Giá nào cho HII, Siêu CP PENNY 2025!!!

Em đang dự tính hết quý 1 sẽ mua thêm, sau khi nó trích lập hết PBat, công ty core vẫn đang có lợi nhuận, mua công ty ở mức vốn hoá 350 tỷ mà 1 năm lãi đều 50 tỷ là ngon rồi nhé

Quan trọng có chia cash tiếp ko. Chia dc 500 đ, thì về mệnh nhanh thôi. Trích hết PBAT thì trả LN về thực tế thôi.

Năm 2024 lãi ròng hơn 3 tỷ, chia cổ tức tiền mặt 3%.
Năm 2025 lãi ròng hơn 50 tỷ, cổ tức bao nhiêu đây ?

Năm nay dự 5% Bác ah; LN riêng chỉ 24 tỷ thôi. mà 5% với giá 5 thì cũng ổn, quan trọng năm sau cắt hết PBAT thì chắc chắc LN sẽ trên 1K và lúc đó cổ tức mới lên được cỡ 10% và cổ mới đi về lại mệnh giá.

24 tỷ là lợi nhuận sau thuế của báo cáo tài chính công ty mẹ.
Còn trên báo cáo hợp nhất là 50,4 tỷ.

Giá trị gốc HII đã đầu tư vào PBAT An Phát tại ngày 30/6/2024 là 218 tỷ (chiếm 39,83% tổng vốn của PBAT) nay chỉ còn lại 59 tỷ giảm 159 tỷ so với giá trị gốc, trong đó :
- Do giảm đầu tư (thu hồi về): khoảng 39 tỷ.
- Do lỗ và trích lập : khoảng 120 tỷ.
Lưu ý rằng Lợi nhuận trước thuế năm 2024 là 23,22 tỷ, năm 2025 là 79,45 tỷ, tổng 2 năm là 102,67 tỷ, tức nhỏ thua khoản lỗ và trích lập từ PBAT.

Đúng rồi Bác, về nguyên tắc chia cổ tức thì thường < 2 mức lợi nhuận này; nhưng với HII thì tiền mặt nhiều và LN sau thuế còn lại nhiều nên năm ngoái không lãi gì vẫn chia được 3%; năm nay nếu soi 24 tỷ thì lãi >3% thì chắc sẽ chia 5% thôi ạ

Bác cho hỏi chính xác là DỰ án PBAT bị phá sản hoàn toàn (bị trẹo không triển khai được) nên gần như lỗ trắng ah (chưa hoạt động tý gì từ khi đầu tư)

Về nguyên tắc để đánh giá một doanh nghiệp phải căn cứ vào báo cáo hợp nhất bác nhé.
Năm 2025 HII đạt lợi nhuận sau thuế 56 tỷ (nếu không trích lập 45,8 tỷ cho PBAT thì LNST sẽ đạt ~ 100 tỷ)
56 tỷ tuy không cao nhưng cũng gấp hơn 3 lần năm 2024 và vượt ~ 70% kế hoạch năm 2025.
Về lợi nhuận sau thuế ròng là 50,4 tỷ, EPS đạt 680 đồng/cổ, hy vọng cổ tức 2025 là 5% tiền mặt.

Bác có thể tham khảo bài viết của bác @Dau_Cu tại đây:
https://f319.com/threads/aaa-co-phieu-nganh-nhua-bi-lang-quen.1914965/page-33#post-47796707