Choáng váng ------------- FCN -------------- Đã có BCTC hợp nhất Q2 --------- EPS 6 tháng ----- 4.15

Fcn dù sao cũng chắc cú hơn con har gì pr ì xèo trên f319

Bài này phân tích rất hay của bác khongquen25 mời các bác đón đọc

Oh bác cũng biết em là FCNer hay sao?

Tất nhiên khi em mua FCN là em đã soi chán rồi nên mới xuống tiền. Về HBC em cũng phân tích nhiều rồi và cá nhân em cũng đánh giá rất cao HBC từ lãnh đạo cho đến văn hoá DN. Khách quan mà nói em rất có thiện cảm với HBC. Tuy nhiên em sẽ không nhắc lại HBC ở đây mà chỉ nói về FCN thôi.

Yếu điểm của FCN cũng giống như hầu hết DN khác lúc này là đang rất khát vốn. Vốn lưu động hiện đều vay NH nên lợi nhuận làm ra đều đi nuôi NH hết nên doanh thu tốt nhưng lợi nhuận tích luỹ lại không nhiều.

Do vậy FCN cũng như HBC nhất định phải huy động vốn từ cổ đông để thoát được tình trạng này. Đây gần như là bước ngoặt nếu thoát được.

FCN mấy lần phát hành đều thất bại còn HBC vừa thoát được phần nào nhờ cổ đông chiến lược rót vốn. Do vậy tại điểm này HBC dẫn 1-0.

Tuy nhiên sắp tới có lẽ FCN sẽ gỡ 1-1 nhờ HSC bảo lãnh phát hành. Tại sao HSC dám bảo lãnh phát hành thì là câu chuyện dài. Chắc bác còn nhớ cty tư vấn thất bại lần trước là SSI cũng là già dơ nhưng sao lần này HSC lại dám làm mà không sợ đi vào vết xe đổ của SSI? Chuyện này liên quan đến phí và quan trọng hơn hơn là liên quan đến khách.

HSC nó tìm được khách mua rồi nên nó biết chắc nếu ôm về vẫn bán ngay được nên nó nhận.

Tuy nhiên về uy tín chả cty nào muốn phát hành không thành công và phải bảo lãnh mua hết hàng tồn cả. HSC đương nhiên nó còn soi kỹ hơn em ngàn lần và nó thừa biết lần này sẽ thành công. Dưói góc nhìn của em nó như sau:

Do đặc tính ngành nghề của FCN rất đặc biệt và có thể nói đến lúc này nó không có đối thủ về thi công móng nền bằng pp ép cọc đường kính lớn. Cái này nó khác khoan cọc nhồi hay thi công công trình ngầm nhé. Nếu thi công phần móng còn có vài đại gia khác nhưng ép cọc đk lớn lại là duy nhất cty đủ năng lực thi công lớn dựa trên kinh nghiệm, giá thành...

Do vậy FCN trúng thầu tất cả từ Nam chí Bắc và không có sự ngẫu nhiên nào cả mà là tất nhiên. Nó cứ dự thầu là trúng nên vấn đề chỉ là có dự hay không mà thôi. Nếu không đủ lợi nhuận không dự nên xếp vào nhóm có quyền kén cá chọn canh. Ở điểm này FCN dẫn 2-1.

Do có quyền kén cá em nói ở trên nên lúc này FCN thoát được phần nào vụ chiếm dụng vốn, công nợ nhiều. Nó chỉ làm dự án nào CĐT trả tiền tươi thóc thật nên điểm này hơn hẳn HBC do thi công CT XD không chỉ có HBC mà còn có rất nhiều DN mạnh khác có ngành nghề y hệt.

Thực tế ta thấy FCNtoàn thi công cho chủ đầu tư rất mạnh và tiền cam kết trả đúng và đủ. Bctc cũng thể hiện khá rõ điều này.

Công nghệ FCN là công nghệ của NHật chuyên giao nên dễ thấy ngay là từ lúc Nhật quay lại VN và rót vốn ODA khủng vào hạ tầng CN thì FCN liên tục trúng các dự án này. Đó là Nghi Sơn, BMV, Đường 5 mới, Lạch Huyện, duyên hải...đường sắt đô thị, siêu khu chung cư cao cấp, KCN lớn.... Hàn quốc hay Đài Loan cũng thế nên Samsung hay Vũng áng cũng trúng nốt.

BDS đang khủng hoảng thừa nhưng hạ tầng giao thông lại khủng hoảng thiếu nên FCN hơn hẳn mọi DN khác lúc này. Từ sân bay đến cầu cảng, từ đê chắn sóng đến móng cầu lớn, từ móng KCN nhà máy đến các tổ hợp CN đâu đâu cũng cần ép cọc móng cả. FCN dẫn 3-1.

FCN sau khi mua được 2 mỏ đá ở Hà Nam và Hoà Bình cũng làm giảm đáng kể chi phí nguyên liệu đầu vào. Do vậy LN biên tăng.

Con số trên BCTC cho thấy lợi nhuận biên của FCN gấp gần 10 lần HBC. HBC doanh thu tuy cao nhưng lợi nhuận lại thua FCN. Đây chính là khác biệt lớn. FCN dẫn 4-1.

Nhìn từ thực tế hiện tại đến tương lai đều thấy FCN rất khả quan nên mới có việc mỗi tháng FCN ra 1 tin trúng thầu khủng và thu tiền tươi. Do vậy em chọn FCN và lăn chốt kịch liệt bác ạ.

Mặc ai chim lợn nhưng em đã ăn FCN 2 vòng và vòng 3 này em không bán ngay mà hold vì em biết nó sẽ phát hành thành công.

Sau khi phát hành bác sẽ thấy HSC công bố cổ đông lớn thực sự mua FCN là ai đấy. FCN sẽ còn tăng trong cả năm 2014 khi cổ đông nay xuất hiện.

Bác cứ ném đá thoải mái còn em kiên định với FCN.


--------------------------------------------------------------------------------

Giúp cậu em: Mở TKCK ở NHĐT tốt nhất VN 2012 do Finance Asean trao tặng - Phí GD 0.15%, cho Margin ở tất cả các mã - Tiền gửi hưởng lãi suất 11%, thanh toán T1 - Hoang.scic@yahoo.com - 0936.01.02.78

Tăng cường chức năng Gan, giảm béo, hết Gút, hết dị ứng bằng PP Gerson - Gặp chuyên gia hướng dẫn tại Đây - 0988777556

@khongquen25 090.667.1974 matrix_city_0009@yahoo.com - Skype: Bachthutri

Ông bạn vào lúc nào mà kín tiếng thế, khà khà [r2)][r2)][r2)]

1 bài phân tích rất hay và thuyết phục
[r2)][r2)][r2)]

Tôi là tôi quý ông bạn nhất trên diễn đàn này đấy [r2)][r2)][r2)][r2)][r2)][r2)]

Sướng quá [r2)][r2)][r2)]