MFS: Mobifone xuất chiêu - Hành trình 9x...

Ai đã từng là chủ Doanh nghiệp sẽ thấy sự khó khăn khi kiếm lợi nhuận nó như thế nào. Mìn nói vậy các bạn chủ doanh nghiệp sẽ hiểu, còn mấy bác nhân viên suốt ngày làm k lo làm, chỉ thích tăng lương k bao giờ hiểu.

Nếu đã hiểu sẽ thấy thèm khát 1 doanh nghiệp chỉ bỏ ra khoảng 180 tỷ để mua 1 doanh nghiệp có 85 tỷ tiền mặt và dòng tiền về hàng năm khoản 75 tỷ. Vậy là hơn 1 năm đủ tiền . Các năm sau 0 đồng thu tiền . Chưa tính tài sản 260 tỷ dc sở hữu với giá 0 đồng.

Ngắn gọn vậy. Các bạn cứ lập doanh nghiệp ra sẽ hiểu và them khát MFS đến mức nào.

1 điều nữa cần nói là cổ đông cũ ko thiếu tiền.

Vậy thôi nhỉ. Mua bán và phân tích là quyết định của từng cá nhân. Ai giỏi tới đâu dùng tới đó.

mình chờ bài viết của bạn phân tích eps: 10k có dẫn chứng
bây giờ thì chịu rồi

Sáng mai nhé

Chắc Bác ấy hưng phân nên hơi chém tý quá tay tý

Tuy nhiên, nếu khấu hao hết thì EPS có thể ở mức 8-9K là khả thi đó Bác trong đk MF.S không có đầu tư mới. Giá trị khấu hao cuối năm là 235 tỷ, đầu năm là 199 tỷ => vậy chi phí khấu hao trong năm ~36 tỷ. Riêng “Khoản” này nếu khấu hao hết thì EPS cũng được tầm 5K

Phải vậy không nhỉ Bác @f3192006

hihi sáng mai e sẽ liệt kê chi tiết cho các bác. Làm excel cho dễ ạ

Như mình có comment trang trước là MFS không chê được nếu nhìn vào số liệu quá khứ và tình hình tài chính DN

Cái quan trọng hơn là cái tương lai và kế hoạch phát triển như thế nào. Nhìn vào bảng cáo bạch, và các báo cáo cũ thì hình dung không ra.

Đây là điểm mấu chốt FA cần làm sáng tỏ. Còn định giá dựa trên history thì vô cùng rẻ rồi.

EPS forward là 4k Theo dữ liệu cũ+5k do hết khấu hao từ quý IV năm 2019 này = 9k rồi

Giá trị TSCĐ của phần máy móc được khấu hao nhanh là tầm 27 tỷ đến 31.12.18, số này theo tốc độ khấu hao hiện tại là đến tháng 9 sẽ hết. Từ quý IV năm nay khấu hao phần máy móc thiết bị là =0. Theo đó quý IV sẽ có thêm khoảng 8 tỷ đến 9 tỷ LN từ việc hết khấu hao. Còn sang năm là 35 tỷ.

Phải tính cả việc không tý nợ vay ngắn hạn và dài hạn thì cũng ko phải trả lãi vay

--- Gộp bài viết, 21/04/2019, Bài cũ: 21/04/2019 ---

EPS 9k giá 30. Sự phi lý của thị trường

Chắc bác f3192006 tính luôn phần tiết kiệm lãi vay vì năm. nay ko còn vay xu nào nên ra 10k

EPS forward = 4.2k +5k khấu hao+ tiết. kiệm lãi vay và tăng thêm dthu tài chính từ dòng tiền gửi NH =10k là logic rồi.

năm 2018 cash dư là 85 tỷ gồm 50 tỷ tiền mặt và 35 tỷ tiền gửi NH

Net cash flow from operation = Net profit + depreciation
Năm 2019 net cash flow= 29 tỷ lãi + 27 tỷ khấu hao+8 tỷ lãi tăng bất thường quý IV do hết khấu hao= 64 tỷ.

Giả định 50 tỷ vẫn được giữ cash thì tiền gửi NH cuối năm nay là 35 tỷ+64 tỷ =100. tỷ làm tròn. Dthu tài chính sẽ tăng từ 2.8 tỷ lên tầm 8 tỷ 2019