Dùng phân tích khối luợng để xác định xu hướng thị trường và lựa chọn cổ phiếu đầu tư!

- “Để cổ phiếu có thể bứt phá cần có sự tích lũy và không bị cản khối lượng mạnh. Khối lượng là một trong những yếu tố hết sức quan trọng để lựa chọn cổ phiếu đầu tư”.

Trên đây là ý kiến của ông Phan Dũng Khánh - P.Trưởng Phòng Đầu tư CTCP Chứng khoán Kim Eng đã trình bày tại buổi offline CLB Phân tích kỹ thuật ********* tháng 10 tại Hà Nội vào chiều 16/10.

Chủ đề được bàn luận trong buổi offline lần này là Phân tích Khối lượng trong đầu tư. Theo như ông Khánh, khối lượng giao dịch là một trong những yếu tố quan trọng bậc nhất để lựa chọn cổ phiếu và xác định xu hướng thị trường. Đặc biệt, đây cũng là một trong những tiêu chí để các BBs xác định cổ phiếu mục tiêu.

Các nguyên tắc chủ chốt cũng như một số bí quyết để nhận biết khối lượng được ông Khánh đưa ra bao gồm:

Nếu xu hướng hiện tại được tiếp diễn với sự giảm dần về khối lượng thì đây được xem là sự cảnh báo xu hướng này đang yếu dần. Điều này cho thấy sự sụt giảm của lực cầu của thị trường.

Khi thị trường đạt đến đỉnh cao mới hay chạm đáy mới với một khối lượng nhỏ. Trong trường hợp này, việc chạm đỉnh/đáy mới của thị trường thường được xem là một xu hướng không đáng tin cậy.

Khi xu hướng thị trường không rõ ràng và giá đang dao động trong một biên độ nhất định, một sự bứt phá của giá phải được đi kèm với một khối lượng giao dịch lớn - một breakout đáng kể.

Ngược lại, một sự biến động mạnh về giá nhưng với khối lượng giao dịch nhỏ có thể xem là một xu hướng không bền vững và cần phải được xem xét thêm. Để có được một xu hướng tăng bền vững thì cần một sự gia tăng hợp lý trong giá và khối lượng.

Mặt khác, ông Khánh cũng cho biết trong phân tích khối lượng việc đi tìm xu hướng (Trend), việc xác định mối quan hệ giữa khối lượng và giá; tránh tâm lý đám đông đồng thời học theo cách nghĩ của các Big Boy (BBs); không áp đặt suy nghĩ hoặc lý thuyết vào thị trường và luôn luôn thực hành rèn luyện không ngừng để biến kiến thức thành kỹ năng là sợi chỉ đỏ xuyên suốt của quá trình này.

Cũng tại buổi offline này, chuyên gia Phan Dũng Khánh đã cùng nhà đầu tư trao đổi về một số khái niệm trong phân tích khối lượng như mức hỗ trợ và kháng cự; tích lũy và phân hóa. Bên cạnh đó là việc sử dụng phối hợp giữa khối lượng với các chỉ báo kỹ thuật khác như: Ultimate, Composite Index, RSI, Stochastic…