LCG - Tái cấu trúc quyết liệt để trở lại đường đua

Chào các bác,

Thị trường đang vào sóng đẹp, tôi xin phép mở topic này để thảo luận về một con hàng dự sẽ rất nóng của 2016, giúp các bác cập nhật thông tin và có thể kiếm nhiều xèng từ việc đầu tư của mình.

Đó là LCG – Cổ phiếu công ty CP Licogi 16

Quá khứ của em nó bị hắt hủi khá nhiều bởi khoản nợ vay lớn và dự phòng lỗ từ dự án xăng sinh học Ethanol. Trải qua quá trình tái cơ cấu quyết liệt trong năm 2014, KQKD của LCG cơ bản đã phục hồi tương đối tốt và đã hết lỗ lũy kế.

Tôi đánh giá quá trình tăng trưởng của LCG đã trở lại, bởi những lý do sau đây:

- Tài chính cái thiện: nợ gốc được trả dần, chi phí lãi vay liên tục được tiết giảm qua hàng quý, hết lỗ lũy kế

- Kết quả kinh doanh 2015 kém tích cực đã phản ánh vào giá. Mặc dù LNST chỉ đạt 35% kế hoạch năm (45 tỷ) nhưng chủ yếu là do các khoản thanh toán chậm so với dự kiến. Bù lại các nguồn thu này sẽ được chuyển sang các kỳ báo cáo 2016.

- Nhiều dự án khả thi: LCG là công ty có thương hiệu mạnh trong lĩnh vực xây dựng và BĐS, hưởng lợi từ thị trường đang ấm lại. Các dự án của LCG ở khu vực Nhơn Trạch Đồng Nai đang có cơ hội mới nhờ sự khai thông cơ sở hạ tầng từ dự án cao tốc Long Thành - Dầu Giây, cầu nối giữa Q.9 và Nhơn Trạch và việc khởi công Sân bay Long Thành.

TIỀM NĂNG 2016

LCG hiện đang có giá trị hợp đồng gối đầu tương đối lớn trong năm 2016. Trong đó, giá trị hợp đồng xây dựng hạ tầng giao thông từ năm 2015 chuyển sang đã vào khoảng 917 tỷ đồng bên cạnh giá trị xây lắp các công trình điện dự kiến khoảng 260 tỷ đồng. Ngoài ra, LCG cũng đang tham gia đấu thầu một số công trình lớn như BT đường Bình Tiên, Bắc Giang – Lạng Sơn, khu nhà ở công nhân ở ******* với tổng giá trị thi công ước tính hơn 1.500 tỷ đồng.


Ngoài ra LCG đang có khá nhiều hợp đồng trúng thầu sẽ công bố trong năm 2016 này mà tôi sẽ liên tục cập nhật bên dưới topic, các bác có thể theo dõi.

ĐỊNH GIÁ

Ở vùng giá hiện tại, LCG đang giao dịch với mức chiết khấu gần 60% so với giá trị sổ sách. Mức định giá của các công ty chứng khoán dao động từ 8.4k – 9.6k. Còn bản thân tôi tin với đà tăng trưởng đang trở lại, LCG sẽ vượt mệnh giá trong thời gian gần.

Khuyến nghị đầu tư dài hạn hoặc lướt sóng theo kỹ thuật đều tốt



Kịch bản 1: LCG sẽ tích lũy đi ngang 1 thời gian quanh 6.5 – 7, sau đó break trendline và tăng. Nếu chưa có hàng thì nên mua vào khi dấu hiệu break rõ ràng
Kịch bản 2: Giá sẽ giảm và test trở lại hỗ trợ 6 – 6.2 trên MA50, có thể mua vào vùng này

Mục tiêu 1: 8.5 – 9 (30% theo định giá, ~3 tháng)
Mục tiêu 2: 10 (50% theo đỉnh cũ, ~6 tháng – 1 năm)
Vượt 10 thì cả một bầu trời phía trước.

Chúc các bác đầu tư thành công!