Hôm nay:Kết thúc 3 ngày cứu giá chăng????

He he ối chú nhảy hôm nay sẽ bị mất 2 ngày tự vấn lương tâm, đau như cắt trxm, bọn nó làm xiếc quá giỏi!

Hai bác rất đúng
Mấy thằng hô hào tín hiệu down toàn lũ ngờ cả

Các bác bình tĩnh đi. Ngày hôm qua chỉ số DOWJONES INDUSTRIES đã mất 387.18 điểm một con số kỷ lục tồi tệ nhất kể từ ngày sụt giảm 27/2 ở thị trường Trung Quốc. Hãy nhìn hiệu ứng toàn cầu từ link world index sau đây thì có thể thấy giảm ở VN là quá nhẹ nhàng.
http://www.bloomberg.com/markets/stocks/wei_region3.html

U.S. Stocks Tumble on Credit Concerns; Banks, Brokers Retreat

By Michael Patterson


Louis Spina works at a post on the floor of the NYSE Aug. 9 (Bloomberg) -- U.S. stocks tumbled as subprime mortgage contagion and hedge fund losses halted a three-day rally and sent brokerage shares to their worst rout since 2002.

``The fear is feeding on itself,'''' said Jeffrey Kleintop, who helps oversee more than $173 billion as chief market strategist at LPL Financial Services in Boston. ``It''s what you don''t know that seems to be taking over the market.''''

Citigroup Inc., JPMorgan Chase & Co. and Goldman Sachs Group Inc. led the declines after BNP Paribas SA, France''s biggest bank, barred withdrawals from funds that owned subprime loans. The Dow Jones Industrial Average fell 387 points and the S&P 500 slid 3 percent, their worst declines since a Feb. 27 drop spurred by a sell-off in China.

The S&P 500 decreased 44.4 to 1453.09, while the Dow average fell 2.8 percent to 13,270.68. The Nasdaq Composite Index slipped 56.49, or 2.2 percent, to 2556.49. A gauge of stock market volatility rose to a four-year high.

Stock-market swings have been more pronounced this year versus last. The S&P 500 has gained or lost at least 2 percent on six days. That only happened twice all of last year.

Losses swept through all 18 western European markets and wiped out more than half of a three-day recovery in U.S. markets. A jump in rates charged for overnight loans and speculation that more banks and brokerages will report declining values in credit investments exacerbated the selling.

The U.K.''s FTSE 100 slid 1.9 percent and Germany''s DAX decreased 2 percent. France''s CAC 40 lost 2.2 percent. Brazil''s Bovespa retreated 3.3 percent.

Volatility Rises

About 2.8 billion shares changed hands on the New York Stock Exchange, the most since July 2002. All 10 industry groups in the S&P 500 dropped more than 2 percent today.

The Chicago Board Options Exchange Volatility Index gained 24 percent to 26.48, its highest since April 2003. Larger readings in the so-called VIX, derived from prices paid for S&P 500 options, indicate traders expect bigger share-price swings in the next 30 days.

Citigroup, the biggest U.S. bank, declined $2.59, or 5.2 percent, to $46.90 for the worst drop since September 2002. Bank of America Corp., the second largest, fell $1.35 to $48.35. JPMorgan retreated $2.34, or 5 percent, to $44.17, its steepest decline since January 2003.

Goldman Sachs, the largest securities firm, slid $11.05, or 5.7 percent, to $182.25. The company''s North American Equity Opportunities Fund is selling some holdings after it lost 15 percent of its value from the start of the year through July 27, the Wall Street Journal reported on its Web site, citing an unidentified person familiar with the matter. Spokespeople at Goldman didn''t immediately respond to requests for comment.

`Connect the Dots''

``Any flag that goes up in the financial sector, people are trying to connect the dots to some major trauma,'''' said Billy Groeneveld, head equity markets trader at vFinance Inc. in Boca Raton, Florida. ``A lot of these banks have haven''t pulled back the curtain yet.''''

The S&P 500 Diversified Financials Index tumbled 4.4 percent for the biggest decline since October 2002 as all 27 of its members fell.

BNP Paribas joined Bear Stearns Cos. and Union Investment Management GmbH in stopping fund redemptions. The BNP Paribas funds had about 1.6 billion euros ($2.2 billion) of assets on Aug. 7, after declining 20 percent in less than two weeks, a spokesman said. Its shares fell 3.4 percent to 82.57 euros.

''Hates Uncertainty''

Dutch investment bank NIBC Holding NV also said today it lost at least 137 million euros ($189 million) on U.S. subprime investments this year.

``The market hates uncertainty, and that''s what you''ve got in spades right now,'''' said Malcolm Polley, who oversees $1 billion at Stewart Capital Advisors in Pittsburgh.

Home Depot Inc. lost $2.01, or 5.3 percent, to $35.79 for the largest drop in the Dow average. The largest home-improvement retailer scaled back plans for a stock buyback and said it was in talks with buyout firms Bain Capital LLC, Carlyle Group and Clayton Dubilier & Rice about restructuring the sale of HD Supply, which provides tools and lumber to construction companies. The $10.3 billion acquisition price of the unit may be lowered, Home Depot said. Financing for the purchase may be at issue as investors shun riskier debt.

Credit Risk Rises

The risk of owning corporate bonds soared today. Credit- default swaps on the CDX North America Investment Grade Index rose as much as 11 basis points to 71 basis points, according to Phoenix Partners Group in New York, indicating a decline in perceptions of credit quality.

The dollar increased versus the euro and yields on benchmark 10-year Treasury notes dropped 0.1 percentage point to 4.78 percent as investors sought the safety of U.S. government debt.

The overnight rates banks charge each other to lend in dollars jumped to the highest in six years. The so-called dollar London interbank offered rate rose to 5.86 percent from 5.35 percent today.

The European Central Bank said it would provide unlimited cash as the fastest increase in overnight Libor since 2004 signaled banks are cutting the supply of money. The Federal Reserve added $24 billion in temporary reserves to the banking system.

``What happened with Libor is clearly evidence of a liquidity panic in really what should be the most efficient part of the markets,'''' said John Lewis, who helps manage about $150 million at Sweetwater Asset Management LLC in Columbus, Ohio. ``That''s going to be reason for concern for everybody in just about every asset class.''''

Brokerages Cut

Sanford C. Bernstein & Co. cut its 2007 and 2008 profit estimates for Goldman, Morgan Stanley, Merrill Lynch & Co., Lehman Brothers Holdings Inc. and Bear Stearns on concern that tighter credit markets will reduce earnings from bond trading and underwriting debt to fund leveraged buyouts.

``Based on history, we believe that today''s credit re- pricing is going to be painful for the brokerage firms,'''' New York-based analysts including Brad Hintz wrote in a report published today.

Morgan Stanley, the second-biggest securities firm, lost $3.58 to $61.81. Merrill, the third largest, retreated $3.49 to $74.68. Lehman, the biggest U.S. underwriter of mortgage bonds, declined $4.63 to $60.15. Bear Stearns, the No. 2 mortgage-bond underwriter, fell $7.07 to $114.05.

In Europe, Commerzbank AG dropped 4.8 percent to 30.01 euros even as the lender said second-quarter profit more than doubled on a gain from the sale of its Jupiter fund unit. Deutsche Bank, Germany''s biggest bank, fell 4.6 percent to 98.07 euros.

Fannie, Freddie

Fannie Mae and Freddie Mac declined after President George W. Bush said the two largest mortgage finance companies must complete a ``robust reform package'''' before the government will allow them to buy home loans beyond current federal limits.

Bush''s comments came after Senate Banking Committee Chairman Christopher Dodd and other lawmakers asked regulators to ease restrictions on the mortgages and mortgage bonds that Fannie Mae and Freddie Mac can buy. Fannie Mae shares lost 82 cents to $65.93. Freddie Mac declined 97 cents to $61.67.

The U.S. economy will grow less than previously forecast as the rout in subprime borrowing hampers consumer spending, economists said. Growth will slow to an average 2.6 percent annual pace in the second half of the year, 0.2 percentage point less than economists forecast in July, according to a Bloomberg News Survey taken Aug. 1 to Aug. 8.

Energy shares in the S&P 500 declined 3.4 percent as a group after crude oil prices fell 56 cents, or 0.8 percent, to $71.59 a barrel in New York on concern reduced U.S. economic expansion will cut fuel demand at a time of higher-than-normal supplies.

Exxon Drops

Exxon Mobil Corp., the world''s biggest energy company, dropped $3.95 to $83.60. Chevron Corp., the second-largest U.S. oil producer, lost $3.22 to $81.11.

In economic data today, initial jobless claims rose by a more-than-forecast 7,000 to 316,000 in the week ended Aug. 4, the Labor Department said. The four-week moving average, a less volatile measure, increased to 307,750 from 306,000.

KLA-Tencor Corp. added 70 cents to $59.41. The second- largest U.S. chip-equipment manufacturer raised its dividend 25 percent and said it plans to buy back as much as 5 percent of its shares outstanding.

Tenet Healthcare Corp. climbed 27 cents, or 6.2 percent, to $4.66 for the top gain in the S&P 500. The second-biggest publicly owned U.S. hospital chain ``may consider strategic alternatives,'''' S&P analyst Jeffrey Englander wrote in a note to clients. ``The company is not for sale,'''' Steven Campanini, a spokesman for Dallas-based Tenet, said in an interview today.

The Russell 2000 Index, a benchmark for companies with a median market value of $695 million, dropped 1.4 percent to 784.87. The Dow Jones Wilshire 5000 Index, the broadest measure of U.S. shares, declined 2.7 percent to 14,640.32. Based on its decline, the value of stocks decreased by $507.4 billion.

Cuối phiên hôm nay là sự gắng gượng chống đỡ tuyệt vọng cuối cùng trước khi quỵ gục hẳn. Niềm tin gần như đã mất hết ở nhà đầu tư nhỏ lẻ cũng như nhà đầu tư nước ngoài. Sức cầu ngày một yếu đi. Người bán thì nhiều, mua thì ít. Thị trường sẽ đi lên bằng việc làm giá mua bán 100 cổ phiếu mỗi ngày để lấy giá tham chiếu à?

Chưa thấy leader1102 trả lời giùm mấy câu hỏi nhỏ này, toàn tự tưởng tượng thị trường sẽ tăng 1 cách cảm tính do còn bị kẹp nhiều, cổ phiếu chưa về TK:

- Không mở ROOM (Bộ trưởng TC đã khẳng định);
- Không bãi bỏ chỉ thị 03 (bộ sậu lãnh đạo mới tung hô, cổ suý, ủng hộ CT03);
- Lạm phát đang tăng cao, tăng trưởng nguy cơ giảm, thậm chí phải tính đến phương án hy sinh tăng trưởng để giảm lạm phát
- Tin kết quả kinh doanh Q2 đã có hết cách đây mấy tuần rồi, thị trường vẫn chỉ có thế;
- Số người rút chạy khỏi TT ngày càng nhiều. OTC vẫn chết dí, hàng đống tiền vẫn đóng băng ở đó;''''''''
- Quỹ nước ngoài có vào thì cũng nhằm lúc thị trường ở đáy nhất, giảm nhất mới giải ngân, đời nào chúng chịu đi đổ vỏ hộ người khác như phong cách dân ta vẫn làm;
- Thêm 1 nguyên nhân quan trọng: tuần tới bắt đầu tháng 7 âm lịch, tháng NGâu, tháng cô hồn mà dân ta kiêng mọi việc lớn, mua bán, đầu tư,... nên cực nhiều người sẽ ngồi im hoặc rút ra hoặc mua bán cầm chừng --> càng ảm đạm;
- Tin gì, giải pháp gì cho thị trường lên bây giờ? Ngoài việc chào mừng HOSE bằng một cái Bull Trap to tướng giả tạo?

Khục khục, theo bác thì chắc phải 800 là hợp lý vì chẳng có động lực tăng được, iem bổ xung thêm một nhân tố nữa là tình trạng Nhập Siêu quá lớn làm mất cân bằng cung cầu => nội lực phát triển kém. Nhưng sẽ có những lý do sau đây để TT tăng và phát triển bền vững:
- Tin đồn nhảm tăng Room thời gian qua chỉ là nhảm nhí nên hiện tại chính phủ khẳng định lại là không tăng thì cũng chẳng có gì là bất ngờ cả-> không ảnh hưởng đến tình hình chung (cách đây 3-4 tháng iem cũng đã khẳng định với các bác là hết năm 2008 chẳng có tăng room nào hết rồi mà- đơn giản nhất là đang tập chung IPO và CPH doanh nghiệp nên kô thể tăng room được-chẳng có tác dụng gì mà chỉ có tác dụng xấu thoai)
-CPI có tăng nhưng có lẽ phù hợp với lộ trình WTO hơn là tác động từ TTCK đơn giản là từ đầu năm đên giờ mất cân bằng thương mại lớn, Nhập Siêu là thủ phạm, chính vì thế CP mới dùng đòn giảm thuế để bình ổn lại giá.
-Dài hạn mục tiêu phát triển và vốn hoá của TTCK là 50% GDP đến năm 2010 (quá gần roài), trong ngắn hạn có thể có những tăng giảm theo quy luật nhưng dài hạn là tăng trưởng mạnh mẽ.
- Lượng vốn của nhà đầ tư nước ngoài đang ngày một nhiều và cũng không ngừng gia tăng, Chính Phủ vừa mới đổi 7tỷ đô cho họ chơi chứng khoán đấy (đơn giản là NĐT NN không dùng đô để chơi chứng được)- nhưng họ chưa giải ngân nhiều thì phải, chứ 7tỷ đô mà chơi thì chắc ngập lụt TT luôn.
- Lại nghe tin đồn là có khoảng 40 tỷ đô nữa đang làm thủ tục nhập khẩu ở Nội Bài.
- Các bố nhà ta không thể để TT xuống sâu được, vì còn phải IPO anh chàng VCB nào đấy, thằng cu Nga Ngố nó IPO ngân hàng Quốc Doanh của nó mà nó kiếm được gần 10 tỷ đô, Việt Nam cũng đang học nó đấy nên TT khó giảm thêm lắm.
- Các Cty chứng khoán ngày càng mở rộng về chất lượng và số lượng, các tỉnh lẻ bây giờ cũng có cty chứng khoán, sẽ có nhiều người dân ở tỉnh lẻ được mua bán chứng khoán=> góp phần làm cầu Ck tăng.
-Tháng 7 âm lịch bác nghĩ là Ngâu nên càng ảm đạm, nhưng bọn NN nó có quan tâm đến cái đó không, => chẳng ảnh hưởng đến TT.
- Bác cầm nhiều tiền bác có ngồi yên được không?????
Thôi cứ tạm thế đã, biết đâu những vấn đề trên lại góp phần giúp TT đi xuống, khục khục

May quá nhà em 2 hôm nay bán được ít tiền mua sữa cho cháu. không thì bỏ mệ.
Con nhà em mệ nó mất sữa vì chơi Ck rồi , em mang sữa về con nhà em nó vui lắm

chúc các bác cuối tuần vui vẻ, lại nhà

Đã đọc xong bài này

T8 & Q3 vào là chết ??


1. Động lực thị trường:

- Trong Q3/2007 sẽ không có chính sách kích cầu nào từ chính phủ mới. CHỉ có các thông tin xấu lơ lương treo trên đầu TT như Lạm phát của VN, thuế thu nhập CK, thuế tem KDCK...

- Sẽ không có thêm thông hỗ trợ tin nào từ các DNNY.


2. Cung cầu thị trường:

- Cầu nội rất yếu và càng bị hạn chế bởi CT03. NĐT cá nhân đang mất niềm tin vào TT bởi chính sách chia tách CP của các CTCP và việc lập các công ty con rút ruột công ty mẹ

- Cầu ngoại:
* NĐT cá nhân NN chưa tin tưởng vào TT
* Các institution NN bị hạn chế bởi giới hạn danh mục đầu tư, room sẽ không mở trong 2007.

3. Thì trường suy giảm đến đâu:

a. Chính sách không bảo vệ NĐT:
- Chính sách quá nhiều lỗ hổng, không bảo vệ NĐT nhỏ, cá lớn nuốt cá bé như các trường hợp: VIP, Vitaco, SVC, VC2...

- Có dấu hiệu GD nội gián và thao túng Các CĐ lớn có thông tin, tranh bán trước CĐ nhỏ, tháo chạy khỏi Cty như trường hợp của FPT làm giá sụt giảm mạnh. Nhà ĐT cá nhân nhỏ lẻ bị thiệt hại nặng nề nhưng không thấy HOSE hay SSC lên tiếng. Hay thao túng như BMC, TCT, LBM, HAX... nhưng không có giải pháp khắc phục hay chế tài xử lý.

- CP đang trong tay nhà nước là vàng: giá IPO 5.0 - 7.0 như BVI hay DPM vẫn bị cho là quá rẻ. Nhưng khi những CP này chuyển sang tay NĐT thì không còn là giấy tờ có giá trị nữa do bị hạn chế cầm cố, REPO...Việc này càng làm thij trường OCT đóng băng

b. Lạm phát:
- Vòng xoáy lạm phát đang đe doạ nền KT. Chính sách điều hành tiền tệ không theo kịp đòi hỏi của KT thị trường làm các luồng tiền của institution NN mới luỡng lự khi chọn VN làm diểm đến.

c. SSC đang nỗ lực tạo liquility cho thị trường OCT và hướng các institution vào thị trưòng này. Nhưng với các bất cập của việc mập mờ công bố thông tin và chế tài đối với các Cty đại chúng, CP OTC sẽ còn rất lâu mới là điểm đến của các institution.

d. IPO các DNNN lớn:
- Việc giãn IPO của big4 NHQD sẽ tạo sức ép ngược lại cho NHNN khi các NH 100% vốn NN mở ra càng nhiều. Hiện nay đã có các ngân hàng bán lẽ NN: SCB, ANZ, HSBC. Sắp tới là cá khủng long City Bank, Rabo, BHF..
Càng nhiều NH 100% NN là đối thủ của các NHTMCP trong nước thì danh mục lựa chọn đối tác chiến lược của big4 NHQD càng bị thu hẹp.

- Lạm Phát: Như đã nói ở trên, vì mục tiêu bảo vệ nền KT, chính phủ sẽ không bảo vệ TTCK hay tệ hơn nữa là sẽ hy sinh TTCK .

Trong trường các chính sách làm giảm lạm phát không phát huy tác dụng, chính phủ sẽ có các biện pháp mạnh hơn như: làm chậm tiến độ giải ngân vốn ngân sách => làm giảm tốc độ phát triển của các DN.
Mạnh hơn nữa, chính phủ có thể chọn lựa một số doanh nghiệp cực tốt như Vietcombank, Hanoi beer, Saigòn Beer ... bán cho ĐT chiến lược NN trước cho hết room NN rồi mới IPO trong nước nhằm hút bớt tiền trong thị trường về cho ngân sách. Giả sử các DN tốt trên được IPO trong nước liên tiếp với giá khởi điểm thấp sẽ hút tiền từ thị trường NY nhưng cũng hút một lương tiền nhàn rỗi cực lớn trong dân.

4. Tóm lại:
Các Bigboys của TTCK đang chăm chú theo dõi động thái của chính phủ. Mọi hoạt đông mua bán hay đầu cơ giá hiện nay đều là định hướng lobby chính sách. Về PTKT ngưõng cản của Vnindex sẽ là 960-970, ngưỡng hỗ trợ mạnh gần như không còn. Nếu tuần tới Vni đi xuống dưới 900, tức là nó sẽ bắt đầu vào cuộc hành trình đi tìm đáy mới - nếu thực sự như vậy thì sẽ là một tương lai mờ mịt cho Vni yêu dấu.


P/S: nếu ai đọc bài này mà thấy useful, đề nghị VOTE 5*, thks

Thị trường chứng khoán: Tất cả chỉ là tâm lý?



Cuối cùng thì sau chuỗi ngày xuống giá liên tiếp xuyên thủng các mức hỗ trợ và xuống mức thấp nhất là 883,9 điểm. VN-Index cũng chấm dứt đà đi xuống của mình bằng chuỗi ba ngày tăng giá liên tiếp gần đây (7-9.8) và ở mức 923 điểm vào phiên ngày 9/8.


Giai đoạn xuống giá này đã "tra tấn" tâm lý NĐT mạnh nhất kể từ khi VN-Index đạt mức cao nhất rồi điều chỉnh từ đầu tháng 3 năm 2007 đến nay.



Đây có thể coi là thời điểm mà niềm tin vào khả năng tăng trở lại của TTCK của đa số NĐT cá nhân giảm đến mức thấp nhất khi VN-Index xuống dưới cả mức mà HSBC dự báo. Đây là lúc tâm lý chán nản bao trùm, ngay cả những NĐT đã trải qua nhiều thăng trầm của TTCK cũng có nhiều dao động tâm lý đối với những diễn biến nhanh và xấu của thị trường. Vậy thị trường đã hồi phục vững chắc để mua vào?



Xét chung lại, yếu tố làm cho TTCK giảm mạnh như thời gian qua có sự đóng góp nhiều hơn của yếu tố tâm lý của NĐT khi nhìn nhận các sự việc theo chiều hướng không tích cực và đưa ra các hành động tương ứng.Chúng ta thử nhìn các yếu tố theo các góc độ để có một cái nhìn thấu đáo hơn, từ đó có những hành động phù hợp hơn.



Trước hết nói về cung cầu, việc tăng cung có ảnh hưởng đến TTCK và làm giảm giá CP, và có tác động đến phán đoán thị trường sẽ xuống của NĐT. Tuy nhiên, nếu nhìn lại ta thấy rằng việc tác động đến TTCK từ việc gia tăng cung từ IPO hay các công ty phát hành thêm đã xảy ra.



Cơ quan quản lý cũng đã có những động thái điều hoà cung cầu. Các quyết sách của cơ quan quản lý như chỉ thị 03 có tác động tới vốn vào TTCK, nhưng khoảng thời gian áp dụng đủ để cho những tác động diễn ra không quá mạnh.



Nhìn nhận theo hướng tích cực nếu đứng theo góc độ quản lý vĩ mô, thì điều này là hoàn toàn cần thiết và về lâu dài có tác động tích cực là làm cho TTCK phát triển bền vững hơn, củng cố tâm lý cho NĐT. Những phản ứng tiêu cực của NĐT từ việc này chỉ là nhất thời.



Xét về môi trường vĩ mô, thực tế cho thấy nền kinh tế VN tăng trưởng tốt cùng với chính trị ổn định.



Về các công ty cổ phần, mặc dù có sự tăng vốn ồ ạt của các công ty trong thời gian qua làm cho xuất hiện tâm lý lo ngại về tính hiệu quả trong thực hiện các dự án cũng như tính hiệu quả trong việc sử dụng vốn của cổ đông, nhưng thống kê sơ bộ kết quả kinh doanh 6 tháng đầu năm cho thấy một bức tranh tươi sáng khi mà các công ty có sự tăng trưởng cao, lợi nhuận tăng hợp lý với tốc độ tăng vốn, mặc dù còn nhiều dự án các côg ty huy động vốn để triển khai trong thời gian qua chưa đưa vào hoạt đông. Nếu định giá theo các phương pháp thì có thể khẳng định nhiều CP hiện nay đã ở mức rất rẻ.



Theo nhận định của chúng tôi, việc có tác động mạnh nhất tới tâm lý tiêu cực của NĐT giai đoạn vừa qua có đóng góp lớn từ các báo cáo về TTCK VN của rất nhiều các tổ chức trong và ngoài nước được đưa ra một cách liên tục.



Đặc biệt trong đó có những báo cáo và nhận định có tác động "đẩy" VN-Index đi về mốc 900 của HSBC và Merrill Lynch được đưa ra "nhịp nhàng" với các quyết sách của cơ quan quản lý đã làm cho "kỳ vọng "của họ chóng thành hiện thực hơn.



Họ đưa ra các báo cáo khi họ biết trình độ NĐT tại VN còn yếu và họ biết tiếng nói của họ có tác động lớn. Việc làm của các tổ chức đó là dấu hiệu họ rất quan tâm và sốt sắng tham gia vào TTCK tiềm nămg này. Không ngoại trừ khả năng khi HSBC viết ra dự đoán VN-Index về 900, thì mức thực tế họ kỳ vọng có khi chỉ là mức cao hơn 900 điểm.



Có thể nói TTCK VN có tăng trong thời gian tới phụ thuộc vào tâm lý của NĐT có lạc quan hay không nhiều hơn là việc cung cầu, CP đắt hay rẻ. TTCK là thị trường của niềm tin, và TTCK sẽ hồi phục từ đây khi có nhiều dấu hiệu cho thấy các "nhà tạo lập thị trường" (Market makers) đang "vỗ về" niềm tin cho thị trường.

Lại gặp pác này roài, tháng trước pác đoán VNI về 900, khi pác vẫn còn nhiều xiền thì pác là anh hùng. Hôm nay, pác cutloss xong khi khởi nghĩa ở mức 930 trước nữa. Đang cầm xiền pác lại hô hào nó xuống, lần này pác chỉ là kẻ tiểu nhân.
Thế nhé!!!