Tương lai nào cho QTP và HND

Trước đó đã có thỏa thuận lô 12 triệu cổ. Như vậy rõ ràng đã có đội nào đó nhận lại rồi. hôm qua lại có hiện tượng kéo xả khả năng cao đang tạo lập thanh khoản thu hút các bên. Điểm mấu chốt mình thấy có tây mua ròng là 1 tín hiệu tốt. Mấy game thoái vốn này phải chờ vài phiên hết sóng sánh đã may ra mới chạy được. không mong chạy liền đâu. TT thế giới đang xấu rồi cơ hội để đè gom lượng hàng trôi nổi đã kéo xả mấy phiên vừa qua luôn.

EPS năm tới tới 4-5k . thì ít nhất giá cũng phải 20-25 chứ cụ , dòng tiền thị trường nhiều mà , sao chủ lái cản nổi chứ

Dựa vào đâu mà bạn dám khẳng định EPS 4-5K vậy tính thế này nhé, tôi chỉ là dân kỹ thuật đọc sơ BCTC:
1.
Nhà máy 1 QTP hết khấu hao vào quý I/2021
Giá trị khấu hao còn lại 6160 tỷ thời gian khấu hao tăng từ 10 năm lên 15 năm (3 năm nữa tổ máy 02 hết khấu hao + thêm 05 năm nữa tổng 8 năm)
Lợi nhuận hồi lại mỗi năm : 6160/8=770 tỷ, Như vậy nếu giả định năm nay LNST bằng với năm - ngoái tầm 760 tỷ thì rơi vào tầm 1500 tỷ ứng với EPS = 3,3k.
Còn 1 điều nữa đó là năm vừa rồi nhà máy có bảo trì 01 tháng như vậy sản lượng điện sụt giảm so với quý năm trước nữa. mình chỉ kỳ vọng 2 điều sắp tới :

+ Giá bán điện sẽ tốt hơn do Nhà máy 1 hết khấu hao ----> Đàm phán EVN.
+ Doanh thu sẽ trở lại thời hoàng kim 2019 . Nhưng lưu ý : Suất hao nhiệt nhà máy của QTP so với HND.

Với những điểm hội tụ như vậy thì mới mong muốn đạt được con số đấy. Nhưng theo mình nó sẽ không xảy ra trong tương lai gần.

--- Gộp bài viết, Feb 27, 2021, Bài cũ: Feb 27, 2021 ---

Muốn kỳ vọng gì cũng vậy phải nhìn vào những con số thực tế không nên kỳ vọng vào những thứ không chắc chắn trong tương lai. Dữ liệu gì cần giải thích mình thông tin cho, không khẳng định đúng hết nhưng đảm bảo khá đầy đủ thông tin. Hàng này mình đánh từ thời điểm tháng 9 năm ngoái theo suốt đến thời điểm bây giờ vẫn vậy.

Eps năm 2021 này cỡ 2.5-3k là khả năng rất cao. Vậy giá tầm 20-25 là hợp lý chứ cụ

QTP nên so sánh HND. EPS đó tương ứng tầm PE 7 là hợp lý. vậy giá phù hợp tầm 17-20 là ngon. chưa kể Upcom định giá phải chiết khấu 1 tỷ lệ nhất định không như HOSE. cần lưu ý thêm năm nay công ty có trả mạnh nợ vạy không đã. không thì lợi nhuận lại rơi vào đó hết cổ đông chỉ có đói. Mình hy vọng việc thanh khoản cải thiện sẽ là 1 điểm cộng cho QTP để thị trường định giá đúng. Nhưng kỳ vọng cũng không nên quá xa. Chúng ta vẫn nên có 1 biên an toàn và hợp lý.

Nợ vay hiện tại của QTP và HND là ngang nhau. QTP vay chủ yếu bằng usd do đó hiện tỷ giá usd giảm là dc hưởng lợi. QTP hiện tại giống vs HND tầm này năm 2020. Sẽ lên nền giá 18-20 ở giữa năm giống như HND năm ngoái

CŨng phải lưu ý 1 điều : Bong bóng ck trên toàn cầu đang xì hơi. TT sẽ khá xấu trong thời gian tới. cần chờ đợi phản ứng giá của thị trường ra sao để hành động. Tuy nhiên, Với giá tầm 11-13 thì vùng gom vẫn khá an toàn.
HND có những ưu thế hơn so với QTP nên về mặt định giá luôn cao hơn:
+ Ổn định của nguyên liệu đầu vào là giá Than.
+ Giá bán tốt, gần khu KT lớn, EVN ưu tiên phát.
+ Vay dài hạn mới hết, nợ vay giảm dần.
+ Hết khấu hao 2 tổ máy.

Thời điểm vàng mua QTP, mua nhà máy bây giờ chỉ 6300tỷ (vốn hóa) và cuối năm gần như hết nợ. Mua tài sản giá trị 26.000 tỷ với giá thị trường 6300 tỷ. Dòng tiền ròng mang lại 2000tỷ/năm, biên độ an toàn vô đối

Ai cũng hy vọng tốt lên mà cụ, Đến ngày hái quả rồi. Năm nay hết khấu hao nhà máy I. Trả hết nợ vay dài hạn (giống PPC trước khi vào sóng). doanh thu tầm 9500-10000 tỷ và lợi nhuận tầm 1500 tỷ giá tầm 20000 với cổ tức tầm 1000 là có cơ sở.

Doanh thu khả năng ko tới đó được đâu, vì nữa đầu năm nay thủy điện còn thuận lợi, điện mặt trời ảnh hưởng 1 chút, nhưng về dài hạn nhiệt điện nhìn chung vẫn là chủ lực vì giá thành thấp hơn điện mặt trời và lanina ko phải lúc nào cũng có, nên qtp về dài hạn vẫn rất tốt, thế nên giá hiện tại quanh 13 an toàn vì quá rẻ, theo dõi thêm kế hoạch cổ tức và suất hao nhiệt sau đại tu