Tôi uống cả em ... và uống cả ...

Tuần này chốt cổ tức sang tháng trả lại múc tiếp

cảng khi full công suất rồi củng phải nhờ vào tăng giá hoặc làm cảng mới
nhà máy bia thì cũng vậy thôi

--- Gộp bài viết, 17/08/2020, Bài cũ: 17/08/2020 ---

cảng hàng kô đang độc quyền giờ thêm 1 cảng khác vào thì kết quả kinh doanh tăng trưởng tèo thảm luôn như NCT. vậy mà cảng lại được định giá cao còn nhà máy bia độc quyền thì lại thấp dã man

Về cơ bản thì em thấy từ ngày Thái vào các nhà máy sx làm ăn có vẻ tốt hơn hẳn. năm ngoái trước dịch và nghị định 100 thì phần lớn nhà máy ở các khu vực đều cải thiện mạnh về hiệu quả. từ BSP, SMB,BSQ, SBL và WSB. Năm nay thì các nhà máy nhỏ có vẻ khó hơn. Đa phần 6 tháng đầu năm đều lỗ, Về mặt định giá có vẻ cũng đã quay lại mức có thể xem xét xúc được với những mã ổn

chỉ cần mảng bia lon phục hồi thêm tí là WSB cực ngon chỉ với công suất cở năm 2020 thôi
H1/2020 mảng bia lon của WSB hơi kém

Có vẻ tây vẫn còn nhiều hàng bán nhỉ. Bác @kric04 múc thêm chưa

xúc rồi. hết tiền

--- Gộp bài viết, 17/08/2020, Bài cũ: 17/08/2020 ---

https://www.investing.com/equities/hoa-an-jsc-ratios
DHA định giá tương đương WSB nhưng cash flow/ share còn phải tăng trưởng hơn 120% nữa mới bằng WSB

--- Gộp bài viết, 17/08/2020 ---

thôi anh em cứ xem thế nào nhé. tớ hết tiền rồi. lặn luôn đây

Em thì vẫn canh xem tây mà nó bán rẻ hơn thì múc thêm. Em chỉ có một lăn tăn là chưa thấy động thái SAB triển khai sản phẩm mới kiểu bia 0 độ để cho vụ 100 như Heniken làm. Mặc dù uống nó cũng ko ngon nhưng về mặt sản phẩm có ngay động thái còn bên SAB chưa thây gì cả

VBL họ nhập ken 0 độ về chứ chưa sx tại VN. Nhập về thì dễ chứ sx VN thì cũng phải tính toán đầu tư ts cố định và doanh thu tương lai thế nào.

Đợt này quỹ Barca bán em vừa vào giá 38 WSB bác ạ. Gom đc 9200 rồi. Tuần trước không biết quỹ này gom nên thấy có khối lượng lớn bán nên mua luôn cả sợ khó gom. Ai ngờ nó có tới 800.000 lận.

Bác cho em hỏi đợt rồi nó dự tính họp để điều chỉnh tiến độ nâng công suất mà sau lại hủy. Trong BCTC quý II thì thấy đã góp vốn tại Sóc Trăng lên 200 tỷ. Như vậy theo em hiểu thì nó vẫn nâng công suất theo kế hoạch. Tuy nhiên không biết tiến độ tới đâu rồi bác nhỉ, không search được thông tin?

Case này vướng mắc lớn nhất làm em chưa giảm mua nhiều hơn là mô hình phụ thuộc SAB. Mua để ăn cổ tức mà tự nhiên SAB trở chứng thì cũng căng. Nhìn vào báo cáo 2 năm qua thì thấy tụi Thái ổn nhưng vẫn hơi lăn tăn.
Có bác @hsx_lawyer inbox hỏi về vấn đề này em đưa ra ở đây luôn nhé:
1. Nâng công suất;
Hiền vùng Nam Sông Hậu đang có các nhà máy
WSB: 130 triệu lít (trong đó bia lon tầm 48 triệu lít) chuyên cung cấp dòng Lager, Export (ko có Special)
STD: 70 triệu lít (WSB nắm 10%) bia lon và bia chai chuyên cung cấp dòng 333... (ko nhớ rõ)
SBL: 50 triệu lít (WSB nắm 20%) chỉ bia chai Special, Lager
(WSB, STD, SBL doanh thu gần như chỉ từ gia công cho SAB)
KGB (kiên giang bia_WSB ko nắm chỉ có STD nắm 500k cổ phiếu): 100 triệu lít có nhãn riêng và gia công thêm tấc cả các dòng của SAB (có cả bia lon và bia chai) nhưng em ko rõ công suất gia công cho SAB tầm bao nhiêu
=> Các nhà máy này cung cấp bia cho cty thương mại Nam Sông Hậu và công suất của vùng tối đa tầm 350 triệu lít trong đó duy nhất WSB là công ty con của SAB và sẽ được ưu tiên mở rộng công suất trong tương lai nếu công suất của vùng, hoặc công suất bia lon hoặc bia chai bị thiếu.
WSB nâng vốn điều lệ cho cty con Bia Sài Gòn-Sóc Trăng từ 90 tỷ lên 200 tỷ là bước đầu để thực hiện nâng công suất nhưng ko rõ khi nào nâng vì công suất hiện tại của vung Nam Sông Hậu có vẻ đang dư thừa. Bia Sài Gòn Sóc Trăng nâng công suất từ 60tr lít lên 120 tr lít chỉ tốn 200 tỷ vs đầu tư gần 600 tỷ cho 60 tr lít ban đầu (mở rộng tốn ít tiền hơn)
2. Mô hình phụ thuộc SAB
1.Cái này cần nhìn 2 mặt là WSB được độc quyền gia công bia cho SAB và Sabeco là 1 thương hiệu tầm cở. Thị trường định giá WSB thấp chưa hề tính tới sự độc quyền này
2. 4 nhà máy bia tại Nam Sông Hậu chỉ duy nhất WSB là cty con của SAB
3. Thực tế thì hiện các cty thuộc SAB và SAB vẫn khá fair play và trả cổ tức rất cao, cao hơn thời người Thái chưa vào do hiệu quả hoạt động được cải thiện. Ví dụ: SST mới có tin phát cổ tức cao hơn hẳn vs thời trước và hơn 300%. Ngay cả WSB, BSQ... cũng được cải thiện hoạt động rất rõ trong năm 2019 đặc biệt là bia lon (SAB đổi chất liệu lon giúp biên lợi nhuận tăng lên đáng kể)

--- Gộp bài viết, 20/08/2020, Bài cũ: 20/08/2020 ---

https://cafef.vn/mot-cong-ty-con-cu...am-duy-tri-o-muc-hon-200-2020081911101781.chn

--- Gộp bài viết, 20/08/2020 ---

Bạn mua WSB giá 38. Năm sau WSB vẫn giá 38 nhưng thực tế bạn lời toàn bộ cổ tức= tiền mà WSB phát trong năm
Với các doanh nghiệp ko có khoản phải thu, tồn kho, ko cần đầu tư nhiều vào tài sản cố định cứ lấy giá/dòng tiền mỗi cổ phiếu
Giá: 38
Dòng tiền/cổ phiếu (cash flow/share) : đại dịch tầm 11k, bình thường 14k, đỉnh cao 2019 17k. Tương lai nâng công suất maximum 23k
Tại sao sợ Tây bán. WSB giá thấp cứ lấy cổ tức của WSB xúc WSB tiếp

Có một sự trăn trở ... hông hề nhẹ ...

Nhẽ để Pro. bàn với tay to hốt trọn lô tụi Barca, tiện thể ... gạ múc nốt của Robert ... thu về một mối ... kéo lên bằng giá SAB ... ngắm chơi ...

Nâng công suất ... nhẽ cũng hông cần vội ... thời điểm này đông xèng lại là lợi thế lớn trong khi công suất vẫn còn dư địa. Vốn tăng cho Sóc Trăng chưa xài ... cũng coi như đang trong túi Pro., ý lộn ... trong WSB's

--- Gộp bài viết, 20/08/2020 ---

Pro. hông nghĩ các anh hào ... tích cực đón nhận dòng này ...