Phân tích cơ hội đầu tư BHS - Hậu thoái vốn

☆ CEO Trần Quế Trang cho biết:

: "Nợ ngắn hạn tăng gấp đôi là do BHS nhận định giá đường thô sẽ tăng, do đó BHS mạnh dạn mua trước đường thô để tối ưu hóa hiệu quả kinh doanh, thực tế hiện nay đã cho thấy nhận định của BHS là đúng khi giá đường thô nhập khẩu đã tăng mạnh trong thời gian qua, từ mức 300 USD/tấn đầu năm 2016 lên hơn 400 USD/tấn hiện nay."

: "BHS đang sở hữu Nông trường Thành Long với diện tích 1.200 héc ta, với kinh nghiệm quản lý và sự am hiểu về mía đường, BHS đặt mục tiêu biến Thành Long trở thành nông trường kiểu mẫu tại Việt Nam."

: "Căn cứ vào các phân tích, đánh giá thị trường và nội lực của BHS, Ban điều hành tự tin rằng với đà thực hiện kết quả kinh doanh 3 quý của niên độ 2015 - 2016 khả quan như trên, quý IV hoàn toàn có khả năng bứt phá so với chỉ tiêu ĐHĐCĐ và HĐQT đặt ra."

http://tinnhanhchungkhoan.vn/chuyen...trai-phieu-tai-cau-truc-tai-chinh-153982.html
_______________________________________
☆ [Chuổi bài góc nhìn môi giới của SSI]Ngành Đường 2016 - Sản lượng giảm dẫn đến thiếu cung - BHS (Mua)

Hạn hán liên tiếp làm nguồn cung đường trong nước trong mùa vụ 2015-2016 dự báo sẽ sụt giảm 15,9%, tương đương 1,45 triệu tấn so với niên vụ trước đó. Theo đó, giá đường (RS) trong nước đã tăng 35,6% kể từ đầu năm 2015 và 11% kể từ đầu năm 2016 đến nay.





Quan sát hai công ty KTS và SLS đang có lợi nhuận tăng trưởng trong quý 1 nhờ giá đường tăng ấn tượng đang có EPS quý 1 2016 lần lượt là 4.710 đồng/cp ( so với 175 đồng trong quý 1/2015) và 7.014 đồng/cp (+293% cùng kỳ) và dùng phương pháp ước tính, ngành đường tại Việt Nam tính theo năm tài chính 6/2016 đang giao dịch tại P/E 19,6 lần ( bao gồm cả SBT), nếu loai bỏ cổ phiếu SBT ra khỏi rổ, ngành đường Việt Nam đang giao dịch tại P/E 2016 dự báo 12,7 lần.

Theo chuyên viên phân tích ngành đường tại SSI, BHS đang giao dịch tại P/E 2016 11,1 lần, gần tương đương trung bình ngành nhưng lại thấp hơn SBT (24,2 lần), LSS (20,2 lần) do áp lực bán ngắn hạn của cổ đông lớn SBT. Chuyên viên này thích BHS dựa trên các luận cứ sau:

- Giá đường kỳ vọng tiếp tục tăng giá trong niên vụ 2016-2017

- BHS là công ty có thương hiệu lớn nhất trong ngành đường Việt Nam, là nhà máy duy nhất có thể hoạt động suốt cả năm nhờ hệ thống chế biên đường thô thành đường tinh luyện sử dụng than và bã mía.

- Vùng nguyên liệu 17.700 ha, lớn thứ 3 so với các công ty đường đang niêm yết.

- Lượng khách hàng ổn định theo cơ cấu: B2B ( 80%) và B2C (20%)

- Đang mở rộng thị phần ra miền Trung và miền Bắc thông qua đường Ninh Hoà.

- Định giá hợp lý: dự báo lợi nhuận niên vụ 2015 - 2016 đạt 284,5 tỷ (+124,4%), tương đương thu nhập trên mỗi cổ phiếu trước khi phát hành ESOP là 1.624 đồng. Dựa trên P/E trung bình ngành đường 12,7 lần, BHS có giá trị định giá hợp lý tại 20.624 đồng/cp.



Tìm hiểu nguyên nhân vì sao BHS không vận động theo xu hướng giá đường thế giới, nơi mà LSS, SBT, SLS, KTS… đều đang trong xu thế tăng giá mạnh thì nguyên nhân lớn nhất đến từ thương vụ sát nhập SBT-BHS đang trong quá trình thực thi vì vậy, sự kiên nhẫn là rất cần thiết tại thời điểm này khi “quả lắc được trả về đúng vị trí cân bằng”.

http://ndh.vn/goc-nhin-moi-gioi-bien-dong-gap-ghenh-nganh-duong-20160614102734587p146c154.news

Giá đường trắng tăng mạnh do nguồn cung thắt chặt


Giá đường trắng trên sàn ICE tăng vào hôm thứ ba (5/7) do lo ngại về nguồn cung thắt chặt trước khi hết hạn hợp đồng vào cuối tháng này.
Giá đường trắng giao tháng 8 tăng 14,30 USD/tấn, hay 2,5% đạt 579,20 USD/tấn.

Các giao dịch mua vào đang thoái lui do thực tế sẽ không còn nguồn cung cấp đáng kể cho hợp đồng kỳ hạn tháng 8.

Đường thô tháng 10 tăng 0,13 cent/lb, hay 0,6% đạt 20,91 cent/lb.

Vào hôm thứ năm hợp đồng đạt mức cao hơn 3 năm rưỡi ở 21,22 cent/lb, giá tăng do sự thay đổi thị trường toàn cầu và thâm hụt sau nhiều năm thặng dư.


Nguồn: VITIC/Reuters

--- Gộp bài viết, 13/07/2016, Bài cũ: 13/07/2016 ---

Quan trọng là trong bao lâu, đợt sóng này khả năng lên 23.5 sẽ có điều chỉnh test lại mốc 22.

múc thôi

Múc thì nên múc phiên sáng, hoặc chờ có tín hiệu lệnh lớn vào rồi múc cho an toàn.

quanh 20 múc được không bác

Bác có hàng rồi mà hỏi làm gì? Nhưng khách quan mà nói thì múc được, nhưng đừng kỳ vọng tăng chóng mặt như mấy con hàng hot nngoà kia. Bù lại độ an toàn cao.

em muốn múc thêm ít nữa

khi nào lên 3X???

Vượt đỉnh cao mới, VnIndex đang gợi nhớ thời cứ đổ tiền vào chứng khoán là thắng, bất kể mua gì
THỨ 4, 13/07/2016, 11:11
22CHIA SẺ

Đã rất lâu rồi, kể từ 2007-2008, thị trường chứng khoán mới có giai đoạn tăng nóng như bây giờ. Tiền ồ ạt đổ vào thị trường dù nhiều cổ phiếu đã vượt đỉnh mọi thời đại.

Thị trường chứng khoán có lẽ chưa từng có giai đoạn nào như bây giờ: Tâm lý thị trường thăng hoa đến mức VnIndex hết vượt đỉnh nọ đến vượt đỉnh kia. Đỉnh 8 năm đã vượt, VnIndex tính đến 10h30’ sáng nay đã vượt đỉnh cao nhất kể từ tháng 2/2008.

Mà nói đến năm 2007-2008, người ta nhớ đến thời VnIndex hơn 1000 điểm. Những điểm số này khiến người ta nhớ về năm 2007-2008 khi người người, nhà nhà đầu tư chứng khoán và cứ đổ tiền vào thị trường là có lãi, bất kể mã chứng khoán nào.

Thị trường chứng khoán đã tăng quá nóng? Có lẽ quá sớm để nói điều đó. Tiền đang đổ rất mạnh vào thị trường mà một khi, dòng tiền nóng vào thì câu chuyện tăng bao nhiêu là vừa đủ là điều không thể nói trước.

VnIndex đang đạt điểm số đầu chu kỳ tăng lên mốc hơn 1.000 điểm hồi năm 2007-2008

Đã rất lâu rồi, kể từ 2007-2008, thị trường chứng khoán mới có giai đoạn tăng nóng như bây giờ. Tiền ồ ạt đổ vào thị trường dù nhiều cổ phiếu đã vượt đỉnh mọi thời đại.






Bạn có đang nhìn vào cổ phiếu VIC của Vingroup không? Cổ phiếu này không những vừa “tặng” cho nhà đầu tư mười mấy phần trăm cổ tức lại còn tăng giá thêm mươi mấy phần trăm trong thời gian ngắn. Hôm nay, VIC lại đạt đỉnh cao mới khi tăng thêm 2.500 đồng.

Bạn có đang nhìn vào VCB của Vietcombank không? Nếu không, hãy nhìn vào VCB. Là ngành ngân hàng và không có cổ tức nhưng cổ phiếu VCB đã bay qua đỉnh mọi thời đại. Hôm qua, chứng khoán Bản Việt (VCSC) cũng công bố bản báo cáo đánh giá cổ phiếu VCB là phù hợp với thị trường. Công ty chứng khoán này cho hay, khả năng tiếp cận nguồn vốn với chi phí thấp là lợi thế cạnh tranh vì VCB có thể cho vay với lãi suất thấp hơn và cho vay đối tượng khách hàng tốt hơn. Ngoài ra, công ty chứng khoán này cũng nhắc lại việc ngân hàng Vietcombank đã trích lập dự phòng cao nhất trong giai đoạn 2008-2016 đã giúp đẩy nhanh tốc độ xử lý nợ xấu của ngân hàng này.

Không chỉ VIC hay VCB là những trường hợp cá biệt gây chú ý của thị trường, thị trường chứng khoán hôm nay còn đón nhận 163 mã tăng trên HoSE và 110 mã tăng trên HNX. Số mã tăng trên 2 sàn gần gấp đôi số mã giảm đồng thời, số mã giảm chủ yếu là cổ phiếu vừa, nhỏ, ít biến chuyển trong hoạt động kinh doanh nên thị trường đang thực sự háo hức với việc giao dịch cổ phiếu.

Phương Chi
Theo Trí thức trẻ

Bác gọi em có việc gì không ?
Bác hổin Bhs à ?
Nó vẫn chuối như vậy. Bản chất của nó rùi, không có gì thay đỏi.