Đừng đầu cơ nữa! hàng cơ bản đầu tư : CSV

Tôi xin giới thiệu 1 cp đầu tư,không lướt sóng,làm ăn ổn định hưởng lợi từ giá nguyên liệu giảm,tiền mặt lên tới 404 tỷ chiếm 45% tổng tài sản:

Tiết giảm chi phí, Hóa chất cơ bản Miền Nam (CSV) lãi 69 tỷ đồng trong quý 2


Doanh thu sụt giảm nhưng nhờ các chi phí được tiết giảm đã giúp lợi nhuận quý 2 CSV tăng gấp rưỡi cùng kỳ năm trước.
CTCP Hóa chất cơ bản Miền Nam (CSV) vừa công bốbáo cáo tài chính quý 2/2016.

Theo đó, doanh thu thuần quý 2/2016 của CSV chỉ đạt 270,81 tỷ đồng, giảm nhẹ 3% so với cùng kỳ năm trước. Tuy vậy, giá vốn hàng bán trong kỳ giảm khá mạnh khiến lãi gộp CSV đạt 82,16 tỷ đồng, tăng 45%.

Trong kỳ, doanh thu tài chính CSV giảm mạnh 31% còn 23,45 tỷ đồng. Nguyên nhân chủ yếu khiến sụt giảm doanh thu tài chính bởi công ty chỉ nhận 19,67 tỷ đồng cổ tức và lợi nhuận được chia, trong khi năm trước công ty nhận 31,84 tỷ đồng.

Tuy vậy, điểm tích cực với CSV trong quý 2 là công ty đã tiết giảm đáng kể các chi phí hoạt động. Cụ thể, chi phí tài chính giảm 20%, chi phí bán hàng và chi phí quản lý giảm 11%.

Sau khi trừ đi các chi phí phát sinh trong kỳ, CSV ghi nhận 59 tỷ đồng lãi trước thuế, tăng 49% so với quý 2/2016.

Lũy kế 6 tháng đầu năm, lợi nhuận trước thuế CSV tăng 18% lên 113,31 tỷ đồng, hoàn thành 57% kế hoạch đã đặt ra.

Tại thời điểm cuối quý 2, tổng tài sản CSV đạt 882 tỷ đồng, tăng 63 tỷ đồng so với đầu năm. Trong đó, số dư tiền và tương đương lên tới 404 tỷ đồng, tương đương 45% tổng tài sản công ty. Giá trị hàng tồn kho công ty còn 149 tỷ đồng, giảm 20 tỷ đồng so với thời điểm đầu năm.



http://s.cafef.vn/csv-192685/tiet-g...n-mien-nam-csv-lai-69-ty-dong-trong-quy-2.chn

MSI: Khuyến nghị mua cổ phiếu CSV
Nguồn : MSI - CTCK Maritime

Ngành : Cao su chế biến

Download : baocaocapnhatmsi_TESK.pdf

Chúng tôi khuyến nghị MUA cổ phiếu CSV với giá mục tiêu là 40.700 đồng/cp cho mục tiêu ngắn và trung hạn.
Chúng tôi sử dụng phương pháp định giá so sánh theo P/E với EPS forward 2016F là 4.073 đồng và mức P/E định giá là 10x, chiết khấu 31% so với P/E thị trường là 14,5x (do hiện nay Công ty chưa thể đầu tư nâng công suất sản xuất nên KQKD sẽ duy trì ổn định, không tăng trưởng vượt trội).

Theo đó, giá trị hợp lý của cổ phiếu CSV là 40.700 đồng/cp. Với giá thị trường hiện tại là 28.400 đồng/ cp, tiềm năng tăng trưởng của cổ phiếu CSV là 43,3%.

http://tinnhanhchungkhoan.vn/bcpt/msi-khuyen-nghi-mua-co-phieu-csv-2800.html