CTD siêu phẩm 2025 tìm về đỉnh cũ 16x

À em xem lại rồi, năm trước CTD bỏ 224 tỷ đầu tư căn hộ ở Lancaster Legacy quận 1. Mua lúc đấy giờ bán cũng gần gấp đôi rồi nhỉ các cụ, thấy đang mở bán hơn 200 triệu/m2.

Wow, đầu tư BĐS ghê phết nhỉ

“Phong phanh” đã trúng thầu và đổ quân sang Đài Loan.
Hy vọng sau khi ra bctc, bên ctd sẽ khoe cho cổ đông được biết. Khiêm tốn mãi không đc tý nào

https://www.coteccons.vn/wp-content...Nghi-quyet-HDQT-v.v-Thanh-lap-Cong-ty-con.pdf

Ôm CTD bao năm thì bctc kỳ này mình kỳ vọng nhất.
Mọi lần chỉ mong tăng trưởng , còn kỳ này có thêm nhiều khoản hoàn nhập đang treo lơ lửng

Hồi hộp phết AE ạ

https://dantri.com.vn/xa-hoi/cuu-ch...do-anh-dung-duoc-dac-xa-20250429150031197.htm

Bctc có rồi.

Chưa đc hoàn nhập
Bds vẫn chưa có gì

Bctc Củ chuối quá

Lại phải đợi thêm

https://www.coteccons.vn/wp-content...op-nhat-Quy-3.2025-Giai-trinh-trong-TM-VN.pdf

Nhà máy Lego mới bàn giao hình như chưa kịp hạch toán trước 31/03 đúng không cụ? Còn hoàn nhập dự phòng thì CTD đã thông cáo báo chí vượt kế hoạch rồi. Cơm không ăn, gạo còn đó.

Backlog lại tiếp tục kỉ lục.
Sắp tới lại tiếp tục bổ sung một loạt loạt dự án nữa, …
Có điều biên ngành XD đúng quá thấp

Nhìn biên ln và bctc đúng chán, rất chán
Nhưng cá nhân tôi hold dài CTD vì kỳ vọng mảng bds + các khoản hoàn nhập lớn đã rất rõ ràng.
Hiện mấy món này chưa vì phạm gì, và càng ngày Càng sáng.
Vì vậy vẫn tiếp tục ôm thôi

Tuy hơi chán nhưng …
Kỳ vọng sắp tới về CTD vẫn tiếp tục
- Chờ khoản hoàn nhập (đã công bố , chỉ chờ nhận tiền) . Tôi đoán 99.99 % là từ SG Glory
- Em68 sẽ book ln vào năm sau (bán đứt 60% sản phẩm rồi, còn lại sẽ bán nốt trong tháng 5 này)
- Hoàn nhập từ THM khi a Dũng đã ra tù
- Siêu cua 90hec kế Ecopark

Cổ cánh thì hên xui
Nhịp tới có thể về 7x , 6x
Nhưng đường dài phải phi thôi, vì bds , … đã rõ.

Các AE khác mua bán tuỳ duyên nhé

https://www.coteccons.vn/coteccons-...ng-lan-dau-tien-gia-nhap-ro-chi-so-vndiamond/

Biên lãi gộp 3-3.5%, mãi mãi không quay về được thời hoàng kim với blg 7-10%, nên giá cp hiện nay đâu có rẻ.

LNST quanh 400 tỷ từ core thì vốn hóa 4000-5000 tỷ, tương ứng giá 40-50 thôi. Giá hiện nay ảo quá. Nếu book lãi đột biến bđs hoặc hoàn nhập vào thì giá lên 6x xong rồi cũng về 40-50.

Ngành xây dựng bây giờ nhà thầu quá nhiều, đấu giá khốc liệt, hết vẹo.

CTD mà ôm dài hạn thì sẽ lỗ với giá này.

Cứ xem CTD như cty bds thì vui hơn.
Dự án 90hec kế Ecopark sắp đếm cua được rồi đó.
Cả đống tiền mặt, đội ngũ thiện chiến, … quá phù hợp để làm bds

Ecopark mới bán đâu đó 1/3 sản phẩm thấp tầng, mà nhẫm nhanh chắc thu đủ tổng chi phí rồi.
Còn mấy K căn chung cư nữa
Ăn đủ LN.

Cả Ecopark và CTD đều may mắn khi tham gia đấu giá bds tại thời điểm cả ngành đang vùng đáy. Vì vậy lợi thế phải nói là vô đối.
Nhìn giá Rumor Em68 năm 2023 và giá bán hiện tại là cũng quá phê.

Dự án đầu tay thử nghiệm quá thuận lợi, sắp tới hy vọng CTD tiến sâu hơn vào mảng bds cho nhẹ đầu

Cổ cánh CTD cao hay thấp chắc ae nhỏ lẻ chúng ta k định giá dc đâu. Khó quá ae nên bỏ qua.
Để các quỹ như VN Diamond, khối ngoại , … họ định giá thôi

Đường dài sẽ biết ngựa hay …

Chia sẻ khách quan từ một anh Cổ Đông cũng khá lâu năm của CTD. Em xin đc copy and paste ạ
……….,,,,

Về BCTC Quý III năm tài chính 2025 của CTD
1; Các điểm chưa đạt:

• Biên gộp về mức thấp nhất chỉ đạt 3,12% (cao hơn quý gần nhất chút là 2,93%) => Biến động giá nhân công, vật tư trong Quý có xu hướng tăng nên biên gộp chưa được cải thiện;
• Dòng tiền kinh doanh đã âm 3 quý liên tiếp, cho thấy bên cạnh về lượng Backlog tăng mạnh thì việc nghiệm thu thanh toán khối lượng hoàn thành vẫn luôn là vấn đề với ngành xây dựng (chưa thể nhanh được), vậy nên phần vốn vay đòn bẩy có xu hướng tăng nhẹ mấy quý qua để cân bằng cho việc chi phí; dẫn đến chi phí lãi vay cũng tăng nhẹ dần cho các quý tới.
• Quý rồi vẫn phải trích lập dự phòng khoàn phải thu thêm hơn 25 tỷ

2; Các điểm OK và vẫn cho thấy tích cực:

• Lượng tiền và đầu tư ngắn hạn vẫn duy trì mức 3,6 k tỷ đảm bảo tính thanh khoản cho kinh doanh;
• Người mua trả tiền trước vẫn tăng đều (hiện là 3,9k tỷ) đương nhiên rồi là do lượng Backlog đang ở mức kỷ lục;
• Với xây dựng thì Quý đầu năm luôn là quý kinh doan kém nhất do vướng tết, phát sinh nhiều chi phí nên kết quả Quý vừa rồi dù LNST thấp nhưng xét cho cùng thì cũng rất phù hợp (và đừng quên CTD phải chi phí cho XÂY TẾT năm 2025 …), nếu nhìn vào kế hoạch năm tài chính 2025 thì qua 3 Quý đã đạt được 67% kế hoạch doanh thu và 60% kế hoạch lợi nhuận => Quý II (Quý IV trong năm tài khoá của CTD) là 1 quý thường doanh thu sẽ cao nhất trong năm nên việc hoàn thành kế hoạch năm 2025 là k quá khó khăn (đó là chưa kể đến phần có thể hoàn nhập đã rõ ràng từ các khoản nợ khó đòi) => Ở đây có thể anh em hay kỳ vọng cao quá và cứ hay đếm cua nên có thể thất vọng đôi chút chứ nhìn về ngành thì mình thấy hết sức bình thường, việc CTD hoàn thành kế hoạch năm tài chính 2025 là trong tầm tay và k khó điều này cũng chứng tỏ doanh nghiệp họ nhìn nhận và đưa ra kế hoạch rất sát bao năm qua;
• Việc phải trả bao thanh toán tăng dần qua các quý (Quý này là hơn 800 tỷ, quý trước là hơn 500 tỷ) cùng với Backlog tăng cho thấy chất lượng các khoản phaỉ thu đã được cải thiện hơn so với những năm trước ( ở đây là đã có nhiều hơn các bảo lãnh thanh toán từ ngân hàng cho CTD khi có hồ sơ thanh toán);
• Đã chốt MCH vùng đỉnh, trong quý rồi kinh doanh chứng khoán đã lãi ròng được gần 15 tỷ (Các quý vừa rồi phần chứng khoán kinh doanh vẫn khá OK);
• Các quý vừa rồi CTD quản lý chi phí doanh nghiệp khá tốt, đã giảm đáng kể chi phí quản lý doanh nghiệp các quý vừa qua;
• Sau quý này, BV=87.520 đồng, tức là P/B=0.9 tại mức giá 80.900 đồng/CP => Nều có giá vùng 7x thì khồn có lý gì mà sẵn sàng gom thêm cho 1 DN đầu ngành, đã tái cơ cấu thành công, lượng Backlog kỷ lục 37.000 tỷ và mới ở chân của 1 chu kỳ Ngành mới
• (chưa kể về các câu chuyện sẽ FULL room ngoại, đã được vào các Quỹ, các khoản hoàn nhập khổng lồ (nếu có) và các dự án hợp tác BĐS đã nhìn thấy thành công (như với Lê Phong) và rất tiềm năng (như dự án 90ha cạnh Ecopark)