Phân tích một số cổ phiếu tiềm năng.

Phân tích một số cổ phiếu tiềm năng.

NHẬN ĐỊNH TIỀM NĂNG CÁC CỔ PHIẾU HIẾM
TRONG THỜI GIAN TỚI

Kế tiếp loạt bài phân tích cổ phiếu hiếm tại các tuần trước hiện tại những cổ phiếu chúng tôi dự báo đều mang lại những kết quả không tồi như MIC, HLY, BHV, CYC tuy có cổ phiếu TLT có kết quả kinh doanh quá tệ đã làm sai lệch dự báo của nhóm Stockviet. Trong loạt bài phân tích tiếp theo chúng tôi giới thiệu tới quý vị ba mã chứng khoán tại Hose rất đáng quan tâm lúc này đó là LBM, TRC và SDN, tuy nhiên do thông tin về cổ phiếu LBM, TRC đã được tiết lộ trước khi chúng tôi hoàn thiện bản báo cáo này hơn nữa hiện nay hai mã này đã rất khó mua nên nhóm Stockviet tạm thời bỏ qua việc cung cấp bản phân tích về hai cổ phiếu tiềm năng trên chính vì lý do đó toàn bộ bản phân tích số 6 chỉ dùng để đánh giá về cổ phiếu ngành vật liệu Sơn một ngành mà Stockviet cho rằng sẽ là tâm điểm trong khoảng thời gian ngắn tới và sau một thời gian theo dõi cùng những thông tin về lợi nhuận quý I chúng tôi lựa chọn cổ phiếu SDN là cổ phiếu đại diện về mức độ tiềm năng được dự báo sẽ hiếm trong những phiên giao dịch tiếp theo. Chúng tôi sử dụng cả phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật để chọn lọc cổ phiếu. Trong quá trình phân tích chúng tôi lựa chọn các phần mềm hỗ trợ như MetaStock, Metatrader, TradeAdvisor, AlphOmega Elliott Waves...
Sau đây là các cổ phiếu được lựa chọn trong rất nhiều cổ phiếu được lọc ra, chúng tôi đặt kỳ vọng đạt được tối thiểu 30% lợi nhuận trong vòng 1 tháng tới. Chúng tôi chỉ giới thiệu những điểm căn bản nhất liên quan đến từng Cổ phiếu. Số liệu tính đến ngày hôm nay.
TradeAdvisor5

Metatrader

AlphOmega Elliott Waves

I. Công ty Cổ phần Sơn Đồng Nai (SDN)
1. Giới thiệu:
Công ty là doanh nghiệp nhà nước trực thuộc Sở Công nghiệp Đồng Nai. Thành lập ngày 23/10/1987.
Ngày 1/3/2000, doanh nghiệp chuyển sang công ty cổ phần theo quyết định số 4636/QĐ - UBT của ủy ban nhân dân tỉnh Đồng Nai.
Hiện công ty là thành viên của tổ hợp SONADEZI.
Lĩnh vực kinh doanh:
Sản xuất các sản phẩm sơn, bột ... gồm :
- Sơn Alkyd DONA.
- Sơn trang trí DONASA, hệ nước và dung môi.
- Bột trét tường DONASA.
- Sơn PU.
- Sơn Epoxy hệ nước và dung môi.

Ngoài ra công ty còn hợp tác sản xuất các sản phẩm sơn hàng đầu thế giới : Sơn tàu biển, giàn khoan dầu khí International ( Akzonobel - Hà Lan), Sơn công nghiệp có công dụng đặc biệt PPG (PPG Hoa Kỳ), sơn cách nhiệt, chống thấm Sun-Master ( Úc )
Vị thế và Chiến lược phát triển:
Công ty Cổ phần Sơn Đồng Nai là một trong những Doanh nghiệp dẫn đầu thị trường trong nước về sản lượng, chất lượng và cơ cấu sản phẩm sơn, chiếm khoảng gần 7% thị phần sơn trong nước. Chất lượng ngang bằng với các công ty đa quốc gia như ICI, Akzo Nobel và Nippon v.v... Khách hàng của Công ty tập trung tại Đồng Nai (24 đại lý), Tp.HCM (9 đại lý) và 28 đại lý ở các tỉnh lân cận như Lâm Đồng, Vũng Tàu, Bình Thuận, Bình Dương, Tiền Giang, Cần Thơ. Ngoài ra Công ty còn ký hợp đồng hợp tác với tập đoàn PPG (Mỹ) để sản xuất các sản phẩm sơn dùng trong công nghiệp và sơn tấm lợp. Một số sản phẩm của Công ty đã được xuất khẩu đi nước ngoài như Trung Quốc, Thái Lan, Singapore
2. Tình hình tài chính:

Hệ số đòn bẩy FL = 2.15 là rất thấp cho thấy dư nợ của công ty là không đáng kể, khả năng đảm bảo an toàn cho nhà đầu tư là rất cao.
Chỉ số EPS = 3.037 cho thấy khả năng sinh lời của công ty là trung bình khá chứng tỏ kết quả kinh doanh và lợi thế cạnh tranh của công ty hiện nay là khá tốt.
Chỉ số ROE = 23.76% cho thấy khả năng sinh lời của công ty so với phần vốn chủ sở hữu là rất cao.
Các chỉ số P/E = 8.64 rất thấp đã khẳng định tiềm năng dài hạn của SDN là rất khả quan.
Beta = 0.29 chứng tỏ SDN có khả năng rủi ro thấp hơn mức bình quân của các cổ phiếu trên sàn trong điều kiện thị trường Downtrend.

3. Biểu đồ phân tích kỹ thuật:
Để phân tích kỹ thuật SDN chúng tôi sử dụng các chỉ báo phân tích kỹ thuật thông qua các công cụ phần mềm đã nêu bên trên.
Kết thúc phiên giao dịch ngày 21/4/2008 theo chỉ báo Pitchfock chúng tôi nhận thấy cổ phiếu SDN sau khi giảm rất nhiều theo xu thế thị trường đã tìm về các điểum Support mạnh nhất và Retest hai lần tại vùng hỗ trợ (1) của đường đinh ba chính giữa, giá SDN đã không thể xuyên phá vùng hỗ trợ này để rồi hai lần bật lên. Ngày hôm nay đường giá
(ClosingPrice) đã chính thức nằm bên trên vùng hỗ trợ để tạo một Support khá mạnh.

Theo biểu đồ phân tích trên vùng kháng cự số hai mà đường giá nhiều khả năng sẽ tiến tới xoay quanh mức từ 33-40 ngàn. Tuy nhiên lịch sử đã nhiều lần chứng minh điểm tới của đường giá sẽ là kênh trên của Pitchfock. Nghĩa là trong thời gian tới rất có thể giá SDN sẽ tăng tới 40 ngàn.
Khối lượng giao dịch trong những phiên gần đây có dấu hiệu giảm mạnh đã tạo phân kỳ dương của cổ phiếu SDN (vùng số 3) đó là một trong những nguyên nhân gây ra tình trạng khan hiếm nếu giá không ngừng tăng bởi T+3 ?"> T+10 nguồn cung vẫn chưa được giải quyết.


Biểu đồ phân tích kỹ thuật trên Stockviet nhận thấy nhóm chỉ báo ADX, DI+, DI- đang có xu thế tích cực khi DI+ tăng lên trong khi DI- giảm xuống và ADX đi ngang, điều đó cho thấy xu hướng tích cực đang mạnh lên (1).
Sử dụng dãi mây nhật bản IKH chúng tôi nhận thấy ClosingPrice đang vượt lên và xuyên qua dường tín hiệu, đây là pháo lệnh chính xác nhất khẳng định xu thế tăng mạnh của cổ phiếu SDN (2).



4. Nhận xét:
SDN là doanh nghiệp sản xuất sơn một ngành vật liệu không thể thiếu cũng như các ngành gạch, xi măng, gốm?vv?Công ty đang có những hợp đồng phân phối sơn dài hạn cho các tập đoàn nước ngoài như PPG, SDG của Mỹ. Riêng thị trường trong nước SDN chiếm 7% thị phần với các đại lý tập trung tại các tỉnh phía Nam.
Theo Thông tin chúng tôi nhận được kết quả kinh doanh sắp công bố trong quý I của SDN đạt lợi nhuận gần 2,7 tỷ = 70% lợi nhuận cả năm 2007, có được kết quả kinh doanh ấn tượng này là do giá cả vật liệu sơn leo thang mạnh giai đoạn sau tết, khảo sát thị trường của giá Sơn giai đoạn sau tết tăng từ 1,3 ?" 1,4 lần và sẽ còn tiếp tục leo thang khi lạm phát gia tăng ngày một cao chính vì thế với thị phần phân phối sơn trong và ngoài nước như hiện nay thì kết quả kinh doanh trong các quý tiếp theo của SDN là rất đảm bảo, nhiều khả năng kế hoạch lợi nhuận cả năm 2008 sẽ đạt được vào cuối quý II năm nay.
Từ kết quả kinh doanh ấn tượng của công ty SDN kết hợp biểu đồ phân tích kỹ thuật tổng hợp, nhóm phân tích Stockviet nhận thấy với giá giao dịch trên sàn như hiện nay đây là một cổ phiếu rất tốt, nguyên nhân chính để giá cổ phiếu SDN giảm quá nhiều trong giai đoạn vừa qua là nguyên nhân chung của thị trường tuy nhiên khi các ngành vật liệu xây dựng bắt đầu được chú ý, những nhà đầu tư dễ dàng nhận ra các doanh nghiệp ghạch, ngói, gốm xứ có lãi vì giá cả leo thang và tới đây khi các cổ phiếu nhóm vật liệu này chững lại chính là thời điểm để giới đầu tư tinh khôn nhìn lại những nhóm nghành vật liệu như Sơn, Cao su, gỗ?.vv?
Kết hợp thông tin và phân tích nêu trên chúng tôi đánh giá rất cao khả năng tăng mạnh trở lại của cổ phiếu SDN, theo phân tích kỹ thuật nhóm Stockviet dự báo giá của SDN sẽ trở về khoảng giá trong phạm vi từ 33-40 ngàn với mức P/E từ 11-14. Sau các phân tích về MIC, HLY, BHV, CYC, TL, cổ phiếu hiếm kế tiếp chúng tôi dự báo đó là: SDN

Bản quyền: Nhóm phân tích chứng khoán Stockviet
Mọi thông tin phân tích chỉ dùng tham khảo. Stockviet không khuyên mua bán và hoàn toàn không chịu bất kỳ trách nhiệm nào cho việc sử dụng một phần hoặc toàn bộ nội những bản báo cáo của nhóm để phục vụ cho công việc đầu tư.
Từng phần hoặc toàn bộ báo cáo này không được chế biến lại, lưu giữ hoặc phân phát bằng bất cứ hình thức hay phương tiện gì mà không được phép của Công ty Cổ phần Truyền thông và đầu tư tài chính Bản Việt.