TLG Tập Đoàn Thiên Long Lên như Rồng

chuẩn ròi, doanh thu ko thực hiện đc ở tháng 2,3 thì vẫn phải thực hiện ở tháng 5 tháng 6, quý 2 năm nay đôt biến chắc chắn ròi

http://s.cafef.vn/report/bao-cao-phan-tich-co-phieu-tlg-11397.chn

--- Gộp bài viết, Jun 22, 2020, Bài cũ: Jun 22, 2020 ---

Dạng tệp: Ngày phát hành: 04/06/2020
EPS dự phòng 4.338 đ/cp, tương ứng P/E forward 2020 ở mức 7.2 lần. Đây là vùng giá P/E thấp hơn trung bình 5 năm. MIRAE kỳ vọng hoạt động TLG sẽ tăng trưởng lợi nhuận trở lại từ năm 2021. Lượng tiền mặt và tiền gửi ngân hàng duy trì ở mức cao sẽ là yếu tố tích cực hỗ trợ cho doanh thu tài chính của doanh nghiệp trong trung hạn.

MIRAE đánh giá TÍCH CỰC dành cho TLG

--- Gộp bài viết, Jun 22, 2020 ---

một cty chứng khoán top 10, đang chuẩn bị giành vị thế với SSI và HSC đánh giá tích cực cho em TLG này, quả ko hề đơn giản chút nào

sau 6 tháng bán ròng liên tiếp thì có vẻ các chú tây cũng cạn hàng ròi, còn bao nhiêu show ra hết xem nào, đang có mốt ta cân hết hàng tây như DBC nhé

TLG đang tiến từng bước vững chắc trở lại thời hoàng kim xưa

24/06 này đại hội của TLG , ae nào đi họp nhớ mạnh dạn hỏi báo cáo quý 2 giup các ae còn lại nhé

Điểm nhấn đầu tư
❑ Doanh thu năm 2019 đạt 3,298 tỷ (+14 % YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 349 tỷ (+18% YoY);1) Doanh thu tài chính tăng mạnh từ 13.5 tỷ năm 2018 lên 29.9 tỷ năm 2019, lãi tiền gửi chiếm tỷ trọng cao nhất trong cơ cấu khi đạt mức 25 tỷ tăng từ 6 tỷ năm 2018; 2) Doanh thu nội địa tăng 12,6% và chiếm tỷ trọng cao nhất trong cơ cấu doanh thu của doanh nghiệp (84%); 3) Trong cơ cấu doanh thu có phần ghi nhận doanh thu đột biến từ chuyển nhượng bất động sản của TLG với giá trị đạt 95 tỷ.
❑ Quý 1 năm 2020, doanh thu của TLG đạt 472 tỷ (-20% QoQ) và lần đầu kể từ khi niên yết doanh nghiệp báo lỗ sau thuế ở mức 20 tỷ; 1) doanh thu thuần bán thành phẩm giảm 25%QoQ xuống còn 293 tỷ; 2) Chi phí bán hàng tăng 14% trong đó chi phí nhân viên tăng 12,5%; 3) doanh thu tài chính của TLG tăng mạnh so với cùng kỳ nhờ vào khoản mục tiền gửi tăng từ 1 tỷ trong Q1/2019 lên 7 tỷ trong Q1/2020.
❑ Hiện tại, TLG có hơn 65,000 điểm bán lẻ ở khắp 63 tỉnh/thành trong cả nước và các trung tâm thương mại, chuỗi cửa hàng, nhà sách, cửa hàng tiện ích… và được phân phối thông qua các kênh như kênh thương mại điện tử, kệnh bán hàng trực tiếp cho trường học. Ngoài ra, cuối năm 2019 sản phẩm của TLG có mặt ở 65 quốc gia và 6 Châu lục của thế giới. TLG sẽ tiếp tục đẩy mạnh xuất khẩu trong những năm tới.
❑ Tiêu thụ nội địa chiếm cơ cấu lớn trong cơ cấu doanh thu của TLG, bên cạnh đó thị phần của TLG chiếm hơn 60% thị phần trong nước năm 2018 theo AC Nielsen. Đối thủ cạnh tranh chính của TLG là Hồng Hà và Bến Nghé. ❑ Trong năm 2019, tổng công ty đã nâng tỷ lệ tự động hóa từ 75% ở cuối năm 2018 lên 77% trong năm 2019. Hiện tại, quy trình sản xuất ép nhựa, chiết rót, pha trộn đến khâu in ấn đều đã được được tự động hóa toàn bộ. Tập đoàn cũng đã tự cung ứng được 60% tổng nhu cầu mực của doanh nghiệp, thay vì nhập khẩu như trước đây. ❑ Trong năm 2020 chúng tôi dự báo doanh thu của công ty đạt mức 3,243 tỷ đồng ( -0.3% YoY) và lợi nhuận sau thuế ở mức 331 tỷ (-5% YoY): 1) Do ảnh hưởng của dịch bệnh ảnh hưởng tới nhu cầu tiêu thụ sản phẩm của doanh nghiệp khi mà trường học đóng cửa cách ly từ cuối tháng 1; 2) Lệnh cách ly và giãn cách xã hội được nới lỏng từ cuối tháng 4, học sinh bắt đầu đi hoc lại vì vậy doanh thu của doanh nghiệp sẽ quay về quỹ đạo trong giai đoạn cuối quý 2 đầu quý 3; 3) Chi phí nhân công tiếp tục duy trì hơn 230 tỷ vì công ty đang thu hút và đào tạo nhân công chất lượng cao để đẩy mạnh khả năng sản xuất và cạnh tranh; 4) Lãi tiền gửi của khoản mục đầu tư nắm giữ ngắn hạn đến ngày đáo hạn vẫn sẽ được duy trì ở mức 466 tỷ.
❑ EPS dự phóng 4,338 đồng/ cổ phiếu, tương ứng P/E forward 2020 ở mức 7.2 lần. Đây là vùng giá P/E thấp hơn trung bình 5 năm. Chúng tôi kỳ vọng hoạt động TLG sẽ tăng trưởng lợi nhuận trở lại từ năm 2021. Lượng tiền mặt và tiền gửi ngân hàng duy trì ở mức cao sẽ là yếu tố tích cực hỗ trợ cho doanh thu tài chính của doanh nghiệp trong trung hạn. Chúng tôi đánh giá TÍCH CỰC dành cho TLG.

Mai 35 ko ae

TLG, hành trình xanh bát ngát nào

Lúc trước em dự đoán lợi nhuận Q1 sẽ dồn sang Q2, nhưng vừa rồi gặp thằng em làm bên đơn vị cung ứng bao bì cho TL, nó bảo doanh số cũng giảm nhiều lắm. Không biết tình hình thực tế như thế nào? Bác nào dự ĐHCĐ nắm thông tin cụ thể hơn thì puplic cho AE biết với nhé.