DGW - 2022 - Vươn tầm !!!

E vẫn chờ bài phân tích bctc của bác nhé

Hôm nay tím nổi ko bác

Có nhiều điểm hay bác, hay nhất là quy mô doanh thu càng tăng thì biên LN tổng lại tăng theo mới hay, đây là điểm độc đáo của DGW. Báo cáo quá tốt nên bọn tây phải mua lại vội vã, khéo mua lại đủ số còn cao hơn giá bán

Phần này là đặc điểm của các nhà phân phối đấy bác, khi bạn bán được nhiều hàng hơn thì chiết khấu thương mại được cao hơn, được ưu tiên trong phân phối hàng. Thêm vào đó quý 4 thì các mặt hàng có biên lợi nhuận tốt bán được nhiều hơn, giảm bớt được chi phí quảng cáo vì đang khan hàng. Từ quí 3/2021 thì biên lợi nhuận đã tốt lên nhiều, dự báo trong năm 2022 thì vẫn duy trì biên lợi nhuận cao.
Rủi ro và cơ hội là đoạn này. Ai thấy rủi ro thi bán, nhận thấy cơ hội thì mua

Điểm này chính là đường cong hiệu suất đấy cụ. Khi doanh thu tăng, biên LN tăng theo nghĩa là : anh chưa đạt công suất đỉnh, còn có thể tăng trưởng tiếp.
Dấu hiệu đạt công suất đỉnh là khi tốc độ tăng chi phí cao hơn doanh thu làm biên LN bắt đầu tụt xuống.
Quan trọng là 21k tỷ, DGW vẫn chưa đạt công suất đỉnh của hệ thống hiện tại. , quá hay

Liên tục mở rộng cả chiều ngang chièu dọc, đâu mới là đỉnh?

Ôi các bạn Tây nguyên, mua cho bằng đc 13x, bán tháo bằng đc 9x, giờ lại vật vã gom từng lô vài k cp;
DGW cuối năm vẫn 16x như thường thôi.

16x thôi à bạn?

trung bình cộng LN ước tính của tôi với cụ thì 2022 EPS tính thẳng của DGW vẫn ở mức rất cao, trên 10k/cp.

Nếu dự LN quý 1/2022 ở mức thận trọng thì ~300 tỷ (thấp hơn 10% so với quý 4/2021) => EPS 4 quý liên tiếp đã đạt 9.6
Không rõ PE hợp lý ngành bán lẻ ICT là bao nhiêu? Nếu lấy PE thấp là 15 => Định giá vào tháng 4/2022 đã là 144k/cp.
Chém tí các cụ xem cho vui thôi nhé

--- Gộp bài viết, 28/01/2022, Bài cũ: 28/01/2022 ---

À hôm nọ stalk fb chị Tô Hồng Trang thì thấy bảo tháng 3 hàng Whirpool mới ra thị trường nên có lẽ doanh thu từ H.A quý 1 năm nay chưa có nhiều. Quý 2 sẽ kiểm định năng lực phân phối của DGW ở mảng mới này.