GAS va VNM nên chọn cổ phiếu nào giai đoạn này.

Khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu GAS

CTCK MB (MBS)

Chúng tôi khuyến nghị mua với cổ phiếu GAS ở mức thấp điểm hiện tại cho tiềm năng tăng trưởng trong trung và dài hạn, với giá mục tiêu 92.700 đồng/cp trên cơ sở Kết hợp phương pháp định giá chiết khấu dòng tiền DCF và so sánh PE, PB.

Nhu cầu khí cho phát điện đang ở mức thấp, nhưng chỉ là tạm thời, tiềm năng tăng trưởng mạnh nhờ giá dầu tăng và năng lực cấp khí gia tăng và ổn định.

Với việc hoàn thành đưa vào vận hành dự án Nam Côn Sơn 2 giai đoạn 2 từ cuối năm 2020, năng lực cung cấp khí của PVGAS cho các khách hàng tại khu vực Đông Nam bộ trong năm 2021 cơ bản được đảm bảo ổn định, năng lực cung cấp tăng thêm 1,5 trm3/năm.

Mặc dù vậy, nhu cầu khí cho các nhà máy điện trong quý I/2021 lại giảm mạnh do EVN ưu tiên nguồn thuỷ điện giá rẻ và sự gia tăng mạnh của nhóm điện gió, điện mặt trời (nltt), hạn chế nhóm nhiệt điện than và khí trong bối cảnh nhu cầu phụ tải điện chưa thực sự tăng cao.

Sản lượng khí thu gom và kinh doanh trong quý I đạt 2 tỷ m3 và 1,93 tỷ m3, lần lượt bằng 85% và 84% so với cùng kỳ 2020 và đạt 20,5% kế hoạch năm. Lũy kế 4 tháng đầu năm, sản lượng khí ẩm thu gom đạt 2,9 tỷ m3, bằng 91% so với cùng kỳ 2020.

Chúng tôi đánh giá nhu cầu khí cho điện ở mức thấp hiện nay chỉ mang tính thời điểm và ngắn hạn theo mùa, nhu cầu sẽ tăng trở lại khi bước vào mùa khô trong quý IV/2021 trở đi.

Sản lượng kinh doanh LPG đạt 473 nghìn tấn, tăng 11% so với cùng kỳ và đạt 29% kế hoạch năm. Giá LPG trong quý I/2021 đã tăng khoảng 12% so với cùng kỳ và tiếp tục tăng 40% trong tháng 4 và 5 so với cùng kỳ 2020. Sản lượng Condensate đạt 16,1 nghìn tấn, tăng 6% so với cùng kỳ và hoàn thành 15% kế hoạch năm.

Kết quả kinh doanh quý 1/2021: Mặc dù được hỗ trợ từ việc giá dầu hồi phục mạnh mẽ, nhưng do sản lượng kinh doanh khí khô ở mức thấp, doanh thu đạt 17.570 tỷ đồng, bằng 103% so với cùng kỳ và đạt 25% kế hoạch năm. Trong kỳ chi phí bán hàng và chi phí quản lý đều tăng lên, do vậy lợi nhuận trước thuế đạt 2.637 tỷ đồng, bằng 89% so với cùng kỳ và thực hiện 30% kế hoạch năm.

Giá dầu tiếp tục đà phục hồi và tăng mạnh, hỗ trợ hoạt động của công ty trong dài hạn. Hiện tại, giá dầu tiếp tục phục hồi và tăng mạnh lên mức 65-70 USD/thùng (dầu Brent), vượt qua mức giá hồi đầu năm 2020 thời điểm trước khi dịch Covid 19 xuất hiện. Nhiều tổ chức lạc quan dự báo giá dầu có thể tăng chạm mức 80 usd/thùng vào nửa cuối năm 2021 nhờ nhu cầu ngày càng tăng khi dịch được kiểm soát.

Giá dầu tăng là yếu tố tác động trực tiếp đến hiệu quả kinh doanh của công ty khi giá bán các sản phẩm dựa theo giá dầu và sản phẩm dầu mỏ (dầu FO, LPG…). Mặt khác giá dầu tăng cũng tạo động lực để ngành dầu khí thúc đẩy các dự án đầu tư khái thác, kinh doanh dầu khí trong nước và khí nhập khẩu, điều này tác động tích cực trong trung và dài hạn đối với công ty.

.

Tôi thì giữ lâu lắm ko chốt đâu, hỏi BcM có chốt hay ko thôi. BVH ngành bảo hiểm ko hợp cs dieu kiện nước ta, nó chỉ phu hợp vs nhưng nước phương tây thôi. 10 người BCM biết đên 9-10 người ko mua bảo hiểm rồi thì lấy gi nó phát triển, nên hàng năm core chính BVH tòan lỗ sấp mặt nhưng nó sống nhờ đầu tư tài chính.

Giá tôi khuyên nghị mua vung 65 thì có vài người theo, khi giá nó đa thể hiện thì mới khuyến nghị mua vào. Như tôi đã nói phải tính trước khi giá nó chưa xảy ra, gia đã thể hiẹn ở hiện tai thì nó đã xảy ra xong rồi, có dịp tôi sẽ chia sẽ cho các bạn làm sao nhận biết.