EPS 2.3k cổ tức 7-10% giá 7.4k em là ai

Discussion in 'Thị trường chứng khoán' started by Paradise2015, Jul 10, 2016.

Thread Status:: Not open for further replies.

Có 758 người đang online, trong đó có 303 thành viên. 23:01 (UTC+07:00) Bangkok, Hanoi, Jakarta

Có 0 người đang xem box này(Thành viên: 0, Khách: 0)

Page 23 of 66

thread_has_x_view_and_y_reply

hieuvnd Thành viên rất tích cực

Joined:

Jun 10, 2013

Likes Received:

98

#221

31/08/2016, 14:29

daccuong_ht said: ↑

có bác nào nắm dc thông tin sd3 chuyển sàn không vậy
Click to expand...

cakiem060512 said: ↑

Có nghe nói nhưng chưa thấy nghị quyết gì cả.
Click to expand...

các bác chém kinh quá đưa thông tin không đúng hiệu ứng ngược nha các bác. làm quái gì có họp hành cổ đông cổ tây đâu mà chuyển với ko chuyển.

--- Gộp bài viết, Aug 31, 2016, Bài cũ: Aug 31, 2016 ---

http://ndh.vn/huy-viec-lay-dat-rung-lam-du-an-thuy-dien-drang-phok-20160831022412447p145c151.news
Các doanh nghiệp vẫn rất thích đầu tư các nhà máy thủy điện nhỏ dưới 30MW Nhưng giờ khó xây, vì ảnh hưởng môi trường nhiều quá

vinhan512 and daccuong_ht like this.

Loan tin | Like |Report
daccuong_ht Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

May 15, 2014

Likes Received:

5,724

#222

31/08/2016, 14:52

hieuvnd said: ↑

các bác chém kinh quá đưa thông tin không đúng hiệu ứng ngược nha các bác. làm quái gì có họp hành cổ đông cổ tây đâu mà chuyển với ko chuyển.

--- Gộp bài viết, Aug 31, 2016, Bài cũ: Aug 31, 2016 ---

http://ndh.vn/huy-viec-lay-dat-rung-lam-du-an-thuy-dien-drang-phok-20160831022412447p145c151.news
Các doanh nghiệp vẫn rất thích đầu tư các nhà máy thủy điện nhỏ dưới 30MW Nhưng giờ khó xây, vì ảnh hưởng môi trường nhiều quá
Click to expand...

26MW tổng vốn đầu tư 850 tỷ. vậy SD3 đầu tư như vậy cũng không phải là cao lắm nhỉ

BÍ QUYẾT ĐỂ THÀNH CÔNG LỚN TRÊN TTCK KHÔNG PHẢI LÀ ĐÚNG TRONG MỌI TRƯỜNG HỢP MÀ LÀ PHẢI GIẢM THIỂU TỔN THẤT KHI BẠN SAI
THỊ TRƯỜNG GIÁ XUỐNG TRẢI QUA 3 GIAI ĐOẠN: GIẢM ĐỘT NGỘT, TỰ TĂNG TRỞ LẠI VÀ CHIỀU HƯỚNG GIẢM KÉO DÀI

muackvn and cakiem060512 like this.

Loan tin | Like |Report
cakiem060512 Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Oct 28, 2014

Likes Received:

6,408

#223

31/08/2016, 15:58

daccuong_ht said: ↑

26MW tổng vốn đầu tư 850 tỷ. vậy SD3 đầu tư như vậy cũng không phải là cao lắm nhỉ
Click to expand...

Bên em năm 2011 đầu tư cái 21M tổng vốn 670 tỷ. Khoảng 30 tỷ/M là mức trung bình.

muackvn, hieuvnd and daccuong_ht like this.

Loan tin | Like |Report
hieuvnd Thành viên rất tích cực

Joined:

Jun 10, 2013

Likes Received:

98

#224

01/09/2016, 15:25

cakiem060512 said: ↑

Bên em năm 2011 đầu tư cái 21M tổng vốn 670 tỷ. Khoảng 30 tỷ/M là mức trung bình.
Click to expand...

Bác làm bên nào thế? hnao rảnh ae cafe giao lưu nhỉ

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#225

03/09/2016, 08:23

C

hieuvnd said: ↑

- Đúng là cục 0. A0.
- Nhà máy của SD3 cho doanh thu 1H 2016 trong tương quan công suất của nó thì bác cũng hiểu là nó bán được điện vào lúc cao điểm.
- Về suất đầu tư cao ảnh hưởng tới chi phí sau này tôi đồng ý, nhưng vấn đề cái đó chỉ rủi ro khi mà nó chưa hoạt động và bác phải ra quyết định thời điểm đó. Giờ nó cũng chạy rồi, chi phí thì rõ là cao, nhưng nó vẫn cho lãi được thì có còn hợp lý hay không khi dùng chỉ tiêu suất đầu tư cao để đánh giá hiệu quả dự án? Nó sẽ hiệu quả hơn nữa nếu suất đầu tư thấp hơn, ok, nhưng như thế là quay về việc lãi nhiều hay lãi ít, chứ ko phải câu chuyện dự án này hiệu quả hay ko hiệu quả. Tôi cũng mong nhà máy Đak Lô nó chỉ đầu tư tầm 1 triệu $/mw nhưng nếu vậy chắc không còn giá này mà tranh luận tốt xấu, đắt hay rẻ.
- 14k, 15k là biên dưới tôi kỳ vọng cho nhà máy Đăk Lô. Tính P/E thì kiểu dân gian, với f319 này hay nhìn thì tiện tôi dùng thôi. Mấy mã này lãi vay lớn và chi phí khấu hao lớn dùng EV/EBITDA chuẩn hơn. Còn về P/E, tôi cũng áng EPS nó tầm 2.000-3.000 VNĐ/cp. range rộng do Nhà máy mới, cũng không có đủ thông tin để test giá. giá bán thì lấy bình quân thôi, 1,2 năm sau đủ dữ liệu tính chi tiết theo mùa khô mùa mưa cao điểm thấp điểm sẽ chuẩn hơn. Tỷ số P/E tôi áng tầm 6, biên dưới trong khoảng P/E quan sát của mấy cty thủy điện trên sàn.
1 yếu tố ngoài tài chính, bác nhìn báo cáo 2015 của SD3 sẽ thấy được kiểm toán khá kỹ và "sạch". Thông tin cung cấp chi tiết, đủ bản chất để nhà đầu tư đánh giá. Cái này nó có 2 khả năng: 1 là ban lãnh đạo đang tử tế, chỉ đạo minh bạch, 2 là bên này hiền lành, ít ma lanh bị kiểm toán nó yêu cầu thuyết minh hết các thứ. Dù khả năng nào thì cũng là ổn cho nhà đầu tư.
Như tôi nói, bác cứ cố bám riết vào luận điểm SD3 là thằng xây dựng và bias về quá khứ của nó thì khó thấy nó ổn, vì nói thật là tôi cũng rất sợ mấy ông xây dựng và sợ mấy ông Sông Đà, nhưng nếu nhìn vào tương lai của nó, so với cái năng lực vận hành và dòng tiền thủy điện đem lại, đặc biệt tương quan với mức giá này thì bác sẽ thấy 1 bức tranh sáng hơn nhiều.
Click to expand...

Chuẩn men !

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#226

04/09/2016, 07:34

Cảm giác SD3 chưa thuyết phục

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#227

04/09/2016, 16:12

hieuvnd said: ↑

- Đúng là cục 0. A0.
- Nhà máy của SD3 cho doanh thu 1H 2016 trong tương quan công suất của nó thì bác cũng hiểu là nó bán được điện vào lúc cao điểm.
- Về suất đầu tư cao ảnh hưởng tới chi phí sau này tôi đồng ý, nhưng vấn đề cái đó chỉ rủi ro khi mà nó chưa hoạt động và bác phải ra quyết định thời điểm đó. Giờ nó cũng chạy rồi, chi phí thì rõ là cao, nhưng nó vẫn cho lãi được thì có còn hợp lý hay không khi dùng chỉ tiêu suất đầu tư cao để đánh giá hiệu quả dự án? Nó sẽ hiệu quả hơn nữa nếu suất đầu tư thấp hơn, ok, nhưng như thế là quay về việc lãi nhiều hay lãi ít, chứ ko phải câu chuyện dự án này hiệu quả hay ko hiệu quả. Tôi cũng mong nhà máy Đak Lô nó chỉ đầu tư tầm 1 triệu $/mw nhưng nếu vậy chắc không còn giá này mà tranh luận tốt xấu, đắt hay rẻ.
- 14k, 15k là biên dưới tôi kỳ vọng cho nhà máy Đăk Lô. Tính P/E thì kiểu dân gian, với f319 này hay nhìn thì tiện tôi dùng thôi. Mấy mã này lãi vay lớn và chi phí khấu hao lớn dùng EV/EBITDA chuẩn hơn. Còn về P/E, tôi cũng áng EPS nó tầm 2.000-3.000 VNĐ/cp. range rộng do Nhà máy mới, cũng không có đủ thông tin để test giá. giá bán thì lấy bình quân thôi, 1,2 năm sau đủ dữ liệu tính chi tiết theo mùa khô mùa mưa cao điểm thấp điểm sẽ chuẩn hơn. Tỷ số P/E tôi áng tầm 6, biên dưới trong khoảng P/E quan sát của mấy cty thủy điện trên sàn.
1 yếu tố ngoài tài chính, bác nhìn báo cáo 2015 của SD3 sẽ thấy được kiểm toán khá kỹ và "sạch". Thông tin cung cấp chi tiết, đủ bản chất để nhà đầu tư đánh giá. Cái này nó có 2 khả năng: 1 là ban lãnh đạo đang tử tế, chỉ đạo minh bạch, 2 là bên này hiền lành, ít ma lanh bị kiểm toán nó yêu cầu thuyết minh hết các thứ. Dù khả năng nào thì cũng là ổn cho nhà đầu tư.
Như tôi nói, bác cứ cố bám riết vào luận điểm SD3 là thằng xây dựng và bias về quá khứ của nó thì khó thấy nó ổn, vì nói thật là tôi cũng rất sợ mấy ông xây dựng và sợ mấy ông Sông Đà, nhưng nếu nhìn vào tương lai của nó, so với cái năng lực vận hành và dòng tiền thủy điện đem lại, đặc biệt tương quan với mức giá này thì bác sẽ thấy 1 bức tranh sáng hơn nhiều.
Click to expand...

Pác cho mình hỏi là SD3 chỉ có mỗi nhà máy thủy điện ĐakLo này hay còn cái khác nữa ?
Nếu hết rồi thì không thấy triển vọng cho 2017-2018

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#228

04/09/2016, 16:14

6

vinhan512 said: ↑

Có lẽ đấy cũng là 1 bias của tôi thật, vụ thủy điện sông đà thì tôi compare với SJD. Thấy em này biên ln các kiểu rất cao mà làm ăn cực kỳ chán, không chịu tiến bộ, toàn đặt ra kế hoạch làng nhàng, nên t không thích thủy điện là con của tổng sông đà.
Hơn nữa Thủy điện bác cũng biết 2 cái yếu tố chính ảnh hưởng tới KQKD ngoài doanh thu là : Cách trích khấu hao (Đường thẳng hay theo doanh thu hay ... ), và thuế nhà máy mới được hưởng, cái này SD3 không giải trình chút xíu nào. SD3 cũng không có báo cáo về lượng nước, doanh thu hàng tháng ( cái này tôi thấy rất càn public vì ngành thủy điện chẳng có gì mà giấu cả, nhất là những thằng không tham gia điện cạnh tranh ), thế nên tôi thấy kém minh bạch và xếp vào bảng của tôi cũng không thể nào so được với SBA,SHP,CHP hay GHC. Còn giá trị thực thì tôi ko tính, chúc bác may mắn.
Click to expand...

Đọc bài Pác viết hay quá.
Tôi đọc xong các comment thì cũng muốn mua 01 ít để đầu tư

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#229

04/09/2016, 17:02

Paradise2015 said: ↑

Chào các Bác:

I. Quá khứ:

1. Eps core chính xây lắp 0.8k (2014); 0.5k (2015)
2. Cổ tức 5-10% tiền mặt đều như vắt chanh

II. Hiện tại:

1. Đây mới là đột biến: Nhà máy điện Đăk lô3 với công suất 92 triệu KWh/1 năm
- Quý 1/2016 đã bắt đầu hái quả 26.7 tỷ doanh thu từ nhà máy thủy điện Đăk lo3 cho lợi nhuận gộp 17 tỷ. Tỷ suất lợi nhuận gộp quá cao 17/26 = 65% (trích nguồn giải trình bctc quý 1/2016)

Xem phần 2. Giải trình kqkd quý 1/2016

2. Core chính: quý 1 lợi nhuận thấp hơn 2015 là do: (Giải trình kqkd quý 1/2016)
Dự án đồng nai 5, Xekaman 1 giai đoạn chờ quyết toán
Công trình Đăk lô 1,2,3 mới triển khai quý 1 và hoạch toán trong năm 2016

3. Sau khi chạy 1 tổ máy cho doanh thu 26.7 tỷ lợi nhuận gộp 17 tỷ lợi nhuận sau thuế hơn 5.3 tỷ (sau khi đã trừ các chi phí), HĐQT quyết định nâng kế hoạch lợi nhuận từ 14 tỷ lên 22.7 tỷ và nâng cổ tức lên 7%. Điều này thể hiện HĐQT rất quan tâm đến quyền lợi cổ đông.

Trong khí đó còn tổ máy thứ 2 chưa chạy . nếu chạy nữa thì cho lợi nhuận tương tự

Như vậy eps của mảng điện là 1.3k (đang tính 1 tổ máy)

Core chính theo giải trình trong phần 2 eps 1k

Vậy eps 2016 là 2.3k (đang tính 1 tổ máy), cổ tức tối thiểu 7% giá hiện tại 7.4k
Click to expand...

Chủ Topic cho hỏi là khi nào Tổ máy thứ 2 phát điện, tks pác !

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report
anhkhiet Thành viên gắn bó với f319.com

Joined:

Jan 11, 2010

Likes Received:

1,658

#230

04/09/2016, 19:13

anhkhiet said: ↑

Chủ Topic cho hỏi là khi nào Tổ máy thứ 2 phát điện, tks pác !
Click to expand...

Trả lời luôn cho pác sau khi tiềm kiếm:

Ông Nguyễn Văn Năm, Tổng Giám đốc Công ty Cổ phần Sông Đà 3 cho biết: Toàn bộ 2 tổ máy có tổng công suất 22MW đã đều đặn phát điện đủ công suất lên lưới quốc gia trên 30 triệu Kw/h đạt doanh thu trên 55 tỉ, nộp nghĩa vụ nhà nước 17 tỉ đồng. Dự án đi vào sản xuất đã góp phần ổn định, tạo niềm tin cho CBCNV trong Công ty hăng say lao động, gắn bó cuộc sống tại vùng sâu vùng xa, đồng thời thu hút, tạo việc làm thêm cho một số con, em đồng bào các dân tộc tại địa phương.

Tất cả mọi thứ đều vô nghĩa nếu như không có cái nhìn khôn ngoan.

Loan tin | Like |Report

(You must log in or sign up to reply here.)

Page 23 of 66

Chủ đề cùng chuyên mục

Thread Status:: Not open for further replies.

Share This Page