LDG - Siêu cổ có vốn hoá thấp hơn cả giá trị quỹ đất 1200 ha

LDG - SIÊU CỔ PHIẾU 2022

GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY:

• Ngành nghề kinh doanh:

Ngành nghề chủ lực và trọng tâm của LDG từ khi thành lập đến nay luôn là kinh doanh bất động sản gồm sản phẩm đất nền, nhà phố, căn hộ, khu đô thị …

• Địa bàn kinh doanh:

Hiện nay, địa bàn kinh doanh của LDG đã được mở rộng ở cả 3 miền (Bắc, Trung và Nam) với các tỉnh thành như Quảng Ninh, Đà Nẵng, Nha Trang, Bình Dương, Đồng Nai, Bà Rịa – Vũng Tàu, TP.HCM, Cần Thơ

Bản cáo bạch 2020 : http://images1.cafef.vn/Images/Uploaded/DuLieuDownload/2020/LDG_20CN_BCTN.pdf 38

CÁC DỰ ÁN CỦA LDG:
LDG Hiện tại đang triển khai khoảng tầm 12 dự án nhỏ, vừa , và siêu lớn. Ở đây tôi chỉ đề cập đến 5 dự án lớn nhất, triển vọng nhất của LDG trong năm 2022 sắp tới.

TÌNH TRẠNG DỰ ÁN:

• LDG SKY :

Chi tiết: https://www.ldg.vn/ 30

Tiến độ: Đã bắt đầu đóng cọc vào tháng 12/2021, dự kiến đến 6/2022 sẽ hoàn thiện toàn bộ thủ tục pháp lý.

• LDG RIVER:

Chi tiết: LDG RIVER THỦ ĐỨC -【WEB SITE CHÍNH THỨC】- LDG GROUP 18

Tiến độ: Đang hoàn thiện pháp lý

• LDG GRAND MIỀN BẮC : 420 HA TẠI HẠ LONG - QUẢNG NINH

Chi tiết:Dự án LDG Grand Miền Bắc tại Quảng Ninh 20

Sơ lược: Đất sạch 50 năm

Tiến độ : Đang hoàn thiện pháp lý, dự kiến triển khai vào quý I/2022

• LDG GRAND MIỀN TRUNG: 29 HA BÃI BỤT SƠN TRÀ - ĐÀ NẴNG

Chi tiết: LDG Grand Miền Trung || Dự án nghỉ dưỡng đẳng cấp Đà Nẵng 9

Sơ lược: Đất sạch mua lại của Hải Hà với giá 552 tỷ

Tiến độ : Đang hoàn thiện pháp lý

• LDG GRAND MIỀN NAM: 220 HA XUYÊN MỘC - VŨNG TÀU

Chi tiết: Dự án LDG Grand Miền Nam tại Bà Rịa - Vũng Tàu 6

Sơ lược: Đất sạch mua lại của công ty thủy sản bình minh vào tháng 6/2020 với giá 133 tỷ. Đã GPMB, 1/500, tỉ lệ xây dựng 15% nhưng đang xin quy hoạch lại với tỉ lệ xây dựng lên đến 45%

Tiến độ : Đang hoàn thiện pháp lý

PHÂN TÍCH ĐIỂM MẠNH CỦA LDG TRONG NĂM 2022

1. Quỹ đất sạch rất lớn so với vốn hóa của công ty:

• Toàn bộ đất là đất sạch, chỉ vướng mắc pháp lý về quy hoạch và xây dựng.
  
  
• Hiện tại quỹ đất chỉ riêng 3 dự án Grand đã là 670 HA
  
  
• Công ty còn thâu tóm thêm 495 HA đất tại Vạn Hương, Khánh hòa (dự kiến xây dựng khu du lịch nghỉ dưỡng cao cấp) , link video họp đại hội cổ đông 2021 đã nói về dự án này : Vì sao LDG lãi khủng từ dự án Vạn Hương (trồng rừng ở Khánh Hòa)? Tiềm năng thế nào? 27

=> Tổng quỹ đất công bố cho tới thời điểm này : Gần 1200 HA

Được biết tổng mức đầu tư vào quỹ đất của LDG từ năm 2018 - 2020 là 4,000 tỷ => LDG mua 1200 HA với giá 330,000/m2

Vậy thiên thời bơm tiền, lạm phát thì quỹ đất trị giá vốn 4000 tỷ sẽ trở thành bao nhiêu? Được biết giá đất tại Hạ Long, Bãi bụt, Xuyên mộc đang tăng chóng mặt, nhiều nơi đã tăng x2 so với thời điểm 2018-2020.

Tính toán một phép tính đơn giản : Vốn chủ công ty 3000 tỷ + vốn mua quỹ đất 4000 tỷ => Tổng tài sản công ty 7000 tỷ, mà vốn hoá hiện chỉ đang là 6000 tỷ???

1. Đất xanh ( DXG ) thoái vốn, LDG thoát khỏi cảnh chỉ đi bán “lúa non”:

Trước kia LDG chuyên đi gom đất rồi bán cho DXG xây dự án : bán lúa non

Ví dụ như dự án Grand phú quốc bán cho Vin vô cùng tiếc nuối (thu về 1,600 tỷ)

Nhưng từ 2018 LDG quyết tâm thay đổi, vì thế DXG biết không thể lợi dụng đc LDG nên đã thoái vốn vào năm 2020. Từ đó LDG đổi logo, cơ cấu lại, chiêu mộ thêm nhân tài, bổ nhiệm các vị trí quan trọng mới (phó giám đốc tài chính, phó giám đốc phát triển dự án….) và quyết tâm đưa công ty lên thị giá 1 tỷ đô vào năm 2022.

PHÂN TÍCH ĐIỂM YẾU CỦA LDG:
-Lùm xùm về pháp lý khá nhiều dự án, tuy nhiên LDG bắt đầu gom quỹ đất từ 2018, đúng lúc luật đất đai sửa đổi 2018 được ban hành, và không chỉ riêng LDG mà gần như tất cả các công ty BĐS gom quỹ đất trong giai đoạn này đều dính pháp lý. Chi tiết pháp lý các dự án của LDG đã được giải trình trong bài báo này: LDG - Công và Tội - Thời và Cơ 30

=> Đánh giá: Vấn đề pháp lý của LDG không hề đáng lo, chưa kể mới đây trong kỳ họp quốc hội bất thường 4/1/2022 vấn đề pháp lý của các dự án BĐS trên cả nước sắp được gỡ bỏ : Chính phủ đề xuất sửa loạt quy định về xây dựng nhà ở, khu đô thị - VnExpress Kinh doanh 13

-Thiếu tiền để làm các dự án lớn: Tổng mức đầu tư của 3 dự án Grand là 61,000 tỷ. Vì vậy đây sẽ là bài toán LDG cần phải giải trong năm 2022-2025, nhưng trước mắt sau khi hoàn thiện pháp lý xong các dự án vừa và nhỏ (ldg sky, ldg river, 700 căn biệt thự Viva ….) thì ldg sẽ vẫn có dòng tiền mạnh mẽ để tái đầu tư.

Đặc biệt dù dính pháp lý nhưng LDG vẫn huy động được 700 tỷ tiền ký quỹ đặt cọc từ các dự án cũ ( Nhà đầu tư vẫn rất tin tưởng LDG )

-Chưa có các quỹ lớn rót vốn : Tuy nhiên khi cổ phiếu LDG được đẩy lên cao thì sẽ dễ dàng tìm kiếm các quỹ đầu tư hơn.

-Cổ phiếu trôi nổi nhiều : Đây là vấn đề cực kỳ quan trọng đối với ban lãnh đạo công ty, nếu không gom thêm cổ phiếu thì ban lãnh đạo có thể mất công ty bất cứ lúc nào, công sức đi gom quỹ đất từ 2018 để rồi cho người khác về hưởng thành quả?

KẾT LUẬN:
-Đầu tư vào LDG giai đoạn này là vô cùng tốt vì các lí do sau:

1. Các dự án LDG còn đang trong quá trình hình thành, 3 đại dự án Grand bắc trung nam chưa mở bán => Được hưởng lợi rất lớn trong giai đoạn bơm tiền này, đến khi giá đất X2 thì công ty lãi lớn, còn ví dụ những công ty như NLG dù quy mô lớn nhưng dự án đã và đang mở bán nên cổ phiếu tăng trưởng rất kém.
2. Công ty những năm trước rất khó khăn, giá cổ phiếu rẻ, chưa tăng nhiều. Hiện tại giá cổ phiếu dù đã tăng 400% từ đầu năm nhưng vẫn chưa phản ánh hết giá trị quỹ đất chứ chưa nói gì đến tiềm năng phát triển của công ty trong năm 2022.
3. Mặt bằng các cổ phiếu BĐS có quỹ đất lớn đã tăng hết, chỉ còn sót lại LDG là tiềm năng nhất, dòng tiền sẽ chảy chỗ trũng vào LDG
4. Tâm lý Fomo của nhà đầu tư muốn săn cổ phiếu BĐS giá rẻ có quỹ đất lớn để được hưởng lợi thời kì bơm tiền (CEO, DIG…đã tăng quá nóng nên nđt mới rất sợ tham gia)
5. LDG luôn nằm trong top các cổ phiếu được cá mập gom nhiều nhất trong 1 tháng qua. Đỉnh điểm là phiên 5 triệu cổ giá sàn giá 19.7 bị chén sạch trong đúng 3 phút gây chấn động tam sàn. Link video : https://youtu.be/T0Kj6qykYUY 85
6. Các cổ đông chiến lược của LDG vô cùng tin tưởng và quyết tâm đi theo, theo dõi sự phát triển của công ty đến cùng.

ĐỊNH GIÁ LDG TRƯỚC MẮT : TARGET 4X ĐỂ TƯƠNG XỨNG VỚI GIÁ TRỊ TÀI SẢN HIỆN CÓ CỦA CÔNG TY.

Nhóm ■■■■ cổ đông LDG : http://■■■■.me/g/xktmuc710

Nguồn: https://****.com/t/ldg-sieu-co-co-v...SIB8-jExYtSy93jNEo8aeO3MI8GzYv2NqL6jm838WCfhA