Mua bán quá thường xuyên và dựa hoàn toàn vào PTKT là tự sát

Tuần trước tôi có viết một bài về " Sự nguy hiểm của các cổ phiếu đầu cơ" trên diễn đàn F319.com. Qua đó tôi cũng kết giao thêm nhiều NĐT mới tham gia trên thị trường, trao đổi với họ tôi nhận ra một điều rằng. Hiện tại có rất nhiều group **** tư vấn chứng khoán. Và rất nhiều trong số đó dường như ngày nào cũng có các khuyến nghị mua bán gửi đến các NĐT. Đa số những khuyến nghị này chỉ dựa trên các tin tức đầu cơ ngắn hạn, hay dựa hoàn toàn 100% vào PTKT bất chấp nội tại doanh nghiệp như thế nào mất đi bản chất của một NĐT thật sự là sự tìm hiểu và phân tích kĩ lưỡng nền tảng và tiềm năng của doanh nghiệp.
Rồi trong hàng loạt các khuyến nghị đó họ sẽ chọn ra những khuyến nghị tốt nhất để PR về sự hiệu quả của mình, nhưng khi trở thành khách hàng của họ một thời gian. Nhiều NĐT mới nhật ra rằng không thật sự hiệu quả như mình nghĩ ban đầu, có nhiều lệnh thua lỗ chứ không phải toàn những lệnh thắng như họ đã từng PR.
Nhưng chưa cần xét đến sự hiệu quả trong các khuyến nghị đầu tư. Việc ngày nào cũng giao dịch khuyến nghị cho NĐT đối mặt với 2 vấn đề rất tai hại:
- Thứ nhất: Chịu chi phí rất lớn. Hầu hết các NĐT thường ít để ý và tính toán chi phí mình phải chịu. Nhưng việc giao dịch thường xuyên nó tốn kém chi phí rất nhiều.
Tôi ví dụ 1 tài khoản 1 tỷ thường xuyên giao dịch và sử dụng margin vay nợ 500tr lên 1,5 tỷ. Một tuần bạn mua bán một vòng với phí giao dịch 0.15% thì bạn mất 0.3% cho mỗi vòng giao dịch. Cộng thêm 0.1% thuế thu nhập. Vậy nghĩa là bạn mất 0.4% phí giao dịch mỗi lần. Một năm sẽ mất khoảng 20.8%. Vậy nếu giá trị giao dịch trung bình mỗi vòng là 1,5 tỷ. Bạn sẽ mất khoảng 312tr. Cộng với tiền lãi margin của 500tr thì chi phí lên đến 350tr mỗi năm. Nghĩa là bạn phải có mức lợi nhuận tối thiểu 35% trên vốn đầu tư mỗi năm mới hòa vốn và có lợi nhuận.Nhưng cho dù một nửa của 35% cũng là quá lớn. Nhiều NĐT kinh nghiệm lâu năm hay các quỹ đầu tư chuyên nghiệp cũng chỉ mong đạt được mức lợi nhuận trung bình khoản 20% qua các năm đã là điều mơ ước của họ. Ngay cả bậc huyền thoại sống Warren Buffett chỉ đạt được mức lợi nhuận trung bình là 20% mỗi năm. Chưa kể nhiều NĐT còn dùng đòn bẩy cao hơn ví dụ của tôi rất nhiều và tất nhiên chi phí phải gánh chịu cũng cao hơn rất nhiều.
- Thứ hai là dễ dàng mắc sai lầm: Việc quá dễ dãi trong các quyết định đầu tư của mình không có sự phân tích kĩ lưỡng nó khiến cho khoản đầu tư của bạn đối mặt với nhiều rủi ro mà bạn chưa nghĩ tới. Sự thiếu kĩ lưỡng ngay từ ban đầu của bạn sẽ dẫn đến hàng loạt các sai lầm sau này . Dễ thấy nhất là sai lầm bán đi các cổ phiếu tốt, tiềm năng chỉ vì nó đã tăng nhiều và đạt lợi nhuận mong muốn ban đầu của bạn mà mua các cổ phiếu kém tiềm năng khác. Hay là không chịu cắt lỗ các cổ phiếu có nội tại doanh nghiệp yếu kém, đang đi xuống đôi khi còn mua quân bình giá. Đó thường là những quyết định vô cùng sai lầm chả khác nào bạn đổi 1 viên ngọc sáng lấy 1 đống sắt vụn.
Cho nên việc mua bán thường xuyên một cách lâu dài là 1 sự tự xác. Đây là những sai lầm căn bản mà các NĐT thường mắc phải. Còn việc mua bán chỉ dựa hoàn toàn 100% vào PTKT sẽ đối mặt với những rủi ro gì. Thì tôi sẽ chia sẽ ở một toppic khác.
P/S: Hiện tại tôi và đồng nghiệp của mình đang vận hành một room **** mà tất cả các khuyến nghị mua bán đều phải dựa trên nền tảng FA trước. Danh mục cũng có một mức tỉ suất sinh lời vượt trội so với Index. Điển hình Index hơn một tháng qua không có nhiều sự đột biến nhưng tỉ suất sinh lời trung bình của các cổ phiếu trong danh mục đang là 15%. Trong đó có những cổ phiếu đạc mức lợi nhuận gần 30% như HSG và STB nhưng vẫn còn đang nắm giữ. Nếu các NĐT quan tâm có thể inbox **** và tôi cũng không ngại chia sẻ cho các bạn về danh mục hiện tại cũng như các luận điểm đầu tư về danh mục này.
----------KÍNH CHÚC TẤT CẢ MỌI NGƯỜI MỘT BUỔI TỐI CUỐI TUẦN THƯ GIÃN THOẢI MÁI------