Phân tích cơ bản và ứng dụng thực tiễn

LAs và Vre đồng khởi rồi bạn

Chúc mừng bạn ^^

Bác chủ cho e xin ý kiến về HHS DXG và NVL ạ

HHS mình từng tham gia 1 đoạn, tg min 15 (trước vụ PHRL) chủ yếu thăng dự tại dự án New city 2. DXG thì mở bán Gem riverside mình cũng từng tg 2x nhé. NVL về cơ bản mình chịu nhé, do NVL có 11 dự án mới tạm đóng tiền SDD giai đoạn 2018-2020 nếu NQ 170 áp dụng theo khung giá cũ ngày xưa và không theo Luật đất đai thì NVL vẫn có cửa về p/b cao hơn

--- Gộp bài viết, May 29, 2025, Bài cũ: May 29, 2025 ---

Cả nhà có thể chia sẽ về các cổ đang cầm: các key, các câu chuyện và diễn giải. Rồi a/e cùng phân tích phản biện ^^

Hiện PVS đang có KEY tổng thầu EPC cáp ngầm bán điện NLTT từ Việt Nam qua Malaysia và Singapore.
Bác đánh giá sao về KEY này bác.

Cái này mình chưa nghiên cứu, bác chia sẽ thêm thông tin về Quy mô và tính chất gói thầu với ạ ^^

"- Việt Nam đã ký thỏa thuận xuất khẩu điện xuyên biên giới với Malaysia và Singapore để phát triển và cung cấp năng lượng tái tạo, đặc biệt là điện gió ngoài khơi. Dự án trị giá 5 tỷ USD (công suất ban đầu 2.300 MW) sẽ xuất khẩu 1.200 MW điện sang Singapore thông qua cáp ngầm dài 1.000 km, với nghiên cứu khả thi dự kiến vào năm 2026 và Quyết định đầu tư cuối cùng (FID) vào năm 2027.
- PVS đang chuẩn bị trở thành tổng thầu EPC với tiềm năng tăng trưởng tích cực."

Em nghĩ cáp ngầm trên biển thì dường như PVS với kinh nghiệm và trang thiết bị sẵn có sẽ có lợi thế độc quyền.

Cũng là key tăng trưởng dài hạn tốt của PVS, PVS khi chưa có key đó mình vẫn tg 32-34. Đợt kéo về 4x (sóng đó mình có tham gia) thì mình vẫn bảo giá đó đắt. Key này dài hạn xem ra PVS ổn do: dưới giá trị + có key tăng trưởng dài hạn tốt. PVS vốn mạnh về điện gió ngoài khơi, giờ xuất khẩu điện + làm dc tổng thầu truyền tải thì xem ra ok. Phần CÁP ngành điện thì mình làm nhiều thấy LNG toàn trên 20% là cao nhất trong ngành xây lắp rồi (thường báo giá lập dự toán không khấu trừ phần chiết khấu thương mại nên DN ăn dc phần này)

KLB nay có cây khá tốt, định giá vốn hoá mức an toàn của VLB: 6,8k tỷ+1.2x3k tỷ =10.4k tỷ (tương ứng mức giá 28.8k/cp). Mức định giá dựa trên chất lượng tài sản tương đối tốt, mức bù rủi ro tài sản dựa trên sự gia tăng lợi nhuận năm (tức p/e càng thấp có thể khiến p/b cao lên, hay có thể nói rằng ROE cao thì p/b cao lên)

Nhờ bạn đánh giá về NVB, bank cũng đang tái cơ cấu khá tốt