SHI - Cổ phiếu dành cho nhà đầu tư nghiêm túc và đủ kiên nhẫn

Cũng giờ này, tuần trước, một số anh em, có người thì comment,có người thì Pm cho tôi để tạm biệt con tàu SHI ở giá 10.5 . Chúng tôi đã rất bịn rịn "tạm chia tay nhau" và chúc nhau cùng thành công trong thời gian tới .

Con tàu SHI trong tuần qua đã tiếp nhận những vị khách mới , trong đó chắc chắn có những vị khách khổng lồ, ăn mặc sang trọng, cư xử thì xa lạ lạnh lùng .

Chúng ta đã nói nhiều về tầm nhìn trung dài hạn (2016) đ/v SHI , về cái mặt bằng 20x , không cần phải nhắc lại . Ngay trong ngắn hạn, Tôi vẫn dự rằng mặt bằng 14x sớm đạt tới khi lần thứ hai SHI công bố KQKD theo tháng diễn ra . (tức KQKD tháng 5)

Trong tuần tới , ai lăn chốt điêu luyện , cảm nhận tốt sự dao động của thị giá SHI theo dao động của TT chung thì cũng tốt , có thể gia tăng lợi nhuận tốt hơn là giữ nguyên đến mặt bằng 14x . Những người đi theo hướng này có lẽ nên lấy tiêu chí "Nhất định giữ vững cơ số sở hữu trong suốt quá trình lăn chốt" làm trọng .

Happy weekend
Và Chúc một tuần mới tiếp tục thành công đến với tất cả anh em chúng ta !

Ôi giời ơi, ngoài kia dân tình đi mua hàng của SHI thì xếp hàng , trong cái pic i em xếp hàng từ sáng sớm giơ tay muốn có 1 cái ý kiến nho nhỏ mà các bậc tiền bối chẳng cho nói, mà bây giờ có nói cũng biết nói gì hơn vì các bác ấy liệt kê hết rùi, số liệu thì cụ thể, biểu đồ xanh đỏ tím vàng trưng ra minh bạch rõ ràng... Chỉ còn biết ngửa cổ than rằng: Trời sinh ra chim lợn SHI sao còn sinh ra bác Nguyên, bác Thật, bác sgnvina làm gì.... Không hay vì quá hay, không chuẩn vì quá chuẩn.... Nói vui vậy chứ vẫn đang chờ 1 bác nào bắt sâu vạch lá SHI một cách cụ thể , có số liệu dẫn chứng đàng hoàng để gìm cương tốc độ tăng giá phi mã của nó, chứ cứ trâu phi như điên thế này i em là quan ngại, cực kỳ quan ngại đấy.....

Bác nói lăn chốt là sao ? SHI đã ra tin về chia tách, chốt quyền gì đâu bác ?

>

Lăn đùng, ngã ngửa vì bác

--- Gộp bài viết, 23/05/2015, Bài cũ: 23/05/2015 ---

Lướt ... sóng

Cái này theo quan điểm cá nhân e 1 chút, Tháng giêng là tháng ăn chơi. (vi SHi trc mắt chu yếu phân phối thị trường miền bắc )/
Nên nhu cầu xây dựng ít. vậy nên các tháng cuối năm mới là tháng tăng trưởng của mảng Bồn Inox. Thái dương năng, chậu rửa...

Mua - Bán ngay trong phiên !!! Hiệu quả cho trường hợp TT chung mạnh dần.
Bán - Mua ngay trong phiên !!! Hiệu quả cho trường hợp TT chung hưng phấn rồi yếu dần.

Theo tớ được biết SHI trong Q1/2015 vừa rồi thì Tháng 1 lãi, Tháng 2 lỗ (do nghỉ Tết quá dài và do phải chi phí nhiều khoản cho Tết, cho liên hoan tổng kết 2014), Tháng 3 lãi => Như vậy LNST hợp nhất tháng 1 và tháng 3 phải > 10 tỷ/tháng => Và như vậy cũng suy ra rằng Tháng 4 vừa rồi mà công ty mẹ chỉ đạt LNTT 10,3 tỷ là hơi bị khiêm tốn.

Có vẻ càng lúc nhiều NDT mới với những cái nhìn sắc sảo về tương lai SHI đang hội tụ về đây .

Xin chia xẻ thêm với các bác mới vào pic góc nhìn của tôi về LN HNST SHI :
Từ các số liệu cũ :

1/ Quý 1 LN ST HN bình quân SHI là 6.4 tỷ / tháng .

2/ LN ST HN tháng 4 là 9 tỷ .( theo bản tin NDT www.sonha.com.vn có tính hợp nhất 1 tỷ từ SHA)

Giả sử LN tháng 5-12 đều duy trì 9 tỷ / tháng thì 2015 ta có LNHN ST =100 tỷ .

SHI quý 3 này còn 1 khoản định giá lại cty con để M&A khả năng tạo LN bất thường là 30-35 tỷ .

Vậy với giá 12.3 cổ tức 2015 là 15% ( trên KH LNST 65 tỷ / 360 tỷ VDL) thực tế sẽ đạt 100-135 tỷ ( PE= 4.5 - 3.28 ) là rẻ hay mắc ?

Đó là chưa kể SHI còn khá nhiều của để dành có thể làm tăng mạnh LN 2015 . Cụ thể :

1/ Tháng 4 SHI tiếp tục mua dc giá NL rẻ hơn tháng 3 ( http://www.sonha.com.vn/co-dong.aspx) thì 4 tháng sau nó mới phản ánh vào giá vốn hàng bán và LN doanh nghiệp ( T8-9) . Giá inox thì đang giảm mạnh theo giá sắt thép nói chung , đương nhiên giá vốn NL SHI sẽ hưởng lợi theo hướng bình quân giảm dần từ đầu năm tới giờ .

2/ SP máy lọc nước RO sau giai đoạn đầu( 1.2015 ) hầu như không có lãi do tiếp thị chiếm lĩnh thị phần bước vào giai đoạn ổn định . LN có thể lên tới 20% doanh thu .

3/ Nhà máy Chu Lai đi vào SX từ 1.6 thì các bác nêu rồi . từ 2015 NM này sẽ đóng góp đáng kể doanh thu và LN vào SHI làm cho nó thực sự là cty TĂNG TRƯỞNG ĐẤY .

4/ SHI 2015 sẽ mở thêm 15-20 chi nhánh nữa . Các bác nào nghiên cứu HSG sẽ thấy LN doanh nghiệp này bùng nổ mấy năm nay nhờ hệ thống chi nhánh , hồi trước HSG làm ra bao nhiêu đại lý ăn hết giờ chi nhánh là cánh tay nối dài của doanh nghiệp ( đủ lớn ) ăn trọn gói từ sản xuất đến người tiêu thụ cuối cùng.

5/ Đầu tháng 6 này SHI cũng đưa mảng SX chậu rửa cao cấp XK trước mắt là Úc và Ca na da hứa hẹn sẽ mang lại tăng trưởng doanh thu và LN .

6/ SHI hứa mỗi năm cho ra thêm 1, 2 SP mới đó k phải là hứa suông , đầu 2015 là lọc nước R.O giờ là bồn nước loại lớn thay thế bể nước tại các chung cư cao tầng với nhiều ưu đãi vượt trội đây : http://www.sonha.com.vn/tin-tuc-su-...ay-the-be-be-tong-nuoc-truyen-thong-1136.aspx
SP này Sơn Hà gần như là độc quyền ở VN .

7/ SHI dạo này rất tích cực PR hình ảnh sản phầm của mình đến công chúng trong và ngoài nước :
+ Thuê Tân Hoa hậu làm đại sứ thương hiệu từ đầu 2015 .
+ Tham gia triển lãm hàng tiêu dùng tại Myanmar( 12.2014 )
+ Tham gia hội chợ tại TQ ( 03.2015 ) .
+ Hình ảnh Sơn Hà xuất hiện tràn ngập tại các phi trường lớn là Tân Sân Nhất và Nội Bài

......
8/ Giai đoạn 2012-2014 SHI phải chấp nhận các đơn hàng có biên LN thấp để có việc cho CN , nhưng từ 2015 tình thế đổi khác hoàn toàn do các đơn hàng tăng mạnh . Biên LN cao sẽ tác động mạnh tới LN thì chắc khỏi phải bàn cãi .

9/ Kinh tế phục hồi ,BDS hưởng lợi lớn , LS tiết kiệm giảm sâu và mạnh ,sức mua trong dân bắt đầu tăng rõ rệt . dân đã chịu chi tiêu rât mạnh tay . Nhìn dịp lễ 1.5 là rất rõ .

10/ SHA có KH LN quý 2 tăng gấp 300% so với quý 1 đấy . SHA thì sx các SP y chang SHI . LN quý 1 SHI bằng 19 tỷ .

Gần như chắc chắn doanh thu 2 quý cuối năm sẽ tăng trưởng mạnh so với đầu năm ( do có thêm 2 đơn vị đi vào SX )
2016 doanh thu sẽ chắc chắn vượt 2015 do cả 2 đơn vị này chạy ổn định ngay từ đầu năm.

SHI không phải cty TĂNG TRƯỞNG thì tớ đâm đầu xuống .....cát .

và :

Với giá 12.3 Vốn hóa SHI đã đạt 443 tỷ , tới giá 13.8 SHi sẽ đạt vốn hóa 500 tỷ . lọt vào nhóm doanh nghiệp midcap nhe . tây k múc cty tăng trưởng như SHI mới lạ . mà tây bắt đầu thăm dò mấy ngày nay rồi đó .


Chém sơ thế thiếu cái gì các bác bổ sung , sai ở đâu các bác chỉ bảo . Đúng thì like nhe .

Chúc tất cả các bác cuối tuần vui vẻ .

P/S Mời bác @WilliamHenry vào phản biện .