HSG - DN Có sự thay đổi lớn về chiến lược KD, Sản Lg & Thị Phần tiêu thụ

Năm 2013 HSG đặt LNST thuế 480 tỷ chia cổ tức bằng tiền mặt 25%, năm nay vuợt kết họach 49% - 58% có thể HSG sẽ nâng cổ tức lên 30%!!!

- HSG là hàng cơ bản, là 1 trong số rất ít CP trong VN30 và HNX30 thoả mãn các tiêu chí của không những thuyết đầu tư giá trị (Warren Buffet)

hay thuyết đầu tư "dogs of the dow" - 1 biến thể của đầu tư giá trị (Michael Higgins)
http://cafef.vn/thi-truong-chung-khoan/phuong-phap-dau-tu-dogs-of-the-dow-20150923153051443.chn
+ % LS: 8.7
+ Năm thu hồi vốn: 11.5

Mà còn thỏa mãn cả thuếyt đầu cơ của (William Oniel's)

- Mình định giá con này theo 2 phương pháp có giá thấp nhất:
+ Benjaming Graham: 60.771
+ P/E: 58.847
=> Giá trung bình 59.779

PS: Mình ít khi dùng mô hình định giá công ty theo P/B vì B dễ bị doanh nghiệp biến hoá. Mình cũng ít dùng mô hình P/E trung bình vì nó chịu ảnh hưởng của thị trường

Vậy là số cp quỹ còn lại sẽ đc tính cho năm sau (niên độ 2015-2016). Cho em hỏi ngu : Phần ln từ việc bán cp quỹ này có đc tính luôn vào lnst hay đc ghi nhận vào thặng dư vốn cổ[phần vậy bác?

Trong khó khăn mới tạo ra cơ hội. Điều đó đến từ lợi thế của doanh nghiệp qua sản lượng tiêu thụ tăng cả nội địa lẫn XK. Vậy lợi thế của HSG là gì? ( Lưu ý giá bán hàng của HSG ở nội địa và XK đều cao hơn các doanh nghiệp khác cùng ngành)

Nếu HSG chỉ cần giảm 400 tỷ hàng tồn kho.... thì các chỉ số tài chính của HSG đẹp như 1 bức tranh. Bạn nên lưu ý HSG đang họat động sau 1 năm đầu tư và tái cấu trúc làm sao có chỉ số đẹp tất cả được!

Chủ đề đang trao đổi về sự thay đổi về LƯỢNG & CHẤT của DN, sự thay đổi này đến từ chiến lược SXKD mới của HSG. Sự thay đổi này tạo ra lợi thế gì ở tt nội địa và XK của doanh nghiệp..

Cám ơn các nội dung chia sẻ và nhận định của bạn rất nhiều!!!

Eps năm nay trên 6k thì tháng 10 khả năng lại thưởng cổ tức 30% luôn. A Vũ và cty con cũng vừa mua thêm 100k. Chắc để đón đầu

Lợi thế của HSG chính là thương hiệu

HSG còn cổ tức 30% bằng CP của năm 2014 chưa chia. Như vậy trong thời gian tới tổng cổ tức HSG chia từ 55% - 60%

Theo số liệu báo cáo mới nhất từ Hiệp hội Thép Việt Nam (VSA), trong tháng 8 năm 2015, bán hàng tôn mạ KL&SPM đạt 173.440 tấn, tăng nhẹ 0,2% so với tháng 7 và tăng 14,6% so với cùng kỳ năm 2014. Trong đó, Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen chiếm thị phần lớn nhất.
Cụ thể, về tình hình sản xuất, tháng 8/2015, sản xuất tôn mạ kim loại và sơn phủ màu (KL&SPM) của các thành viên Hiệp hội Thép đạt 255.118 tấn, giảm 4,6% so với tháng 7 và tăng 7,5% so với cùng kỳ năm 2014.
Bán hàng tôn mạ KL&SPM đạt 173.440 tấn, tăng nhẹ 0,2% so với tháng 7 và tăng 14,6% so với cùng kỳ năm 2014. Trong đó, xuất khẩu tôn mạ đạt 73.296 tấn, giảm 1,4% so với tháng 7 và tăng 13,4% so với cùng kỳ năm 2014.
Cộng dồn 8 tháng năm 2015, sản xuất tôn mạ KL&SPM của các thành viên VSA đạt 1.961.157 tấn, tăng 13,1% so với cùng kỳ năm 2014. Bán hàng tôn mạ KL&SPM đạt 1.333.937 tấn, tăng nhẹ 0,2% so với tháng 7 và tăng 16,3% so với cùng kỳ năm 2014.
Xuất khẩu tôn mạ trong 8 tháng năm 2015 ước đạt 568.879 tấn, tăng 9,4% so với cùng kỳ năm 2014.
Về thị phần, năm doanh nghiệp chiếm thị phần tôn mạ KL&SPM lớn nhất là Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen, Công ty CP Tôn Đông Á, Công ty Tôn Phương Nam, Công ty CP thép China Steel Sumikin Việt Nam (CSVC), Công ty CP thép Nam Kim.
Cụ thể, Tôn Hoa Sen sản xuất ước đạt 904.131 tấn, bán hàng đạt 242.510 tấn, chiếm 31,70% thị phần tôn mạ KL&SPM. Tôn Đông Á sản xuất ước đạt 112.862 tấn, bán hàng ước đạt 105.551 tấn, chiếm 13,80% thị phần. Tôn Phương Nam sản xuất ước đạt 155.010 tấn, bán hàng đạt 79,885 tấn, chiếm 10,44% thị phần. CSVC sản xuất ước đạt 97.728 tấn, bán hàng đạt 79,360 tấn, chiếm 10,37% thị phần. Nam Kim sản xuất ước đạt 174.980 tấn, bán hàng đạt 74.028 tấn, chiếm 9,68% thị phần.

Sản lượng sản xuất và tiêu thụ của 5 doanh nghiệp tôn lớn nhất cả nước 8 tháng đầu năm 2015 (đơn vị: tấn)

HSG rất tốt nhưng cũng rất chậm tiến, e ý chỉ thích các anh yêu ở quanh giá 40 này thôi