Chiêu lừa đảo hiện nay: BÁN KHỐNG

Chiêu lừa đảo hiện nay: BÁN KHỐNG

Trích bài của stockpro, rất đáng để các bạn tham khảo:

"Bán khống: Họ làm điều đó như thế nào?

Một tiêu chí quan trọng không thể thiếu cho những người hành nghề môi giới chứng khoán đó là đạo đức nghề nghiệp, uy tín và danh dự. Không phải đến lúc báo chí hay cơ quan điều tra phát hiện ra những sai phạm thì những hành động này mới được mọi người biết đến, mà nó đã được biết khá lâu rồi nhưng không phải ai cũng làm được điều này; đó là hành động bán khống! Và họ còn có thể thực hiện những hợp đồng bảo hiểm cho hành động bán khống này, sau đây tôi sẽ kể 1 số tình tiết về vụ bán khống, họ làm điều đó như thế nào?

Kẽ hở ở đâu?

Ai cũng biết thời gian để bù trừ thanh chứng khoán là T+3 nhưng phần lớn chúng ta đều chưa hiểu rõ được qui trình thực hiện như thế nào? Chính vì thế nghiệp vụ bán khống này còn khá ít người hiểu rõ về nó. Khi một giao dịch chứng khoán phát sinh thì hành động này nằm ở cty chứng khoán hết 1 ngày, sau đó nó được chuyển tới trung tâm lưu ký chứng khoán và cũng mất thêm 1 ngày để xử lý, sau nữa là bên ngân hàng quản lý tài khoản tiền của bên mua cũng mất hết 1 ngày để xử lý. Như vậy có những kẽ hở như sau:

- Để bù trừ tiền mua CK, thực chất 2 ngày sau hành động này mới được thực thi!

- Tài khoản tiền gửi của nhà đầu tư được gộp chung cho 1 tài khoản do cty chứng khoán mở tại 1 ngân hàng cộng tác.

Họ tận dụng kẽ hở này như thế nào!?

Những người có đặc quyền trong những hành động đặt mua CK mà không cần tiền trong tài khoản chứng khoán là rất ít nhưng điều đó không có nghĩa là không có. Vậy họ đã làm điều đó như thế nào?

Tôi đặt 1 trường hợp giả định để minh hoạ như sau:

- Họ sẽ đặt 1 lệnh mua CK rất lớn và khớp giá họ cần mong muốn; ví dụ 50,000 vnd/cp, nhưng thực chất trong tài khoản họ không có 1 xu, hành động này vẫn được chấp nhận nếu nhân viên môi giới của cty chứng khoán phớt lờ đi. Đồng thời họ bán 1 lượng CK đó được tính trước; ví dụ như 52,000 vnđ/cp ở 1 tài khoản chứng khoán khác như vậy họ lãi 2,000 vnd/cp nhưng cổ phiếu của họ lại không bị mất đi và cũng không cần tiền để làm ra số lãi trên. Đó là cách làm giá cổ phiếu tăng. Muốn làm giá cổ phiếu giảm, họ sẽ làm ngược lại với hành động bán trước sau đó mua lại với giá rẻ hơn. Họ làm được điều này vì họ nắm trong tay 1 số lượng cổ phiếu khá lớn khi đặt 1 lượng mua hay bán khổng lồ sẽ ảnh hưởng rất nhiều đến hành động tiếp theo của thị trường và cơ may thành công của họ là rất cao. Như vậy tại sao họ đặt được lệnh mua rất lớn đó mà không cần tiền trong tài khoản? Chúng ta biết cty Chứng khoán chỉ mở duy nhất 1 tài khoản tiền ở 1 ngân hàng cộng tác dành cho nhà đầu tư và việc bù trừ thanh toán chứng khoán chỉ kết lại sau hành động giao dịch phát sinh 2 ngày, vì vậy sau 2 ngày người có đặc quyền này có thể nạp số tiền cần thiết hoặc bù trừ ngay vào tài khoản khác mà họ có hành động ngược lại với giao dịch phát sinh trên.

- Họ sẽ thực hiện các lệnh mua khống ATC rất lớn để đẩy giá đóng cửa chứng khoán trong ngày lên cao theo đà tăng của thị trường, lúc này người muốn bán sẽ không giám bán những cổ phiếu đó vì nhà đầu tư cho rằng sức cầu đang rất mạnh.

- Nhưng nếu hành động trên không theo hướng đã định như chủ ý của họ thì họ phải làm cách gì để có 1 giao dịch hợp pháp? Họ thường sử dụng thêm 1 công cụ ?obảo hiểm giao dịch? bằng cách giao dịch thoả thuận sau 10h30. Khi họ sử dụng công cụ này thì có nghĩa là họ phải chấp nhận thua lỗ 1 khoản nào đó vì những rủi ro mà thị trường không theo như ý muốn của họ và nhất là không để những vụ mua bán khống này bị phát giác; đây là điều mà họ lo ngại nhất!

Nhận biết những hành động mua bán khống như thế nào?

- Khi ở phiên khớp lệnh định kỳ, nhiều lệnh mua và bán cùng với khối lượng lớn ATO, ATC xuất hiện ngay đầu phiên, tiếp đến là họ đặt mua hay bán chặn ở những mức giá họ cần mua và bán với khối lượng rất lớn, sau đó họ hành động ngược lại là bán hoặc mua đuổi để tạo làn sóng mua bán như theo ý muốn! Thường những hành động này xảy ra rất nhanh nhằm tạo bẫy và làm cho các nhà đầu tư khác dao động tâm lý.

- Trong những ngày có giao dịch thoả thuận tăng đột biến ở 1 vài mã có khối lượng giao dịch khớp lệnh mạnh, đây là những hợp đồng bảo hiểm giao dịch mua bán khống được thực thi.

Lời kết:

Bất cứ 1 giao dịch nào cũng có những rủi ro nhất định nhưng nếu những giao dịch đó được xảy ra 1 cách đúng luật và công bằng thì nhà đầu tư hoặc đầu cơ vẫn sẽ chấp nhận và tham gia vào thị trường. Không thể chấp nhận những phi vụ mờ ám để tạo những sóng gió trên thị trường chứng khoán bằng cách này hay cách khác nhằm mục đích trục lợi bất chính. Khi các chế tài chưa đủ răn đe, với những món lợi quá lớn từ thị trường chứng khoán thì vấn đề đạo đức nghề nghiệp chỉ là những lời nói xuông, nên chăng cần có những hành động tích cực hơn nhằm làm trong sạch những giao dịch chứng khoán."