SBT - Giá đường thế giới tăng gấp hai lần kể từ đáy

Chuẩn, Giá đường tăng mạnh hiện nay và việc áp thuế chống bán phá giá với đường Thái Lan, SBT được hưởng lợi nhất

Cụ còn chơi SBT ko?

Vậy mà giá SBT đi ngang 2-3 năm nay, sự bất hợp lý này sẽ dc trả lại khi các anh Lái đè gom xong.

--- Gộp bài viết, Sep 25, 2022, Bài cũ: Sep 25, 2022 ---

Khi các anh đè gom xong thì sẽ chạy thôi.

Sau khi áp thuế chống bán phá giá với đường Thái Lan tưởng ngon, nhưng tính không hết do đường Thái Lan lẩn sang các nước Đông Nam Á khác rồi vào Việt Nam, hồi đầu tháng 08 vừa rồi mới áp thuế chống bán phá giá với các nước này, do vậy có thể lần này làm khá triệt để, triển vọng ngành đường trong nước tới đây sẽ khác biệt đấy.

QNS: BSC khuyến nghị mua với gia mục tiêu 56.800 đồng/cổ phiếu

Trong nửa đầu năm2022, Công ty Cổ phần Đường Quảng Ngãi (HoSE: QNS) ghi nhận doanh thu thuần đạt 4.015 tỷ VNĐ (tăng trưởng 10% yoy) và lợi nhuận sau thuế đạt 541 tỷ đồng (tăng 4% yoy). Kết quả này lần lượt hoàn thành 52% và 54% kế hoạch doanh thu và lợi nhuận cả năm.

Theo Công ty Chứng khoán Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BSC), doanh thu mảng sữa đậu nành của QNS tăng 12%YoY nhờ sản lượng kinh doanh tăng 7% YoY và giá bán tăng sấp xỉ 5%. Biên lợi nhuận gộp của mảng sữa đậu nành giảm 1,9 điểm phần trăm so với cùng kỳ, do mức tăng giá bán chỉ đủ bù đắp một phần mức tăng của chi phí nguyên vật liệu (tăng 25 - 28%YoY).

Doanh thu mảng đường (giảm 3%YoY) do thị trường trầm lắng khiến sản lượng tiêu thụ giảm hai chữ số, tuy nhiên BSC đánh giá với lượng tồn kho lớn, QNS sẽ nằm bắt được cơ hội sự kiện bộ công thương thông qua quyết định áp dụng các biện pháp chống lẩn tránh phòng vệ thương mại đối với một số sản phẩm đường mía nhập khẩu từ 5 nước Asian, làm sản lượng nhập khẩu đường giảm.

Biên lợi nhuận sau thuế của QNS trong nửa 2022 giảm từ 14,2% xuống còn 13,5% do nhà máy Vinasoy Bắc Ninh hết giai đoạn được ưu đãi thuế suất.

BSC kì vọng doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế của QNS năm 2022 lần lượt đạt 8.147 tỷ đồng (tăng 11%) và 1.352 tỷ đồng (tăng 8%). Động lực tăng trưởng doanh thu chủ yếu đến từ doanh thu mảng đường tăng 14% và doanh thu mảng sữa đậu nành tăng 9%.

Trong nửa cuối năm 2022, BSC dự phóng biên lợi nhuận gộp của QNS sẽ được cải thiện nhờ giá đường nội địa được hỗ trợ từ quyết định 1514/QĐ-BCT ngày 1/8/2022, mảng sữa đậu nành tăng giá bán và giá nguyên vật liệu có xu hướng giảm.

Năm 2023, doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế lần lượt đạt 8.950 tỷ đồng (tăng 10% so với mức thực hiện năm 2022) và 1.527 tỷ đồng (tăng 13%) chủ yếu đến từ mảng đường được hỗ trợ cả về giá và hiệu suất hoạt động của nhà máy đường RE tăng từ 8% CS (2022) lên 13% CS (2023). Biên lợi nhuận gộp của mảng sữa đậu nành được cải thiện từ 39,7% lên 41% nhờ xu hướng giảm của giá nguyên vật liệu.

BSC khuyến nghị mua cổ phiếu QNS với giá mục tiêu 56.800 đồng/cổ phiếu dựa trên triển vọng tích cực của ngành đường, giá nguyên vật liệu hạ nhiệt và cơ cấu tài chính lành mạnh, khiến doanh nghiệp ít chịu áp lực về lãi suất so với các doanh nghiệp cùng ngành trong bối cảnh lãi suất tăng cao.

Bây giờ làm triệt để với việc áp thuế chống lẩn tránh xuất xứ thì ngành đường được bảo vệ tuyệt đối 5 năm tới rồi.

Canh những phiên TT chung giảm mạnh như hnay mua tích sản cổ phiếu đường là hợp lý.

Khi TT xanh sẽ ko ai bán ra nữa.

Các CTCK bắt đầu ra khuyến nghị với từng DN Đường rồi, chờ KQKD Quý ra confirmed nữa là tháng 10 sẽ vào sóng.