Sabeco có thực sự ngon ăn ?

đây là lần đầu tiên em nghe nói đến thằng bia Hà Tấy đấy

Em ngu lâu, dốt bền chẳng biết gì cả nhưng chỉ biết 2007 LN / VĐL của thằng này gần 10% thì giá ???????????thua cả bia Thanh hoá về tỉ suất LN/ VĐL( gần 50%), trong khi đó BTH chỉ có giá 75.

Nhà máy Bia Hà Tây là liên doanh giữa 3 công ty: Tập đoàn các Nhà máy Bia châu Á - Thái Bình Dương, Công ty Liên doanh Nhà máy Bia Việt Nam và Công ty Lương thực Hà Tây với tỷ lệ góp vốn tương ứng là 55%, 8,5% và 36,5%. Tháng 2/2003, Tập đoàn các Nhà máy Bia châu Á - Thái Bình Dương mua lại phần 36,5% của Công ty Lương thực Hà Tây. Tiếp đó, tháng 4/2003, Nhà máy Bia Hà Tây đã trở thành công ty 100% vốn nước ngoài sau khi mua lại 8,5% cổ phần của Công ty Liên doanh Nhà máy Bia Việt Nam.

Tháng 12/1991, Tập đoàn các Nhà máy Bia châu Á - Thái Bình Dương khởi công xây dựng tại TP.HCM nhà máy bia đầu tiên hiện đại nhất Việt Nam với tên gọi Công ty Liên doanh Nhà máy Bia Việt Nam. Tiếp đó, tập đoàn này tiếp tục xây dựng nhà máy bia thứ hai đặt tại Hà Tây với tổng vốn đầu tư thực hiện đạt trên 65 triệu USD. Công ty TNHH Nhà máy Bia Hà Tây dự định cung cấp cho khách hàng Việt Nam những sản phẩm nổi tiếng trên thế giới là bia Heineken, Tiger và Anchor.

Nhà máy bia của nó ở Km 15+500 X. Vân Tảo, H. Thương Tín, ,
Ha Tay, các bác đi đường mới Pháp vân - Cầu rẽ xuống là tới. Nó to như cái công viên Thống Nhất luôn.

Ngày trước em có dịp làm việc với bọn này nên biết giá thành sản xuất 1 chai bia Heineken chỉ vào khoảng 2000vnđ-3000vnđ thôi, còn lại là tiền chi phí cho bản quyền, nhãn hiệu, tiền bao bì, vận chuyển và quảng cáo.
Nó hút nước Sông Hồng làm bia cho các bác uống luôn.

Lãi xuất nó khoảng 250% đấy !

Sabeco quá lởm, cổ tức quá thấp, 2008,2009 chỉ 7%. GIá trị doanh nghiệp đã bị đánh giá lại, tăng từ hơn 2ngàn tỷ lên trên 6 ngàn tỷ, gấp 3 lần mức trước, trong khi lợi nhuận thì không tăng, vốn qua các năm chẳng tăng, những mảng ngon thì đều chuyển hết về công ty con, là những công ty cổ phần. Phần lợi nhuận chuyển về Tổng công ty đã bị điều tiết. Đất đai thì nhiều nhưng đem gốp vốn liên doanh, không trực tiếp đầu tư nên quyền lợi đã bị chia sẻ đi nhiều và chỉ được hưởng lợi một phần sau khi liên doanh có hiệu quả. Mà món này thì phải đợi dài dài.
Theo cáo bạch thì công ty có nhiều khoản đầu tư dài hạn, nhìn thì ngon ăn đấy nhưng biết đầu tư ở khi nào, có khi lại đầu tư ở lúc thị trưòng đang trên đỉnh thì bây giờ có mà vỡ mồm.
Nếu đầu tư ngắn hạn thì quên thằng này sớm, nó chẳng khác gì Vietcombank cả.
Giá khởi điểm quá cao, nếu so sánh với những doanh nghiệp vốn nhỏ, cổ tức cao như các ngân hàng cổ phần thì thà đầu tư các doanh nghiệp nhỏ còn có lợi hơn. Như công ty Hà Anh, giá hiện giờ chỉ có 30 nhưng nó chia cổ tức năm 2007 đến 25% bằng tiền mặt thì thử xem đầu tư con nào ngon hơn.
Chẳng dại mà bỏ giá trên 70 cho Sabeco cả. Nó chỉ dành cho các quỹ và công ty đầu tư dài hạn thôi.

cổ nào mà cả làng trông ngóng thì nhà em cứ tránh xa, ngon ăn mà cả làng biết hết rồi thì móm

Giá trị doanh nghiệp đã được tính toán lại, TS tăng gần 3000 tỷ đồng trong đó chủ yếu là tăng giá trị QSD đất 1.492 tỷ đồng, Sabeco đem góp vào các công ty BDS mà bản caó bạch chưa nêu rõ ràng, vốn chiếm tỷ trọng rất thấp trong các công ty đấy.
Lợi nhuân rất thấp(dự kiến EPS chỉ là 1.300 đ/CP, PE vào khoảng 53) trong 3 năm tới sự cạnh tranh sẽ càng mạnh hơn vì vậy em không đi đấu, đợi:
- Bác này có thể đấu ko thành công (có thể phải đấu lại gía rẻ hơn) hoặc
- Bác này lên sàn, có thể mua được giá rẻ hơn khi TT ko chấp nhận PE cao thế
- Hoặc đợi khi NN bán tiếp 28% vốn (giảm SH NN từ 79% xuống 51%)

Nói chung các con Khủng Long đấu giá giờ chán chết

cứ nhìn DPM, đấu giá lên sàn giá 100, bây giờ còn bao nhiêu nhỉ ?

Mà nhành Phân thì ít cạnh tranh hơn ngành Bia nhiều

Đấu giá Sabeco sẽ ko thành công, vì nhà đầu tư bây giờ rời bỏ thị trường niêm yết còn không được tự nhiên lại đâm đầu vào mấy con IPO to đùng làm gì. Hơn nữa lo ngại nhất vẫn là tâm lý lo ngại chán nản của nhà đầu tư trong giai đoạn này. Ngay như hàng ngon VCB số lượng đăng ký đấu giá cũng chỉ hơn khối lượng bán có chút.