số Vnindex giảm hơn 5% cùng thời điểm hệ thống HOSE mới vận hành. Nhiều NĐT hoang man, áp lực vì tài khoản đang bị lỗ và lo sợ thị trường sẽ còn giảm. Tuy nhiên, nếu bạn đã lên chiến lược QUẢN TRỊ VỊ THẾ, KIỂM SOÁT RỦI RO từ trước (như tôi cảnh báo ngày 4/7) thì tài khoản sẽ không bị áp lực quá lớn.

Tính từ cuối tháng 6, tài khoản đã mất lãi và lỗ nhẹ, vì tôi mua đc nền giá khá thấp từ khá lâu + nắm giữ, lên kế hoạch quản trị RỦI RO và không MUA MỚI bất kỳ cổ phiếu nào trong gần 2 tuần trở lại đây. Thay vào đó, tôi dành thời gian quan sát mức độ biến động của thị trường cũng như những cổ phiếu riêng lẻ trong tuần vừa rồi nhiều hơn.

Theo góc nhìn cá nhân mà tôi đã quan sát được, áp lực bán mạnh ở nhiều cp trụ trong VN30 một phần đến từ lực bán của tự doanh các cty ck khi họ thực hiện đóng Short arbitrage phái sinh. Thêm vào đó, khi quan sát lệnh nhiều cổ phiếu VN30 thì tôi thấy MMs đang cố tình đè bán, trực tiếp ảnh hưởng tâm lý đám đông hoảng bán theo.

Tuy nhiên, theo góc nhìn kỹ thuật, tôi đánh giá VNindex đã tạo đỉnh 1 quanh 1420 (+-10), có thể từ vùng hổ trợ ngắn hạn 1330 - 1335 Vnindex sẽ hồi phục và hình thành đỉnh 2 (đỉnh 2 thấp hoặc cao hơn đỉnh 1, cần xem diễn biến để đánh giá), nhưng nhịp hồi phục để hình thành đỉnh 2 lần này tôi nghiêng về kịch bản dòng tiền sẽ phân hóa mạnh theo cổ phiếu riêng lẻ có triển vọng kqkd quý 2 trong 1-2 tuần tới.

Vì thế, NĐT có thể tham khảo chiến lược sau:

- Bình tĩnh xem lại vị thế từng cổ phiếu hiện tại trong tài khoản, vận động như thế nào trong tuần sau, nếu yếu và không có triển vọng trong tăng trưởng ln quý 2 thì xem xét bán ra tối thiểu rủi ro. Nếu cơ cấu, có thể tập trung những cổ phiếu trend đang mạnh so với tt chung (bank: VIB, TPB, TCB... Bán lẻ + tiêu dùng: PNJ, MSN, MWG, DGW... Cp khác: PTB, FPT, NKG...), kết hợp với triển vọng lợi nhuận quý 2 và chú ý thu hẹp tỷ trọng quanh 50%-60%.

- Không nên quá bi quan và cũng ko lạc quan, phải THẬN TRỌNG và ưu tiên QUẢN TRỊ VỊ THẾ, KIỂM SOÁT RỦI RO (đã đến lúc phải phòng thủ, phòng thủ là chiến lược giúp bạn tối thiểu đc rủi ro). Và đặc biệt, tuyệt đối không dùng margin xuyên suốt tháng 7. NẮM GIỮ cổ phiếu, BÁN khi tin quý 2 ra giá ko phản ứng nhiều hoặc BÁN khi thủng mốc hổ trợ (phải xác định mốc này cho từng cổ phiếu trong danh mục)

Khi kết quả kqkd quý 2 công bố, sau đó thị trường sẽ vào vùng trũng thông tin, thêm triển vọng quý 3/2021 được dự báo sẽ khó khăn hơn so với 2 quý đầu năm 2021 (do so sánh trên hiệu ứng nền thấp cùng kỳ 2020), do đó thị trường sẽ khó kỳ vọng nhiều trong tháng 8 (trừ khi có thông tin vĩ mô hổ trợ).

Không ai thua lỗ nặng ở đỉnh, chỉ khi bạn cố gắng bình quân giá xuống khi xu hướng thị trường và cổ phiếu đang downtrend. Sau một giai đoạn kiếm lợi nhuận tốt, đến lúc phải TỈNH TÁO và QUẢN TRỊ RỦI RO để tài khoản không bị thiệt hại nặng cho đến khi thị trường ổn định và SÓNG mới hình thành.

HÃY TỈNH TÁO, SÁNG SUỐT HÀNH ĐỘNG.