DDV - Quay lại dòng phân bón, kỳ vòng vào luật vat được sửa đổi

Nay đến họ Vinachem DDV LAS?

Quan điểm về cổ phiếu DDV

Hiện tại P/E chỉ khoảng 6.x, gần như rẻ nhất đàn trong nhóm hoá chất - phân bón, nhưng giá cổ phiếu vẫn chưa thực sự chạy.

Trong khi đó, doanh nghiệp có lợi nhuận thật, dòng tiền thật và cổ tức thật, nền tảng kinh doanh rất rõ ràng. Chỉ có giá cổ phiếu là chưa phản ánh đúng giá trị.

Vốn hoá thị trường hiện chỉ khoảng 4.300 tỷ, nhưng riêng tiền mặt đã khoảng 1.500 tỷ. Ngoài ra doanh nghiệp còn sở hữu rất nhiều tài sản giá trị khoảng 70ha đất công nghiệp, cảng biển, nhà máy DAP, nhà máy điện, hệ thống nước sạch…

Nếu định giá theo giá trị tài sản, thì riêng 2.800 tỷ cũng chưa đủ để xây mới một nhà máy DAP ở thời điểm hiện tại. Nhà máy xây 2007 vốn đầu 170tr đô khoảng 4500 tỷ thời giá hiện nay. nếu bán toàn bộ nhà máy cầu cảng....DDV giá 5600 tỷ chắc dgc mua đứt luôn, với mức giá cổ phiếu x2 so với hiện nay.

Định giá tài sản quá thấp

• Vốn hoá ~ 4.300 tỷ
  
  
• Tiền mặt ~ 1.500 tỷ
  
  
• Quỹ đất ~ 70 ha
  
  
• Có hạ tầng cảng biển riêng
  
  
• Có nhà máy DAP
  
  
• Có hệ thống điện – nước nội bộ
  
  
• nhà máy map, acid tinh....dây truyền xử lý bãi thải.....
• Rất nhiều dự án đang triển khai, triển vọng phát triển tương lai.

Nếu xây một nhà máy mới như DAP - vinachem hiện nay, chi phí có thể hàng chục nghìn tỷ.

Trong khi đó DDV đã có toàn bộ hệ sinh thái sẵn có:

Nếu thị trường không quá xấu và bước vào uptrend, thì DDV hoàn toàn có cơ hội bứt phá mạnh.
Trong quá khứ khi chu kỳ tốt, nhiều doanh nghiệp phân bón như
DGC hoặc DPM đã tăng vài lần chỉ trong 1–2 năm.

Thị trường tiêu thụ được mở rộng tại Đông Nam Á, đồng thời xuất khẩu mạnh vào cả những thị trường các nước phát triển như Canada, Úc và New Zealand...
Quý 1 này sản lượng bán ra ít nhất khoảng 70.000 tấn, thuận lợi có thể đạt 80.000 tấn và giá bán tăng mạnh hơn so với quý 4, tăng liên tục 600d rồi tăng tiếp 1ngàn 3, chiến tranh lại hưởng lợi tăng giá tiếp, nguyên liệu đã nhập đủ dùng khá. Hàng thì bán chạy cháy hết hàng, công nhân tăng ca sx full công suất xuyên tết cho kịp đơn hàng. công suất sau bảo duỡng đạt hiệu suất cao nhất...

Chỉ riêng cổ tức cũng đã tương đương lãi gửi ngân hàng, nên nắm giữ dài hạn cũng khá an toàn.

Hiện cổ phiếu đang bị ảnh hưởng phần nào bởi tin chiến tranh, bất ổn định kinh tế thế giới, nhóm dầu khí bị xả sàn, chiến tranh giá nguyên liệu tăng đột biến, nhưng nguồn nguyên liệu DDV chủ yếu trong nước, trung quốc, singapo, maroc ai cập,,,ko đến từ các nước BA TU .... về dài hạn DDV nhiều khả năng sẽ đi theo câu chuyện riêng.
Thị trường có thể chậm nhận ra, nhưng dòng tiền thông minh sớm muộn cũng sẽ tìm đến doanh nghiệp có nền tảng tốt.
Thực ra tôi không quá quan tâm đội lái làm gì. Cuối cùng giá cổ phiếu vẫn phải thuận theo sự tăng trưởng của doanh nghiệp.
Một cổ phiếu muốn trở thành siêu cổ phiếu thì bắt buộc phải có lợi nhuận thật đi kèm.

Nếu không có lợi nhuận, dù có đánh lên cũng sẽ rơi như cây thông.

Ngược lại, nếu vừa có tăng trưởng doanh nghiệp, vừa có nhiều nhà đầu tư, quỹ và dòng tiền lớn chú ý, thì cổ phiếu sẽ càng khỏe và bền vững hơn. Nếu lượng cổ phiếu trôi nổi ngoài thị trường không nhiều, thì khi dòng tiền lớn vào, gom hết hàng.
Những “siêu cổ” đều có đặc điểm:

• cổ đông lớn giữ nhiều.
  
  
• lượng cổ ngoài thị trường ít.
• DDV nhà nước nắm giữ phần lớn, trôi nổi bên ngoài 20-30tr cổ, không phải cổ phiếu đông như quân nguyên như nhóm bank, chứng khoán hay hoà phát.... một khi hết hàng trôi nổi siêu cổ sẽ xuất hiện.

Với nền tảng như vậy, Một khi thị trường nhìn nhận lại: P/E từ 6 → 10 thì giá cổ phiếu đã tăng rất mạnh.
vì doanh thu, lợi nhuận 2026 mục tiêu đề ra vượt 2025 tăng trưởng 10%
Điểm đặc biệt của DDV hiện tại:
✔ tài sản thật
✔ tiền mặt nhiều
✔ lợi nhuận ổn
✔ P/E thấp
Thiên thời- địa lợi - nhân hoà - nhưng DDV vẫn chưa được đánh giá lại đúng giá trị.
cơ hội hay rủi ro tuỳ khẩu vị NDT.

giá sulfur lên vượt đỉnh thế này lại khó thật sự

Giá sulfur quay đầu giảm mạnh rồi.
Ddv ko chút liên quan gì với dgc.
Giá dap tiếp tục tăng
Cp ddv sớm cân bằng lại thôi

sulfur vẫn đang vùng đỉnh mà bác

Em check ko thấy giá DAP tăng, cũng thấy giá Sulfur giảm mạnh

Theo các nguồn tin thân cận, Bắc Kinh đã yêu cầu các doanh nghiệp xuất khẩu tạm dừng các lô hàng phân bón hỗn hợp NITO_KALI ra nước ngoài, nhằm ưu tiên nguồn cung trong nước và bảo vệ ngành nông nghiệp.

Ddv đc định giá phi lí thật, sang hose thì ngon luôn

Với ddv đây là vùng giá hấp dẫn với vị thế và lợi nhuận của doanh nghiệp.

Muốn thành công bạn buộc phải chấp nhận rủi ro.
Chấp nhận thua lỗ vài phần trăm để có cơ hội thắng lớn.

Chấp nhận giai đoạn èo uột trong tài khoản.
Trong nguy luôn có cơ.
Muốn cầm đc cổ lâu dài, vượt qua đc các rung lắc, biến động ngắn hạn của thị trường, ko thể tin vào ai khác, bạn buộc phải tìm hiểu và định giá đc một cách tương đối.

Nghĩ tích cực lên.
Tiền to vẫn quan tâm vẫn quanh quẩn đâu đây chưa rời bỏ đi còn hấp dẫn.
Rũ xuống thì cũng phải oánh lên.
Dn vẫn tốt vẫn tăng trưởng trước sau gì cũng đc trả giá xứng đáng.
Sản xuất thì nhà máy chạy full công suất, ra tới đâu bán hết tới đó, bán sạch tồn kho giá rẻ.
Nguyên liệu cũ giá còn rẻ, giá dap vừa tăng liên tục.
Giá hiện tại trên 19tr0.
Với lượng sx vượt 1000 tấn một ngày, bán hết cả tồn kho, cháy hàng dự q1 tối thiểu 80 ngàn tấn là ít.
Biên lãi cải thiện so với q4.
Thì q1 dự lãi khủng khiếp
Khó khăn dồn sang q2, q3 khi chiến tranh lâu dứt, nguyên liệu sulfur tăng phi mã, dự lãi sẽ mỏng bớt lãi hơn.
Còn ddv bây giờ đều mỗi quý trên 100 tỷ đơn giản riêng mảng kinh doanh hoá chất nh3 và tiền gửi cũng cho ra mỗi quý 60-70 tỷ lãi.
Dap bán nhiều lãi nhiều, bán ít lãi ít.
Giá nguyên liệu đầu vào chung toàn thế giới riêng gì ddv.
Các nhà máy khác cũng nhập đầu vào cao bán cao chứ ko thể nào bán lỗ đc.
Nước nổi bèo nổi.
Lái mượn dao giết người, mượn thị trường chung xấu đạp xuống, nhỏ lẻ quăng dép guốc bỏ chạy kêu la thảm thiết chửi bới càng hăng.
Nào bán hết là chạy.
Dn vẫn tốt, vẫn tăng trg.