HAG - Hành trình lột xác sau tái cấu trúc

Thống kê lại ước mơ của mình tới năm 2025 HAGl có :
( Có dùng thêm chút tư liệu của TM)

1/ Ba triệu heo hơi ba sạch nuôi bằng 40% bột chuối .
2/ Ba triệu heo Bapi .
3/ 30 triệu gà Bachi 3F .
4/ 500.000 con bò vỗ béo và sinh sản .
( Nếu có thêm 1-200.000 bò Kobe và vài trăm ngàn dê thì càng tốt )
5/ 21.000 ha chuối
6/ 2.000 ha sầu riêng .
7/10.000 ha rừng và macca.
8/ 5.000 ha trái cây khác .
9/ Nhà máy sx Snack chuối và bột chuối tầm cỡ khu vực.
10/ Hệ thống bán lẻ thực phẩm thịt HAGL vươn tới 10.000 điểm bán lẻ trên toàn quốc .
11/ HAG tạo ra nguồn thực phẩm sạch quy mô lớn cho xã hội chiếm lại dần dần thị phần của các đối thủ ngoại trong lĩnh vực nuôi heo trên sân nhà và từng bước chiếm lĩnh thị trường HEO CAM , Lào.
12/ Một hai khu dân cư hình thành từ đất nông nghiệp của HAGL quy mô lớn .
13/ IPO được ba cty con : Tổng cty chăn nuôi . Tổng cty trồng trọt . Cty thể thao .

Tuy nhiên dịch tả lợn châu phi và bệnh Panama của chuối Già nam mỹ vẫn diễn biến phức tạp ở quanh đây . Muốn đạt đến đó phải có vốn và con người rất mạnh .

Doanh nghiệp nào muốn đi xa thì phải đạt được ba điều :
+ Doanh Thu ngày một lớn .
+ Biên LN duy trì cao.
+ Quản trị phải tốt.

Với những tên tuổi khổng lồ trên TTCK của VN và TG đều đi bằng cách đó ( như VNM và Apple ) .

Lâu lắm rồi ( gần 8-10 năm thì phải ) Quỹ Ngoại SẼ LẠI bắt đầu LÀM CHUYỆN ẤY ( MUA RÒNG HAGL ) .

Tự tin đồng hành cùng Bác Đức

Dự sang tuần VNINDEX điều chỉnh nhưng HAG vẫn đi ngược thị trường.

Lợn bây giờ là trend nhé các anh em
https://fb.watch/f9MbS_L1jt/

Bê cả mâm .

Tháng 7 âm hầu như nhà nào cũng cúng cô hồn . Chuyện thường thấy là cô hồn nào nhanh tay thì có thể bê cả mâm . Cô hồn nào chậm thì có khi chỉ được lóng mía hay chiếc bánh sót lại trên bàn.

Tôi là môi giới chứng khoán , nhưng cũng được các bạn môi giới cty khác chiếu cố gọi điện mời mở TK . Lúc rảnh thỉnh thoảng cũng à ơi với mấy bạn trẻ và hỏi em ơi anh đầu tư HAG có ổn không . Đa phần các câu trả lời là Thị trường thiếu gì con ngon mà anh đầu tư con lởm đó làm gì ? Đến khi mình hỏi lại con nào ngon các bạn ấy kể ra vanh vách như REE , VNM , HPG , MWG , FPT , VCB , GAS ...

Tôi cũng công nhận mấy mã đó tốt thật , nhưng giá thì cao quá , vào đúng trend thì có thể ăn 15-30 % trong vòng 2-3 năm tới ... phần ngon của những mã đó những "cô hồn" nhanh chân đã BÊ CẢ MÂM trước đây 7-10 năm rồi . Giờ vào có khi đổ vỏ cho họ hoặc nếu may mắn chỉ ăn được vài lóng mía hay vài chiếc bánh còn sót lại . Cửa ăn vài lần đến chục lần là rất khó .

Cơ hội BÊ CẢ MÂM lúc này sẽ dành cho những cty được dự báo là SIÊU TĂNG TRƯỞNG trong giai đoạn tới .

Xin phép mượn lời Bê Cả Mâm của bác A.7 .

Bao giờ HAGL xóa hết lỗ lũy kế 3938 tỷ ?

Theo tôi có 2 kịch bản . Lạc quan nhất là ngay quý 4 , 2022 này và chậm hơn là hết quý 2 , 2023 . Việc xóa lỗ này ( nếu có ) phải được cty kiểm toán xác nhận mới có tính pháp lý .

Vậy HAG lấy nguồn từ đâu để xóa chừng đó lỗ ?

Thứ nhất phải trông vào CORE . LN 2 quý cuối năm chừng 700-900 tỷ . LN 2 quý đầu năm 2023 chừng 1.300- 1.500 tỷ .

Thứ hai . HAGL có thể bán vài tài sản không sinh lời . Giả sử HAGL bán BV DHYD giá 500 tỷ với giá vốn 100 tỷ thì cty đc ghi LN 400 tỷ .

Thứ ba . HAGl có thể định giá lại tài sản bên Lào từ đồng LAK qua USD có thể làm tăng giá trị sổ sách thêm 1.100 tỷ .

Thứ tư . HAGl có thể hoàn nhập dự phòng từ Lê me , HNG , dự phòng lãi vay EXIMBANK , dự phòng nợ CNGL .

Thứ năm . Định giá lại các tài sản .

Trường MN dự báo năm 2023 HAG sẽ được hoàn nhập 2.000 tỷ từ dự phòng .

Ai cũng biết nếu HAGL xóa được lỗ lũy kế sẽ :
+Ra khỏi diện cảnh báo .
+ Được cấp margin .
+ Có cơ hội vào các quỹ bị động như FTSE và các quỹ đầu tư giá trị .
+ Vào VN 30 .
+ Tăng uy tín tín dụng và được hưởng thêm LS ưu đãi ...
+ Đủ điều kiện trả cổ tức .

Bài viết chỉ mang tính chất dự báo và không khuyến nghị mua bá....n .

Trong đầu tư chứng khoán đôi khi chúng ta muốn ăn nhanh, ăn ngay nhưng nhiều lức bị thị trường ép thành NĐT dài hạn. Mời anh em tham khảo xem có cách nào để khắc phục cái này hok nhé.

Nhân sự kiện MSN định giá cafe Phúc Long gần 1/2 tỷ USD mình có chát trên Room mình :

Thế mới nói sau này HAG định giá cty con cty nào cũng ngon
Chỉ cần đưa Gỗ HAGL up doanh thu tý có khi định giá cũng bằng 1/2 TTF
Chăn nuôi 2-3 năm nữa năng lực bằng 1/2 CP .
Mà CP VN thì định giá có năm là .... 20 tỷ Biden đấy ( LN 1 tỷ USD PE 20 )
Chúng ta đang nằm trên đống vàng nếu cty và anh Đức đi đúng hướng
CP VN năm sau có thể lên sàn.

VIC IPO VHM xong cái CP tăng vọt .
MWG giờ cũng tính IPO BHX .

Cái lợi lớn nhất của IPO cty con là TS được NDT nhìn nhận chính xác hơn ( Chẳng hạn HAG IPO và sau đó nắm 80% cty Chăn nuôi . Cty này được định giá giả sử là 3 tỷ USD thì TS HAG riêng bên này là 2.4 tỷ Biden .... chưa kể mảng trồng trọt , gỗ , chế biến trái cây ....)

CP Thái Lan IPO cty con ở VN cũng nhằm mục đích này ...,Nó sẽ khoe với thế giới tài chén là tài sản của nó ở VN có giá ... 20 tỷ USD .

Anh Đức có hứa với cổ đông tại DH 2022 là đề xuất IPO 3 cty con là rất hay và sẽ lùi sang 2023 làm .

Động thái IPO này ( nếu có ) sẽ thu hút dòng tiền đầu tư lẫn đầu cơ rất mạnh + CORE mạnh sẽ đẩy giá HAG lên 1 tầm cao mới.

Các câu chuyện bên lề của team kiểm toán E&Y :


+Team đó 1 năm xoay tour người mới 1 lần .
+Họ mặc áo bảo hộ vào chuồng đếm từng con heo ( chắc sợ HAG như vụ gỗ Trường Thành bị tồn kho ảo - E&Y là cty kiểm toán được Vincom thuê vào và phát hiện vụ này - Trước đó TTF thuê kiểm toán nội ) .
+Qua Lào bắt nhân viên lùa từng con bò qua khe để đếm .
+ HAGL có khách sạn to nhất ở Pleiku nhưng khi đến kiểm toán team này không bao giờ ở .
+Như quý này họ có số liệu HAGL từ cuối tháng 7 nhưng vặn vẹo miết phòng kế toán tới cuối tháng 8 mới chịu ký
+ Lần nào đi họp DHCD HAGL E&Y cũng cử 2-3 lãnh đạo đi họp , ngồi ngay dãy ghế đầu và sẵn sàng trả lời tất cả các câu hỏi liên quan tới kiểm toán cho cổ đông ( Nhưng hầu như k thấy ai thực hiện cái quyền này )

E&Y là cty thế nào ? Big 4 toàn thế giới thì ai cũng biết rồi .

+ Là cty đã khui ra cái vụ tồn kho ảo ( tầm 2.000 ) ở TTF khi được VIC thuê về làm rà soát thay cty kiểm toán " cỏ" trước đó.
+ Là cty vừa rồi đã từ chối chấp nhận toàn phần LN khủng của KBC buộc cty này phải giảm hơn 2.000 tỷ LN bán niên.

Lưu ý thêm :

+ Những CP của nhóm FLC không bao giờ dám thuê Big 4 kiểm toán .
+ Một trong những yêu cầu gần như bắt buộc của quỹ hay khối ngoại là cty đầu tư phải được kiểm toán bởi Big 4
+ HAG nhiều năm liền được kiểm toán bởi E&Y .
+ Vì sao Trịnh Văn Quyết không được thế giới công nhận là tỷ phú USD , lý do rất đơn giản ROS không được BIG 4 kiểm toán .

Trường Money hôm qua có nói về dự kiến trả nợ . Mình tổng hợp lại . Cơ bản thế này :

5.870 tỷ trái phiếu sẽ được trả dần như sau :

1/ 2.100 tỷ HNG nợ HAG
2/ Dự kiến bán BV 400 tỷ .
3/ Dự kiến bán 104 triệu HNG thu về (8) 900 tỷ
4/ 500 tỷ trả nợ từ PHRL .

Total chừng 3.900 tỷ .... Còn 1970 tỷ + lãi trái phiếu sẽ dùng CORE các năm 2023 ( dự LN 3.000 tỷ ) , 2024 ( dự LN 5.000 tỷ) trả dần .

2024 Hoặc chậm nhất 2025 HAG sẽ là cty không còn nợ ngân hàng . ( Đây là ý định của anh Đức - Tại DHCD tới nhắc mình hỏi công khai câu này cho media nghe ) .

Cổ tức bằng tiền dự kiến sẽ chia dần từ 2023 và tăng dần đều .

DHCD 2023 mà công bố HAGL sẽ k còn nợ bank vào đầu 2025 thì là bom tấn đó ...Từ khối nợ hơn 30.000 tỷ toàn tập đoàn từ năm 2016.... K chừng thiên hạ lại hô anh Đức ...nổ bom nguyên tử .

Còn LN 1.500 tỷ từ core 2022 và dự kiến phát hành riêng lẻ 1.700 tỷ nữa ( mất 500 tỷ tra nợ) . Chủ yếu sẽ dùng tái đầu tư cho quả siêu ngọt 2024-2025 .