HPG với những thông tin về tài chính. Cổ phiếu tốt của một doanh nghiệp sắt thép số 1 Việt Nam

Chơi chứng khoán mà chơi hết margin luôn dễ chết lắm, có sao dùng vậy, của thiên hạ thì thèm thật nhưng không nên tham quá.

Chiên gia Bản Việt hôm nay chém gió HPG đây:

Giá: 30.400 VND Giá mục tiêu: 32.300 VND TL tăng: 11,2%
Giá trị vốn hóa: 897 tr USD GTGD/ngày (30 ngày): 1,3 tr USD Room KN: 9%

Ghi chú: Tăng trưởng EPS được tính dựa trên lợi nhuận được điều chỉnh, không tính thu nhập bất thường và có khấu trừ khoản trích vào quỹ khen thưởng và phúc lợi (Thông tư 200).

* Chúng tôi điều chỉnh giảm 4% giá mục tiêu dành cho CTCP Tập đoàn Hòa Phát (HPG) vì việc phá giá đồng nhân dân tệ ảnh hưởng đến biên lợi nhuận từ lĩnh vực thép và giá thép xây dựng giảm 7% trong tháng bảy và tháng tám. Chúng tôi cũng khấu trừ khỏi giá mục tiêu 770 đồng/cổ phiếu do dự phòng cho lĩnh vực nông nghiệp.

* Việc phá giá đồng nhân dân tệ tổng cộng 2,9% trong tám tháng đầu năm 2015 dự kiến sẽ khiến cạnh tranh trên thị trường thép Việt Nam gay gắt hơn và hỗ trợ từ lĩnh vực BĐS và cơ sở hạ tầng (hiện đang hoạt động tốt) cũng không bù đắp được. Do đó, chúng tôi điều chỉnh giảm 3% dự báo lợi nhuận cho năm 2016.

* Tuy nhiên, HPG hiện vẫn giao dịch với PER 6,3 lần trên cơ sở EPS dự phóng 2015 do chúng tôi đưa ra, thấp hơn 33% so với các công ty thép khác trong khu vực.

KQLN cao trong 6 tháng đầu năm 2015: Theo báo cáo đã kiểm toán 6 tháng đầu năm của HPG, LNST từ lĩnh vực cốt lõi tăng mạnh 18% so với cùng kỳ năm ngoái nhờ lĩnh vực thép tăng trưởng mạnh (18%) cũng như tất cả các lĩnh vực còn lại (16% đến 21%). Biên EBITDA Quý 2/2015 của HPG bất ngờ tăng mạnh lên 23,1% vì giá bán trung bình chỉ giảm 3% trong khi chi phí sản xuất giảm khoảng 14%, trong đó giá các nguyên liệu đầu vào giảm từ 6% đến 28%.

Đồng nhân dân tệ bị phá giá, buộc chúng tôi đưa ra dự báo thận trọng cho năm 2016: Chúng tôi điều chỉnh giảm 3% dự báo lợi nhuận 2016 với giả định giá bán trung bình là 10,4 triệu đồng/tấn, thấp hơn 3% so với giả định trước đây. Vì vậy, theo ước tính, tăng trưởng EPS của HPG sẽ đạt 9,1% trong năm 2016, thấp hơn so với dự báo trước đó là 13,1% dù sản lượng bán ra tăng 27% (nhờ giai đoạn 3 dự án BoF đi vào hoạt động). Chúng tôi giả định biên EBITDA lĩnh vực thép đạt 19% trong kịch bản cơ sở, giảm 1% so với biên lợi nhuận 2015. Đáng chú ý, biên EBITDA giảm 1% sẽ khiến giá mục tiêu thay đıi 8%.

HPG có khả năng tài chính mạnh, có thể theo đuổi lĩnh vực chăn nuôi và thức ăn chăn nuôi. Thử thách lớn nhất của HPG trong lĩnh vực thức ăn chăn nuôi là chưa xây dựng được mạng lưới phân phối trong khi CP đã có 3.000 đại lý và Proconco có 2.000 đại lý. HPG đặt mục tiêu thị phần 10% trong 10 năm tới, xấp xỉ nhà sản xuất thức ăn chăn nuôi lớn thứ ba hiện nay là Cargill và đạt tỷ lệ hoàn vốn nội bộ (IRR) đạt tối thiểu 10%-12%. Chúng tôi ước tính lĩnh vực này sẽ mang lại cho HPG 2.640 tỷ đồng doanh thu và 146 tỷ đồng LNST trong năm 2016. Về lĩnh vực chăn nuôi, lĩnh vực này chưa được đưa vào mô hình định giá của chúng tôi do không có thông tin. Cuối cùng, khoản lỗ tối đa liên quan đến chiến lược mới đến nay là 500 tỷ đồng (770 đồng/cổ phiếu).

Hpg vòng nào e cũng MG 1-1 hết. Mua 33 xuống 28 cũng chưa có gì quan ngại nói gì mua giá <30

Tự bản thân tôi thấy có lỗi với anh chị em HPG vì là rằng ko kiên quyết nâng cao ngọn cờ, để đế quốc đe nạt & đàn áp quá thể đáng, cộng với bọn chim lợn nội sản lợi dụng tình hình làm lợi cho bản thân.
Tôi xin nhận hết tội lỗi.
Kính.

tây lông nó đã bán gì đâu mà các cụ cứ xoắn quẩy lên múc với cả cưa chân bàn.Mua giá thấp không hay hơn là liên tục lên phương án bình quân giá xuống sao.30 múc,29 múc bình quân,28x múc bình quân tiếp,trừ phi các cụ bạch thủ HPG chứ không đạn nào cho đủ.

mà tình thế này thì táng ra hôm nay chờ mua lại khéo lại kiếm được kha khá đấy.

10k từ 29 lên 31 kiếm đc 20_củ.
Thực ra ko bõ bèn lắm so với kỳ vọng...
Chúng ta đầu tư vì kỳ vọng...
Mấy ai chốt ở ngưỡng cổng kỳ!!!

BID chuẩn bị vàng, HPG sắp xanh.

Tin để đánh HPG xuống 28.x
http://cafef.vn/hang-hoa-nguyen-lie...-khau-gia-re-trung-quoc-20150914232338596.chn

Các bác chạy cho nhanh nhé ...

chết mấy công ty thép nhỏ. HPG lại lên ngôi
HPG tăng trưởng hơn 50% đó thôi

BID

cầu giảm cái là cung tăng đột biến ngay :v