Ước gì thời gian quay lại để múc BTP (2.9), HSG (7-8), CSM (9-10), Tại sao lại không múc PVT (5.6) đ

Có bài phân tích của SSI về PVT nè các bác :

PVT: cơ hội tăng dựa trên kết quả kinh doanh tích cực.

Trong nửa đầu năm 2013, doanh thu và lợi nhuận trước thuế của PVT ước đạt 2.300 tỷ đồng (tăng 5% so với cùng kỳ) và 150 tỷ đồng (tăng 178% so với cùng kỳ), vượt xa kế hoạch 60 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế của năm. Lợi nhuận cải thiện đáng kể do:

Lĩnh vực kinh doanh cốt lõi được cải thiện: trong nửa đầu năm 2013, trong khi các lĩnh vực kinh doanh khác (dịch vụ kỹ thuật dầu khí ngoài khơi, logistics và dịch vụ) vẫn ổn định, khối lượng vận chuyển dầu và phân khúc vận tải các sản lọc hóa dầu tăng đáng kể do Nhà máy lọc dầu Dung Quất ngừng hoạt động hai lần vào năm 2012 để bảo trì trong khi nửa đầu năm 2013 nhà máy hoạt động mà không có bất kỳ gián đoạn nào. Trong khi đó, giá cước vận chuyển vẫn gần như giữ nguyên so với năm ngoái.
Tất cả 7 công ty con của PVT đã hoàn thành ít nhất 50% kế hoạch năm, ngoại trừ PTT hòa vốn, tất cả các công ty còn lại đều có lãi. Lợi nhuận trước thuế 6 tháng đầu năm 2013 của GSP đạt ~30 tỷ đồng (kế hoạch năm 2013 là 63 tỷ đồng).
Trong nửa đầu năm 2013, PVT ước tính ghi nhận khoản lỗ tỷ giá khoảng 40-50 tỷ đồng, tức là tiền đồng mất giá khoảng 1,6%. Trong kế hoạch kinh doanh 2013, PVT dự kiến ​​tiền đồng sẽ mất giá 3%. Vì vậy, việc Ngân hàng Nhà nước tăng tỷ giá USD/VND thêm 1% gần đây nằm trong dự kiến của công ty.
Trong năm 2012, theo thông tư 179 được Bộ Tài chính ban hành (trong đó quy định tất cả lỗ tỷ giá chưa thực hiện phải được ghi nhận trong báo cáo kết quả kinh doanh trong kỳ kế toán), PVT ghi nhận tăng lỗ tỷ giá lên mức 337 tỷ đồng (thay vì 164 tỷ đồng như kế hoạch) vào năm 2012, do đó lợi nhuận trước thuế chỉ đạt 33 tỷ đồng trong năm 2012. Điều này cũng có nghĩa là từ năm 2013 trở đi, PVT không phải điều chỉnh hồi tố lỗ chưa thực hiện cho các năm trước.
Ngoài ra, trong năm 2012, PVT thay đổi chính sách khấu hao cho một số tàu bằng cách tăng thời hạn sử dụng các tàu này, do đó, chi phí khấu hao giảm 26 tỷ đồng mỗi năm, giúp lợi nhuận gộp cải thiện nhẹ.

Liên quan đến tỷ giá ngoại tệ, PVT xác nhận rằng tất cả các khoản nợ ngoại tệ đều là vay bằng USD. Trước đây, trong Qúy 1/2013, công ty con đã vay một phần bằng JPY nhưng ngay lập tức hoán đổi sang USD. Vì vậy, toàn bộ rủi ro tỷ giá của PVT phụ thuộc vào tỷ giá USD/VND. Dư nợ dài hạn của PVT vào cuối Qúy 1/2013 vào khoảng 3.116 tỷ đồng và nợ ngắn hạn là 851 tỷ đồng.

Ngoại trừ tàu Aframax sẽ được hoàn thành trong Qúy 3/2013, PVT không có kế hoạch đầu tư vào các tàu mới trong thời gian tới. Công ty không có ý định bán tàu trong năm 2013.

Quan điểm đầu tư:

Là một công ty con của PVN, PVT được Tập đoàn hỗ trợ chặt chẽ về thị trường ổn định với ít cạnh tranh và hỗ trợ tài chính. Kết quả là, trong bối cảnh thị trường hiện tại, PVT dường như có triển vọng tốt hơn so với các công ty khác như VOS, VST (thuộc Vinalines). Chúng tôi nhận thấy trong khi các công ty vận tải khác cần phải dựa trên lợi nhuận từ việc bán tàu hoặc một số thay đổi trong phương pháp kế toán (ví dụ thay đổi trong chính sách khấu hao) để hòa vốn hoặc giảm lỗ trong năm 2013, triển vọng kinh doanh cốt lõi của PVT có vẻ đã được cải thiện. Ngoài ra, chúng tôi hy vọng năng lực quản trị sẽ được cải thiện nhờ sự thay đổi các thành viên Hội đồng Quản trị và việc tái cấu trúc các công ty con gần đây.

Tính chung cả năm 2013, chúng tôi tin rằng lợi nhuận trước thuế khoảng 200 tỷ là có thể đạt được. Trong trường hợp đó, PE 2013 của PVT hiện đang ở mức 9.23 lần (giả sử lợi nhuận thuộc cổ đông công ty mẹ là 150 tỷ đồng) và PB 2013 đạt 0.53 lần, là mức định giá hợp lý hơn trước đây. Mặc dù PVT chưa xác nhận, công ty có thể trả cổ tức bằng tiền mặt năm 2013 sau nhiều năm không trả cổ tức bằng tiền (dòng tiền từ hoạt động kinh doanh của PVT trong năm 2012 và quý 1/2013 là khá tích cực). Trong trường hợp đó, cổ tức bằng tiền chắc chắn là một yếu tố tích cực cho PVT trong bối cảnh hầu hết các công ty vận tải không thể trả cổ tức. Công ty không có kế hoạch tăng vốn điều lệ, đơn giản vì giá thị trường hiện tại thấp hơn 10.000 đồng.

Bên cạnh đó, trong số các công ty con của PVT, chúng tôi cho rằng GSP có kết quả kinh doanh tốt nhất vì công ty có khả năng cao sẽ hoàn thành kế hoạch năm và cổ tức bằng tiền năm 2013 đã được chấp thuận ở mức 1.000 đồng, tương ứng tỷ suất cổ tức là 13% tại thời điểm hiện tại.

Chúng tôi tin rằng lợi nhuận tích cực trong nửa đầu năm 2013 và trong cả năm sẽ là yếu tố tích cực cho cổ phiếu trong ngắn hạn. Tuy nhiên, chúng tôi cho rằng vẫn chưa phải là thời điểm thích hợp cho các nhà đầu tư dài hạn xem xét đầu tư vào các công ty vận tải biển nói chung và PVT nói riêng vì ngành vận tải biển chưa thể phục hồi trong ngắn và trung hạn.

HAP giá dưới 6 rẻ như bèo............................em nó sẽ khiến bà con 2 sòng phải ngước nhìn.

1 - Bệnh Viện đã hoàn thành chuẩn bị đưa vào khai thác.LN thu được từ đây đều như vắt chanh.thêm đối tác đến từ NHẬT BẢN chấp nhận bỏ xèng ra hợp tác lĩnh vực này thì thôi rồi.

2 - với LNST Q2 đột biến tầm 25 tỉ gấp 14 lần cùng kỳ và 20 lần so với Q1. khoản lợi nhuận đột biến này đến từ DTTC nhờ bán cp BV cho đối tác nước ngoài.dự kiến LN tiếp theo sẽ được hoạch toán từng phần vào Q3.Q4 mỗi quý tầm 1tr/USD

3 - với ct 15% bằng xèng hoặc cp. nếu là cp thì bán giá 6 bạn sẽ có 9% bằng xèng quá ngon tương đương với gửi tiết kiệm 14,4%/năm .thăng dư vốn CSH là 168 tỉ đủ để hủy phương án tăng vốn giá 5 cho đối tác và chia thưởng 2/1 cho CĐ hiện hữu.với tiền mạt là 58 tỉ thì khả năng chia 15% bằng xèng là rất cao.cái này để đánh bóng tên tuổi Cty.

4 - theo tin vỉa hè và BCQT CTY 6 tháng 2013 .HĐQT đã thống nhất bán dự án khu công nghiệp NAM ĐÌNH VŨ...................tin vỉa hè hợp đồng đã ký và số xèng đặt cọc đã ok...........giờ chỉ còn dự đoán số tiền thu về là bao nhiêu.nghe theo nguồn TIN VỊT có vẻ hơi sốc tầm 1500 tỏi - 3000 tỏi.........má ơi nếu là thật thì em nó ngang PPC nhé

5 - tin từ vỉa hè VND cá mập HP cùng ckHP sẽ đẩy HAP lên 1 tầm cao mới tin tốt sẽ được bơm gia từng nhịp một với mục đích đánh bóng tên tuổi của mình đồng thời quảng cáo luôn tên tuổi Cty cho bà con 2 sòng cùng ĐTNN phải ngưỡng mộ vụ này

Sau nhưng tiêu trí trên CƯỚP TÀU F319 em khuyến nghị bà con hãy sở hữu HAP nếu có giá dưới 6...................từ phiên hôm nay tuyệt đối không đua ce.chỉ mua giá đỏ hoặc FL.nếu tin về NAM ĐÌNH VŨ là thật thì ngưỡng cản 6.8 - 7 đội HP buộc phải vượt qua.lúc đó cướp cũng không muộn.chúc bà con cô bác ĐT HAP thành công [r2)][r2)][r2)]

HAP thì hôm nay nữa là hết nhé, lên đọt

hu hu thế thì em toi à........................bác sao thế

có sao đâu bác, nhưng HAP thì hôm nay nữa là hết lên nổi, quan sát vậy thôi, PVT tôi đánh dài ngày, có gì đâu mà xoắn. PVT hôm nay sẽ break giá 6.

VUI BÁC vậy thôi..................bọn ck HP nó bảo kê HAP rồi.bác cứ xem nhé[r2)][r2)][r2)][r2)]

PVT, từ ngày 01/08/2013 đến nay là nữa tháng, kiếm ngon ơ ~ 20%

PVT beak giá 6 vào ngày hôm qua, thì các bác vẫn có thể mua giá 6.5 trở xuống vẫn có ăn

Mới có gần 1 tháng kể từ ngày lập Pic đến giờ PVT đã tăng ~ 20% so với đáy, đi lên vững vàng, đi đến đâu chắc đến đó.

tiếp tục sắp hết nhịp điều chỉnh của PVT rùi, ai còn hàng mà lãi thì bán gấp nhé. ai chưa có hàng ngồi xem BBs làm việc